金融数学心得体会

金融数学心得体会（精选11篇）

1.金融数学心得体会 篇一

金融数学作为新兴的学科,是数学与金融的交叉体,不仅可以使数学家们深入金融领域,更加关注我国经济运行的状况,而且可以使经济金融学家们掌握数学这个工具,更好地进行金融研究,指导我国经济健康发展.近二十多年来,金融数学愈发受到高度关注,1996年金融数学家们自发地成立了“金融学会”,通过国际交流推动随机过程、统计学以及其他数理理论在金融学上的运用,一些关于数理金融学的创新理论相继创立,如“行为金融学”“决策金融学”等.

二、金融数学的产生和发展

金融数学作为现代科学名词的提出年仅30左右,但其活动的最早出现历史却可以追溯到1896年艾文·费雪最先确认并做出解释的基本估值关系.这种关系是金融核心理念之一,它说明一项资产的价值等于其产生的未来现金流的现值之和.在之后的几年,由于证券市场的不断发展,投资者们迫切希望可以寻找到预测未来价格和对风险证券进行定价的方法.这样,在1900年来自法国的数学家巴歇里埃的学位论文《投机理论》中,便首先开创性地运用了布朗运动来研究股市.这一理论推动了金融数学未来的发展,尤其是在为现代期权定价理论的建立奠定了理论基础.然而遗憾的是,巴歇里埃的论文在当时并没有引起人们的关注,直到它沉寂了半个多世纪之后,这一理论才在1965年被著名的经济学家萨缪尔逊推荐而为金融界知晓.

随着计算机的应用与发展,20世纪50年代,金融数学活动再次兴起,运用数学工具研究金融问题的学者频频在金融经济学中荣获诺贝尔经济学奖,这些促使金融数学越来越受到业内研究人士的青睐.哈里·马柯维茨在1952年发表“投资组合选择”论文,提出了投资组合的选择理论,其是以单期投资组合问题为研究对象的经济学理论.该理论的提出,被称为是第一次华尔街革命.第一次华尔街革命没过多久,威廉·夏普、约翰·林特纳、简·莫幸三人在马柯维茨投资组合选择理论的基础上,分别独立地提出了风险资本资产定价模型.这是第一个在不确定条件下探讨资产定价理论的数学模型.该模型研究出了在均衡市场下,证券市场中风险资产与预期收益率之间的关系及均衡价格的形成.这一模型在金融领域独领风骚了15年之久,是现代证券分析的一个重要模型.由于夏普对此所做出的突出贡献,他荣幸地与马柯维茨分享了1990年的诺贝尔经济学奖.然而科学总是在不断进步的,1977年,理查·罗尔对资本资产定价模型提出了质疑,他认为在实际中,该模型是不能得到实证检验的,就这一问题的争论至今仍然是方兴未艾.1973年,华尔街的第二次革命发生,布莱克和索尔斯发表了著名的Black-Scholes定价公式,给出了欧式期权定价的显示表达式.与此同时,莫顿在“合理的期权定价理论”中对BlackScholes定价公式作了完善并给予了推广,莫顿还将他们利用期权估价的思想发展为“未定权益分析”.索尔斯和莫顿因此获得1997年度的诺贝尔经济学奖.1976年,考克斯和罗斯提出了风险中性定价理论.在这一基础上,哈里森和克瑞普斯于1979年提出多时段的鞅方法和套利,并用等价鞅测度对期权进行定价和套期保值或对冲,这对金融数学后来的发展产生了深远影响.

在两次华尔街革命的背景下,现代金融数学产生了.20世纪80年代初以来,金融数学得到了蓬勃发展,目前主要从事其研究的人大致有如下三类:概率论和随机分析学者、随机控制论学者和数理统计学者.近年来一些其他学科的学者也纷纷被吸引到金融中来,他们把本学科研究的方法移植到复杂的金融领域,尝试去揭示这一复杂领域的某些演变规律.由此可见,金融数学正在散发着越来越迷人的魅力.

三、金融数学中的基础理论

(一)有效的资本市场理论

市场有效性指的是新证券的价格能够反映全部与该证券有关的信息.这一概念是由罗伯茨和法马首先提出来的,根据市场有效性的强弱程度,资本市场理论通常分为三种形式的假说:弱有效市场假说、半强有效市场假说和强有效市场假说.在投资的过程中,三种形式的有效市场所反映的信息不尽相同,投资者的投资行为也会因投资者对市场有效性判断的强弱程度而有所不同.近些年来,行为金融学迅速兴起,人们对有效资本市场理论的争议又出现了新的热潮.

有效资本市场理论最简单的数学表达式之一为:

其中R(T)是指某种资产从t到T持有其的收益率,r(t)是指在t时刻机会成本率,S(t)是指可获得的信息集.从这个式子可知投资者从某种资产投资中所获得的预期收益率是与所有资金的机会成本相等的.

(二)资产组合管理基础理论

1.马科维茨投资组合选择理论

马科维茨以理性投资者及其基本行为特征为基本假设,论述了建立有效资产组合边界的“均值—方差”分析模型.他把投资者投资组合中的证券组合价格作为一组随机变量,其均值表示收益,以其方差表示风险.当收益一定而投资组合风险最小时,其投资组合可表述为如下二次规划求最优解的问题,马科维茨投资组合选择理论的核心点是综合考虑期望收益的最大化和风险的最小化,他不仅提出了该模型的求解方法,还证明了多个证券投资组合要比单个证券投资能降低风险.但是该模型毕竟是在满足多个假设条件下成立的,其考虑的是单期投资模型,所以此模型在现实中很难发挥有效性.

2.资本资产定价模型(CAPM)

由于马科维茨投资组合选择理论在其严格假设条件下存在的缺陷,为了避免大量复杂的运算,1965年前后,夏普等人在研究市场均衡价格的形成时,提出了著名的CAPM资本资产定价理论.CAPM模型完整地表述了资产组合与风险报酬之间的内部结构,它们只与各个相关的因素有关,而与单个投资种类无明显关系.CAPM还进一步说明了,投资者风险包括系统风险与非系统风险两大类,其中系统风险可以通过风险补偿获得回报,而非系统风险则可以通过新的投资组合而被分解掉.

(三)套利定价理论

CAPM成立的前提是建立在一系列严格假设条件之上的,而在实际应用的市场环境中往往不能完全满足这些条件.因此,在1976年,有美国的经济学家斯蒂芬·罗斯提出了PAT套利定价理论.套利理论认为,套利行为是现代有效市场形成(亦即市场均衡价格形成)的一个决定因素,如果市场未达到均衡状态的话,市场上就会存在无风险的套利机会.套利行为指的是利用同一证券或实物资产的不同价格来获取无风险利益的行为;套利机会指的是在既无风险又无增加资本的情况下即可在投资中获取利益的机会.

(四)期权定价理论

期权是一种合约,是其拥有者具有的在未来指定的某个时刻以预先约定的价格买卖某种标的资产的权利凭证.其按不同的分类方式可分为看跌期权和看涨期权,或者分为欧式期权和美式期权.看跌期权是指可以在指定的日期以协议确定的价格卖出一定量的标的资产;欧式期权则只能在到期日行权,而美式期权则可以在期限内的任何时候行权.所谓期权定价,就是对其选择权本身的定价.世界上目前广泛应用的期权定价模型有两种,分别是二项式期权定价公式即二叉树定价模型和Black-Scholes公式.

1.二叉树模型(CRR)

CRR即二叉树定价模型是一个特定的离散时间模型,其由考克斯和罗斯等人在1979年首先提出.CRR模型假定每个时间段[tj,tj+1],股票价格的波动只有一种改变方式:要么向上,要么向下,且在整个时间段内,股价改变方式的波动概率和幅度均不改变.该模型把整个时期分成若干阶段,并依据股价历史的波动模拟得出股票在整个时期间所有可能的随机路径,并对每一随机路径上的每一节点计算出期权收益和应用贴现的方法来计算出期权的价格.在计算美式期权价值时,CRR模型具有突出的优势,其在于相对直观,不需要用到太多的数学知识推导便可加以应用.即在每一节点上,美式期权的理论价值应为行权时的收益和应用贴现方法计算所得出期权价格中较大者.

2.Black-Scholes模型

Black-Scholes模型(以下简称B-S公式)是期权定价模型中应用最广泛的模型.1973年,布莱克和舒尔斯第一次成功地建立了B-S期权定价公式.B-S公式是在运用随机微分方程理论的基础上推导出来的期权定价模型,具有定价合理,容易计算的优点,刻画的是一个股票价格连续发生变化的模型.其数学表达式如下:

其中C表示期权现价;S表示相应的股票现价;N(d)表示标准正态分布函数;e自然对数的底数;r表示无风险的连续利息力;t表示距离期权到期日的时间;E表示期权行权时的价格;σ表示期权合同标的资产连续复利收益率的标准差.

考察B-S公式我们不难发现,公式中并未直接出现股票预测价格这一变量,即股票预期价格不会对期权的价值产生影响,它的风险是中性的,这也是B-S公式区别于套利定价理论的地方.人们利用风险中性这一特征进行期权定价,现已发展成为一套十分有效的定价方法.

四、总结

金融数学理论研究的新进展主要包括:随机最优控制理论、鞅理论、最优停时理论、微分对策理论;金融数学面临的新问题:美式期权问题、利率期限结构问题、市场价格的波动问题、突发事件问题.通过上述对金融数学经典基础理论及其理论研究新进展和其所面临的问题等的概述,我们很明显地知道金融数学是为金融经济学兴起的一场革命,它给金融领域带来了巨大活力,促进了现代金融理论的创新与实践管理.

参考文献

[1]孙宗歧,刘宣会.金融数学概述及其展望[J].重庆文理学院报,2010(12).

2.彭实戈：中国金融数学奠基人 篇二

出身于红色世家

彭实戈的姓氏来源于一个“红色”家族。他的父母都是广东海丰人。提起这个地名，熟悉中国现代史的人会立刻想起一个名字——彭湃，彭实戈的母亲彭平，一位“三八”式老干部，就是彭湃烈士的亲侄女。彭实戈的外祖父彭汉垣，也是烈士。当年，身怀六甲的彭平带着腹中的小生命乘坐美国军舰长途跋涉从广东来到了山东，到达惠民不久，彭实戈就呱呱坠地。尚在济南战役硝烟中浴血奋战的父亲为他刚刚出生的儿子取名“实戈”，就是希望他长大后做一名老老实实的战士。然而，还没来得及见上爱子一面，父亲就倒在了黎明前的枪林弹雨中。从此，这个名字——黄显群，和无数烈士的名字一起，铭刻在济南战役旧址——解放阁巨大的碑墙上。因为父亲的鲜血洒在了济南，母亲也就从此留在济南，永久地陪伴在亲人身边。

一颗炽热的社会责任心

令我们意想不到的是，对彭教授这位声名显赫数学家的采访竟然是从艺术话题开始的，从法国罗浮宫的两河流域文明到印象派巨匠莫奈对光与影的追求，彭教授的知识广博和风趣健谈彻底改变了我们以往对数学家刻板、木讷的印象，仿佛我们是在与一位颇具亲和力的邻家长者促膝而谈。然而我们不能忘记的是，十几年前由彭教授亲笔书写的对中国期货市场至关重要的两封信，折射出这位数学家严谨的工作作风和他那颗炽热的社会责任心。

1993年，彭实戈教授派学生调查、了解期货市场情况。他敏锐地发现了中国期权、期货交易中存在的一些严重问题。当时中国刚刚步入国际市场，绝大部分企业、机构经验不足、信息不够通畅，对期货、期权的避险功能了解甚少，很多人在不清楚这种现代金融工具所隐藏的巨大风险以及如何度量和规避这种金融风险的情况下便盲目投资，进行境外期货期权交易。在进行了一些统计分析调查以后，根据交易规则，彭教授运用自己所研究的“倒向随机微分方程”预计每位投资者每做一单交易，输的概率将大于７０％，而赢的概率则少于３０％。而根据概率论中的大数定律就可以断定：这必然会造成中国资金的大量流失。

出于学者的社会责任感，他感到自己不能无所作为。他写了两封信，一封交给山东大学潘承洞校长，潘校长立即转呈山东省副省长。另一封，递交国家自然科学基金委。信中，他陈述了自己对国际期货、期权市场的基本看法，以及中国目前进行境外期货交易所面临的巨大风险，并建议从速开展对国际期货市场的风险分析和控制的研究，加强对金融高级人才的培养。并曾亲赴北京，向国家自然科学基金委领导当面表达自己的意见。

后来，山东省立即停止了境外期货交易。中国国家自然科学基金委员会也很快发文将彭实戈的建议信转呈中央财经领导小组，采取相应措施，避免了中国金融资产的大量流失。

将数学理论应用于金融研究，可以决定数百亿美元的资金流向，他越发认识到基础研究成果对国家宏观经济决策的指导作用。但当我们再次提起当时的情形，彭教授只是淡淡地说：“我这一举动完全是出于学者的社会责任感，我尽了自己力所能及的努力，至今感到欣慰。”

1996年12月10日，中国国家自然科学基金会在北京召开专家会议，审议了彭实戈的报告，通过了国家自然科学基金重大项目“金融数学、金融工程和金融管理”的启动。中国国家自然科学基金会决定拨款400万元（后来又追加了100万元）予以大力支持。此项目由彭实戈教授任第一负责人，并集中中国国家科学院、复旦大学、南开大学、浙江大学、清华大学、中国人民银行、中国财政部、中国国家税务总局等２０个单位的专家学者，向这一领域发起全面攻关。这是“九五”期间国家自然科学基金委列入管理和数学学科惟一的重大项目，也标志着中国金融数学开始了一个从无到有的过程。而彭实戈的文章被称为金融数学领域的“奠基性论文”，为金融数学理论大厦埋下了一块重要的基石。

对数学的眷恋是一种对美的追求

在一般人眼中，数学是枯燥的数字堆砌和演绎，但在彭教授看来，“数学即是美，对数学的眷恋就是一种对美的追求”，而他的成长就是一个对数学殿堂美丽之源苦苦追求的历程。少年的彭实戈爱追问、爱读书、爱想问题，是老师眼中的“小天才”，一次偶然的机会与同学打赌，成功攻下一道数学难题使彭实戈发现了蕴涵在数学王国当中无穷无尽的魅力。从那时起，“小天才”便开始了对数学近乎疯狂的迷恋和追求。

进入高中后, 彭实戈将别莱利曼的《趣味数学》和华罗庚的《数学归纳法》以最快的速度收入脑中，在临沂下乡的两年时间里，一盏如豆的小油灯与彭实戈做伴一起“啃”完了前苏联斯米尔诺夫的《高等数学教程》。

1971年彭实戈被推荐到山东大学读书，但他没能来到朝思暮想的数学系，而是被分到了物理系。面对山东大学图书馆浩瀚的藏书，彭实戈第一次有了一种如鱼得水的兴奋感觉，三年时间里，他几乎是把根扎在了图书馆里，翻遍了图书馆收藏的物理学和数学经典著作，在打下他非常扎实的知识基础的同时也培养形成了彭实戈独立思考、不受拘束的学习方式。他逐渐发现自己更喜欢那些具有独创性的东西，这种习惯贯穿于他整个治学生涯。

毕业后的彭实戈阴差阳错干了三年多的技术员甚至是供销员，虽然社会分配给他的角色屡屡与他所钟情的数学相去甚远，但对数学的那种执着的爱是任何力量也改变不了的。终于有一天，他那篇成就于图书馆的论文《双曲复变函数》，辗转来到山东大学数学研究所所长张学铭教授手中。就是凭借这篇论文，彭实戈打动了张教授的心，那熟悉的山大校园也再次向他敞开了大门。1978年春天，彭实戈如愿调入山东大学数学研究所，与山大的不解之缘不仅改变了彭实戈的命运，也为随即分析理论的新篇章埋下了伏笔。

1983年，彭实戈来到了法国巴黎第九大学，见到了国际著名数学家本苏桑教授，彭实戈对数学扎实的基本功和敏锐的洞察力赢得了他的信任，在本苏桑教授的推荐下，彭实戈越过硕士阶段，直接攻读博士。在法国留学3年时间里，彭实戈获得了巴黎第九大学数学与自动控制三阶段博士学位和普鲁旺斯大学应用数学博士学位。1986年,在法国的留学生活即将结束时,尽管导师、同事非常希望这个才华横溢的学生能够留下来，但彭实戈考虑问题的角度绝不会从个人得失出发,学成回国对于他来说是再正常不过的事了。

爬山， 追求另一种美的境界

说彭教授多才多艺一点也不为过，少年时代，他就是学校体操队成员；大学里，他是学校排球队的主力二传；排球、羽毛球、跳绳、滑旱冰是他在周末与学生们的“必修课”。彭教授甚至对绘画也颇有研究，印象派的画作是他最为钟情的，每次去法国，卢浮宫和蓬皮杜艺术中心是他必到的一站。然而，彭教授最为喜爱的运动还是爬山。

彭教授对济南的山是情有独钟，周围的山脉处处留下他攀爬的足迹，他的爬山与众不同，绝对不会按既定路线拾级而上，专拣小路甚至是没有路的地方走。年轻时与好友去爬济南东南部的山，在常人看来根本无法攀登的大佛头，他硬是踩着鼻子抓着耳朵上到了头顶，当时就把尚为其女友的郝鲁民看得胆战心惊。“别看他在家里连眼镜都懒得自己拿，可一提起爬山就有使不完的劲头”，已经习惯丈夫这一爱好的郝老师，仍然找个机会揶揄彭教授几句，“老彭最喜欢骑自行车去爬山，有路的地方就骑过去，没路的地方就扛着车子爬过去”。一有闲暇时间，彭教授都会带上他的小侄女一起去领略济南的山川之美，要么爬山，要么就去护城河划船，“两米多高的巨石，我俩连拉带拽都能爬上去，论划船，我俩也是最快的”，说到这里，彭教授自豪之情溢于言表。有一年两位在日本留学的学生回来要拜见恩师，给彭教授打电话请他指定一个见面的地方，彭教授想都没想就定在了千佛山后山，三个人就在后山遍布荆棘的小路上叙起了师生之谊。

郝老师还告诉我们，彭教授在生活中和工作中俨然是两个人，仿佛把自己所有严谨的一面都用在了数学上，生活中的彭教授可以用“随意”两个字概括一切，对吃穿住行没有任何特别要求，一套西服仅在1995年去北京领取国家自然科学二等奖时穿过仅一小时后就再也没有为彭教授出过力。有一次他骑着自行车在上班途中偶遇在山东省实验中学读书的女儿，女儿的同学诧异地问：“你的教授爸爸怎么还背个双肩背包，像个还在上学的学生呢？”

3.澳洲大学金融数学专业 篇三

澳洲大学金融数学专业

金融数学专业是金融领域的新专业，其发展很快，潜力无穷。澳洲大学金融数学专业很多都是硕士课程，需要申请人有数学专业的相关背景，该专业学制一般是1.5年制和2年制课程。据小编了解，澳洲金融数学专业优秀的学校有昆士兰大学、莫纳什大学和卧龙岗大学的等等。

澳洲大学金融数学专业：昆士兰大学

昆士兰大学金融数学硕士（master of financial mathematics）属于授课型项目，分1.5年制和2年制两种入学模式，二者的申请要相同。均未设定本科均分要求，均要求申请者拥有数学、经济学或商科专业背景，或其它专业但数学基础足够的专业背景。

本专业为学生提供有关金融数学和风险管理的高级知识和技术，旨在为学生提供关于数学的全面的知识体系。课程设置灵活，可以让学生掌握有关数学和金融学的理论和实际运用知识。另外学生也可参与到有关的研究项目中去。昆士兰大学金融数学硕士课程包括金融学、金融数学、金融微积分、金融数学研究项目等等。欢迎希望进一步提升自己的数学和金融知识技能的人士申请本专业。

澳洲大学金融数学专业：莫纳什大学

澳洲莫纳什大学金融数学硕士课程注重理论与金融行业实践相结合，毕业生备受银行、保险及其他相关行业的追捧。莫纳什大学金融数学研究生注重金融和保险业所需的定量分析和计算技能，是维多利亚州绝无仅有的金融数学硕士学位课程。

作为专业人才，毕业生可就职于银行，保险和咨询公司的研究部门或在投资公司从事衍生品估值和投资组合管理工作。行业项目和实习是澳洲莫纳什大学金融数学硕士的核心组成部分，这意味着学生将获得至关重要的行业经验，为未来职业成功奠定坚实的基础。学生在就读期间通过澳大利亚和亚洲顶尖金融和保险机构的行业项目和实习安排运用、巩固和提升理论知识。

澳洲大学金融数学专业：卧龙岗大学

澳洲卧龙岗大学金融数学专业提供广泛的解析、造型、统计和计算能力，能够直接用于商业和工业。课程也包括需求很高的量化财务分析，使学生能够学到该领域需要的更多知识。学生将获得作为一个管理者在制定、实施和评价模型所使用的金融结构，风险管理，构建交易投资策略方面需要的实用技能。

该专业毕业的学生可以成为金融分析师、计算机编程员、工程师、保险商务和金融咨询、证券咨询、商务技术研究和产品开发方面的专家、教师、教授和研究人员。

澳洲金融数学专业申请条件

1、专业背景

除了拥有金融、数学、经济、统计、经济计量背景的人，其它方向如计算机、物理、化学、工程等背景的人同样是很受欢迎的申请者。而且在这些“转专业”的人中，工程类专业背景的学生占了将近半数。

2、数学能力

澳洲国金融工程专业要求申请者有很好的数学背景，如果不是数学专业的学生，就要求某几门数学课的成绩要比较好。总结澳洲所有金融数学专业情况，这些课程大致有：微积分(尤其是多元微积分)、概率统计、线性代数(包括特征值与特征向量)、微分方程(常微分方程、还有偏微分方程很重要)、概率统计、数值方法。如果在学校要求的课程中，有的课程申请者没有学过，那么可以在学习专业课程前先去补上这些课，再进行专业学习。

3、计算机能力

计算机技术是许多转专业申请者很能够表现自己的一个重要方面。据立思辰留学360介绍，大多数情况下，澳洲金融工程专业申请者要有一定的C语言编程基础，其它对申请有利的包括C++、Fortran、Pascal、Java、VBA，以及数学软件Matlab、Mathematica、Mathcad等。比如：Cornell大学的专业课程比较注重计算机技术、计算机模拟，而JAVA就是其应用最为广泛的编程语言。而Columbia大学则对UNIX操作系统情有独钟。其它有关数学的要求是：GRE的Quantitative较好，有的要求700分以上，还有的排名较高的学校则要求GRE数学部分在90%以上。Purdue University、University of Chicago、UC-Berkeley、Stanford对数学的要求特别高，也特别偏向数学专业出生的学生，甚至要求申请者者递交GRE的Math SUB成绩。除

竞赛等等比赛获过奖也是很有影响力的。

此以外，如申请者有过在统计方面的工作实习经历，也会成为增强数学背景的一部分;如果曾经参加过数模

澳洲金融数学专业前景

4.金融数学心得体会 篇四

专业代码：B0412

数学与应用数学专业（数理金融方向）人才培养方案

一、培养目标

本专业培养德、智、体全面发展，具有良好的数学素养，掌握数学、经济学和金融学的基本理论和方法，具备运用所学的数学与金融分析方法进行经济、金融信息分析与数学处理的能力和有较高的外语水平和较强的计算机运用能力，能够从事银行、保险、证券、信托等金融部门业务性、技术性以及管理性工作，能够从事企业财务、理财、风险管理工作，能够从事教育、科研部门教学、科研工作的应用型人才。

二、培养要求

本专业学生通过学习数学、经济学和金融学的基本理论和方法，计算机应用和外语基本知识，受到数学经济思维训练，掌握扎实的基本数学和金融理论、金融数学、金融工程和金融管理知识，能够开发、设计、操作新型的金融工具和手段，能够综合运用各种金融工具和手段分析和解决金融实务问题的能力。

毕业生应获得以下几方面的知识和能力：

1、具有良好的思想道德素养及团结与协作精神；具有为国家富强、民族昌盛而奋斗的志向和责任感；具有敬业爱岗、艰苦奋斗、热爱劳动、遵纪守法、团结合作的品质；具有良好的思想品德、社会主义公德和职业道德。

2、具有扎实的数学基础，初步掌握数学科学的基本思想方法，其中包括数学建模、数学计算、运用数学知识解决实际问题等基本能力；

3、有良好的使用计算机的能力，能够进行简单的程序编写，掌握数学软件和计算机多媒体技术，能够对教学软件进行简单的二次开发；

4、了解近代数学的发展概貌及其在社会发展中的作用，了解数学科学的若干最新发展，数学教育领域的一些最新成果和教学方法，了解相近专业的一般原理和知识，学习文理渗透的课程，获得广泛的人文和科学修养；

5、掌握资料查询、文献检索及运用现代信息技术获得相关信息的基本方法，并有一定的科研能力；

6、掌握一门外语，具有阅读本专业外文期刊的能力；

7、具备系统扎实的经济金融理论基础，具备运用数学模型对经济金融问题进行定量分析和科学决策的能力。

8、具有一定的体育和军事基本知识，掌握科学锻炼身体的基本技能，养成良好的体育锻炼和卫生习惯，受到必要的军事训练，达到国家规定的大学生体育合格标准，具备健全的心理和健康的体魄。

三、主要课程

空间解析几何、数学分析、高等代数、常微分方程、概率论、数理统计、微观经济学、宏观经济学、金融学、投资学、计量经济学、保险学原理、保险精算学、金融市场学、数理金融、英语听力，英语阅读，英语口语等。

四、学制四年

五、授予学位理学学士

数学与应用数学专业(数理金融方向)人才培养方案

六、学分要求

学生应修完本专业所有必修课程（通识教育必修课、专业基础课和专业核心课），获得108个学分；必须修满应修选修课程（通识教育选修课和专业类选修课），获得44个学分；必须完成专业实习、毕业论文和其它集中实践性环节，获得46个学分；总计修满198个学分，方能毕业。

七、课程体系结构及学时、学分分配表（详见附表）

5.金融案件心得体会 篇五

近几年，银行业金融机构不断发生违法违规案件，尤其是一些大案、要案，金额巨大，情节恶劣，给银行业金融机构的信誉和社会形象带来了不利影响，同时银行业金融机构对操作风险的识别与控制能力不能适应业务发展的问题突出，为了切实加强对商业银行和农村信用社的管理，坚决遏制案件多发势头，保证改革和发展的顺利进行，现将本人的心得体会浅淡如下：

纵观金融案件的发生，尽管形式各异，但究其原因，主要是由于各项内控制度未履行好、落实好造成的。通过学习，我们发现这些案件除暴露银行业金融机构内部管理松懈，有章不循，处罚不力等问题外，另外一个重要的原因就是忽视了员工道德风险的控制。主要存在的问题有：一是员工整体素质不高，教育乏力。二是防患意识不强，管理乏力。

通过这次活动，每个员工只要进行自我教育、自我剖析，吸取教训，警钟长鸣，并对照有关金融法规规章制度，自我查找履行岗位职责及遵纪守法等方面的差距，明确今后工作的努力方向，就必将使我们农村信用社违法违规案件得到遏制，案件数量不断下降。我个人认为，要做好案防工作，关键是人，务必牢固树立人本观念。

6.金融数学心得体会 篇六

一、在金融数学教学中,一个非常重要的理念就是:要注重凸显经济金融背景,凸显数学思想、数学模型和数学方法在经济金融中的应用教学过程不是数学符号的堆砌,而是生动有趣的。像概率论、数理统计、随机过程、金融数学、风险理论、精算数学、时间序列分析等这样的金融数学课程,重点在于体现金融数学特色

教学过程中的具体实施计划和方案:

1.启发引导、问题式教学。在教学中如果能很好地做到问题式教学,就能改善课堂的氛围,实现学生和老师之间的有效互动。这可从多方面尝试:第一,精心准备一个课件,采用动画、数形结合的方式,将引入知识点的问题清清楚楚地放在课件上的醒目位置,引导学生去思考,各个知识点之间加入承上启下的话语,便于总结已学知识和引入新的知识点,启发学生思考和寻找问题。第二,一些独立知识点的引入采用提问的方式,循循善诱,这对于学生深入了解所学内容很有帮助。第三,要留有一定的时间让学生思考,以及让部分同学现场回答问题,真正地参与到课堂教学中来。第四,鼓励学生有了问题要随时提出来,课堂上可以热烈的讨论,各抒己见。

2.选好教学内容。大量阅读不同层面的国内外教材和文献,吸纳各种教材中好的方法,自己先组织提炼出好的内容,脉络清楚,方法明确,不照本宣科。将一些抽象、晦涩难懂、应用性不强的内容从课堂教学中去除,或者用自己精练的语言,深入浅出,略作交待。增加一些通俗易懂且能吸引学生兴趣的教学案例,一起讨论分析。对一些很抽象的概念要想方设法找到一些好的途径进行讲解。这都需要教师要有渊博的学识,对问题透彻的理解。

3.各种方式的师生互动。增加师生互动是提高教学效果的必要手段。比如,本人曾在美国访学一年半,可以借鉴美国的一种方式,设置一定的Office hour,实现学生与教师的面对面直接交流沟通,以提高学生的学习效果以及教师的教学效果。另外,这门课程也开通了爱课堂网络平台,目前处于使用阶段,通过这一平台进行交流,也是非常好的途径。总之,师生互动的增加可以通过许多具体的细节来完成,以获得对课程进度、课程难度等最准确的反馈,这对于保证教学的顺利开展是十分必要的。

4.伟大科学人物及事迹介绍。兴趣是最好的老师,如何让学生更喜欢这门课呢?我们发现适当在课堂上介绍一些与金融数学的发展进步密切相关的科学人物与事迹可以提高学生的注意力和学习兴趣。比如,在讲期权定价相关问题的时候,可以给学生讲如下摘录的故事:

这是Black和Scholes发表期权定价论文的曲折经历,这篇论文引发了金融数学中第二次华尔街革命。此文的第一稿题为“A theoretical valuation formula for options,warrants&other securities”,它完成于1970年10月。Black把它送到Journal of Political Economy发表,但不久被退回。理由是:此项工作“对他们太专业了”。接着Black把此文送The Review of Economics&Statistic发表,但不久又被退回,理由是:他们只能发表收到稿件中的极少数。为此他们重新把论文进行了改写,进一步强调了它的经济意义,并改名为“Capital market equilibrium and the pricing of corporate liabilities”(1971年1月)。值得庆幸的是此文在当时受到两位Chicago大学经济学教授Merton Miller和Evgene Fama的关注,他们对文章作了详细的评述,并再次推荐给Journal of Political Economy,建议录用刊出。1971年8月此文正式被接受,并在1973年5/6月刊上发表。当时文章的题目已改为“The pricing of options and corporate liabilities”。1973年R.Merton也发表了一篇有关期权定价的论文“Theory of rational option pricing,”该论文是在更一般的框架中,在无套利原理的假设下,深入分析了期权定价的各种定量关系。由于他们的杰出成就,1997年R.Merton和M.Scholes获得Nobel经济学奖,在此以前F.Black已在1995年去世了。

二、把教师本人的自然科学基金项目的问题带到课堂上,启发学生积极讨论,创新思维;结合案例教学,请业界专家进入课堂教学,通过启发、讨论、情景表演和点评等方式,引导学生应用数学方法成功解决具体案例,反过来促进学生带有目标性地主动寻求数学基础的提升,提高数学素养;使学生真正爱上这门课程,同时对科研产生浓厚的兴趣,具有很强的研究性学习能力、创新能力和实践能力,切合学校的人才培养目标对于问题二的相关教改尝试

1.案例分析法。关于“套期保值理论”这个方面的案例资源丰富,涉及的行业也非常多,我们要讨论的基本知识点包括“套期保值的基本概念”、“基本衍生品在套期保值中的应用”以及“连续调整的期权套期保值策略”。(1)设计如下案例。2008年8月6日,郑州螺纹钢材现货价格为5320元,期货价格为5600元。某经销商认为夏季由于是建筑业淡季导致螺纹需求减少而价格下跌,8月过后螺纹价格将回升。经销商本想购买5000吨,但由于资金周转不畅无法提前大量购买,便利用期货的保证金制度(简单说只用交10%的保证金即可购买100%的货物)在期货市场上进行买入保值,买入1000手期货合约。再来看看当时的经济背景:2008年的美国正是次贷危机爆发时,全球各国经济状况受次贷危机影响均持续放缓。随着次贷危机蔓延到实体经济,各种产品的生产与销售均受到影响,需求不断下降。受全球钢材需求下降的影响,国际市场上的钢材价格大幅下跌,甚至短期内有可能击穿成本价。但与此同时,随着美国8500亿美元救市计划,中国4万亿人民币刺激经济计划的陆续出台,可能对未来的需求带来提振。中国作为世界上受次贷危机影响较小的国家之一,且国内生产总值(GDP)的持续高增长,国内市场钢材价格不降反升也是有可能的。(2)引导学生思考以下问题:①回顾之前所学的几种基本衍生品,思考一下该经销商如何规避未来可能的损失?②从该案例分析中,尝试给出套期保值的基本概念。③可否设计出一个使该经销商能从钢材价格的下跌中获利的方案?(3)案例的应用。第一步,复习已经学习过的几种金融衍生品的概念及作用,即:“互换”、“远期”、“期权”和“期货”,并进一步由衍生品的应用来引出本次课的内容。第二步,和学生一起认真阅读和分析案例,并提出问题:“由以上信息可以看到,钢材未来价格下跌的可能性要大于上升的,且下跌的幅度会很大,假设你就是那个经销商,那我们该怎么做才能减少自己的损失?”在思考的同时,引导学生将基本金融衍生品作为解决问题的手段。第三步,通过归纳学生的解决方法得出“套期保值是利用金融衍生品市场来规避产品价格变化对应风险的策略”,并进一步引出教材中套期保值的完整概念。

在以上案例分析以及知识点的归纳总结过程中,学生已经了解金融衍生品在套期保值中所起的作用,此时教师可适时逐个给出各基本衍生品套期保值的方法,并引导学生积极思考如何在案例中使用这些方法。由于我们已经熟悉了各基本衍生品的性质及作用,知道期权合约具有成熟的监管机构和发达的交易市场,因此在套期保值策略中占有很重要地位,由此引出下个知识点,进一步学习探讨期权的套期保值策略。

2.关于讨论式教学方法的实施。具体阐述如下:讨论的主题是脆弱期权的定价。学生共分为五组:第一组讨论信用风险的历史,及对金融交易的影响,第二组分析信用风险的案例,第三组讨论场外衍生品市场的发展,第四组讨论现有的脆弱期权定价模型,第五组脆弱期权模型数值模拟方面的结果。此案例讨论课一方面将会增强学生的自主研究性学习能力,另一方面也会在期权定价理论方面,跟得上该方向国际前沿进展。关于金融衍生品交易对手可能违约的信用风险往往被忽略,而这种风险不仅是造成2008年金融危机的一个直接原因,而且也使得一些金融机构遭受重大损失甚至破产的后果。因此,研究信用风险对衍生品价格的影响极具意义。我们在教学过程中,要始终把“培养跟得上时代进步的金融人才”这一理念贯彻实施。

3.教学中适当加入基金研究课题的问题,激发学生的科研热情。为了提高学生的独立研究能力,激发学生的科研热情。来自于自然科学基金项目的一个问题“带违约风险的利率市场模型”,在课堂上布置给学生。利率市场模型(Libor Market Model)是用来描述银行间同业拆借利率的随机模型,Libor是国际金融市场中最为基础的利率指标,因此利率市场模型被广泛应用于利率类金融产品的定价及风险管理中。该模型成立的基本假设为开展资金同业拆借的银行无违约风险,即该拆借利率可视为无风险利率。然而,2007—2008年的美国次贷危机对国际金融市场造成了巨大的冲击,一些国际大型银行轰然倒下,银行不再被视为无违约风险的金融机构。金融危机后,美国银行间同业拆借利率与美国国债间收益率之间存在较大的息差。因此将违约风险引入利率市场模型的建模具有重要的理论意义及应用价值。将违约风险引入基础利率模型的构建一直以来都是学界及业界共同关心的研究问题。

我们发现课程项目的设置可以增强学生独立科研或者团队合作的能力;可以锻炼学生研究论文的书写能力;学生对该问题的研究结果作为参考,成绩评定可以成为考试的有效补充。这些训练对他们将来做大学生创新创业计划项目、毕业论文的更好完成是大有裨益的。这种在日常教学活动中,就重视培养学生的创新能力,可以使这种能力的培养变得更深入、广泛、扎实。

三、金融数学教育应该围绕如下几个关键问题进行:在金融数学教学中,理论联系实际,科学合理安排实践教学内容以及实验课程,培养学生的动手操作、创新实践、以及对复杂金融问题的计算处理能力

1.教学中理论联系实际。(1)由于金融数学课程所用的数学工具比较多,有些内容很抽象,需要大量烦琐的公式推导。一般采用如下方式讲解:先描述金融背景,再引导学生把金融问题抽象出来,建立数学模型,对模型进行推导之后,再解释结果的金融含义,回到定性的分析中。即:在讲授中将数学与金融知识结合起来。既避免了金融理论的说教式讲授,又避免了金融数学模型的推导式讲授,而是把金融与数学结合成一个有机的整体。(2)金融数学理论知识的学习其中一个目的是为了将来的实际应用,所以在授课过程中,要结合金融案例分析,把模型与具体应用结合起来。如,在讲授期望效用最大化最优投资组合选择,或者马科维兹投资组合理论时,可以具体找几只投资标的股票,给出最优投资组合等。讲授期权定价知识时,可以到相关财经网站,和学生一起查找近期期权报价,以检验理论价格与市场价格的吻合程度。

2.关于实验方面。(1)加强职场的模拟训练。北京邮电大学理学院有专门的实验室,足够学生使用的计算机设备,我们可以在课堂上让学生对股票、外汇等进行模拟交易,这样去做的好处是:一方面可以加强学生对所学理论知识的理解,另一方面可以使学生基本掌握股票、外汇的交易规则、大小盘的数据分析、K线图等各种业务的具体操作方法,提高学生的实际操作能力。这要求学生必须具备多元统计中经济数据的统计与分析、计算机编程语言、概率论与数理统计、随机过程等方面的理论知识。在教学过程中逐步启发学生进行创新思维,提高学生创新能力,是我们一贯坚持的教学理念。逐步引导学生将多学科的知识融合,综合运用所学知识,理论联系实际,解决金融市场实际问题。同时,在课堂上进行模拟职场的训练,不仅可以使学生熟悉金融业务,而且可以培养和锻炼学生的语言表达能力、与人沟通能力和处理人际关系的能力。(2)合理安排试验课程。北京邮电大学是一所以信息科技为特色、工学门类为主体、工管文理协调发展的多科性大学,是我国信息科技人才的重要培养基地。我们可以利用这些优势,加强学生对大数据的处理和实际问题的数值模拟方面能力的培养,同时着重培养学生利用计算机解决实际金融市场中问题的能力。由于各种算法在金融问题处理中被广泛地应用,学生是否具备这方面的理论知识和实际操作能力,已日渐成为用人单位招聘人才的一个重要考察指标。我们应加强有关金融计算的课程教学,从而培养学生综合应用金融、数学、统计学、运筹学、计算科学等学科的能力。

最后补充几点内容:由于金融问题的复杂性,金融数学需要用到大量的数学工具,比如概率论与数理统计,随机分析、随机控制、正倒向随机微分方程、动态规划、微分对策、凸分析等。这些知识已超出了学生的知识范畴,学生需要自学。自学能力恰是学生一定要具备的,也是以后工作中需要的。同时,为了提高学生解决实际问题的能力,适应金融业界对金融工程和风险管理人才的需要,要着重培养学生的数学建模能力,北京邮电大学在全国乃至国际大学生数学建模竞赛方面,历年来表现都很优秀。为了培养学生具有这些方面的能力,应该在加强学生对现代数学方法的学习和运用,提高数学基本功的同时,必须要逐步加深学生对现代金融市场基本概念的理解,以提高对金融实际的“感觉”和直观能力。

参考文献

[1]陈黎.复合型人才培养对策研究[J].天津商务职业学院报,2015,(1):32-34.

7.浅析数学在金融经济分析中的应用 篇七

【关键词】数学；金融；经济；分析

金融市场的存在与发展历史悠久，但是与其他自然学科相比，在对数学的运用方面，一直都进展缓慢。这种滞后的进展来源于多个方面，但最为主要的方面在于，金融交易活动中存在的大量不确定因素，其中人的因素占据了大部分，诸如心理因素等，都造成了金融工作环境中的复杂特征，进一步妨碍了金融领域中数学参与的进展。

一、金融数学的概念与应用

随着金融体系自身的发展，现代金融理论已经不同以往而成为一个独立学科。与传统的金融体系相比，现代金融学开始将诸多学科包容到这一体系中来，其中不仅仅有经济学和数学，也包括了诸如心理行为学和社会学等，在重视人的心理以及行为变化的基础上，开始采用数学的方法展开对于金融学的分析。而所有这一切，都在20世纪后期不断涌现出来，一方面，更多的适当的数学方法开始应用在金融问题的解决方案中；另一方面，这些金融问题也向数学和统计学提出了实践环境中极具价值的研究方向。这样的推动力量，促成了金融学和数学的融合，并且逐步形成新的学科，即金融数学。在这个新的学科领域中，现代数学工具的大量应用成为不容忽视的特征，并且进一步推动着金融与数学的融合，并且数学的相关理论与方法，为金融学的发展提供了不容置疑的支持。

从广义的角度看，金融数学是指应用数学理论和方法，研究金融经济运行规律的一门新兴学科，而从狭义而言，其主要作用于不确定条件下的证券组合选择和资产定价理论。从应用特征和方法的角度看，金融数学通过随机控制、分析、微分、规划、统计、非线性与线性分析等方法，来处理金融环境中收益优化以及风险控制等方面的问题，并且用于处理在金融市场存在失衡特征的情况之下，实现金融风险的综合管理。具体而言，金融数学的应用领域包括如下两个主要方面。

首先，在金融投资与收益的应用方面，任何与预期实际收益存在的偏离，都可以视为金融风险，必然会对发展构成进一步的影响，通常会选用不确定行数学方法和确定性数学方法来实现对于金融风险的测度。在这样的数学体系中，不确定数学理论负责将投资期间可能损失或收益抽象的随机量，借助方差、数学期望与标准差进行衡量，而确定性数学方法则借助于风险环境中各项指标确定数学变量，并且进一步利用相互关系把数学公式、函数、模型表示出来，最终实现对于风险的控制，协调交易市场环境。其次，数学在金融预测与决策的应用同样不容忽视。考虑到金融交易中存在的不利因素，对未来的通胀率、存款余额、保贴率进行有效的预测，对于决策者的决策优化有着不容忽视的积极价值。对于这一方面，通常会采用最小乘二、修正指数、二次、一次、三次指数、三点法、两步预测、曲线预测等方法来展开预测，并且采用诸如边际分析、无差异曲线、规划决策、极值选优、最小成本、最大产量、期望值法等来实现决策支持。

二、金融数学的理论框架与应用

从金融数学内部方法应用的角度看，其所涉及到的数学工具种类繁多，并且在研究领域各有所长，诸如随机分析、微分对策、随机控制、数理统计、泛函分析、数学规划、鞅理论、倒向随机微分方程、非线性分析、分形几何等都是该领域中常见的分析方法。甚至于在当前信息技术空前发达，计算机运算能力不断提升的整体背景之下，神经网络以及人工智能等更为复杂的边缘学科，也开始出现在金融领域之中，在期货市场的仿真研究中，遗传算法也因此屡见不鲜。对于这样的应用，金融数学领域中的应用，共同构建起了其框架结构，并且产生了金融数学在应用环境中所产生的若干分支，包括现代证券组合理论、套利定价理论、资本资产定价模型、利率期限结构理论、套期保值理论以及期权定价理论等几个主要方面。

限于篇幅因素，本文仅对常用的数学方法中的不确定行数学方法和确定性数学方法的应用进行阐述。由于这二者主要用于实现金融投资风险的控制以及收益的優化，因此在金融环境中的应用最为频繁，其发展也相对成熟。

确定性数学方法主要负责通过对金融投资环境中的各种风险因索确立起评估指标，并且展开进一步的分析，最终将这些因素，以及其中相应的关系抽象成确定性的数学变量和计算公式或数学模型，然后通过数学演算得出数值结果，用以衡量金融投资的风向。债券收益率、债券价格、股票价格和股票指数是投资风险分析的常用指标，都是确定性数学方法应用所产生的综合性评价结果。但是如果只是采用确定性数学方法，是不能够准确对所有的风险因素以及其间的复杂关系展开全面切实的描述的。因为在金融环境之中，不确定的因素太多，并且想要对一个金融系统进行深入的分析，首先应当划定对应的研究目标系统边界，而这个边界的确定，以及对边界内部变量的确定，其准确程度本身都会存在偏差。因此不确定性数学方法，从统计的角度，形成对于确定性数学方法的有效补充，意义重大。不确定性数学方法通过注入概率论、数理统计、随机过程等方法展开，其最基本的应用在于将投资过程的可能损失或收益率抽象为随机变量， 然后用数学期望和方差或标准差来度量可能损失或收益率的平均值和波动性，并且进一步实现降低风险的目标。

三、结论

对于金融领域中数学方法的应用，在近年来得到了广泛关注，并且取得了长足进展。除了上述方法以外，马尔可夫预测法以及卡尔曼滤波法等，都从不同的角度发挥着作用。实际分析工作中，数学的价值已经毋庸置疑，得到广泛认可，未来的发展，必然会沿着这个方向不断深入，为金融领域的控制提供坚实依据。

参考文献：

[1]张开菊.浅析数学方法在金融学中的应用[J].科技创新导报， 2010（3）.

8.金融培训学习心得体会 篇八

----XXXXXXX

由自治区党委组织部与自治区新型金融机构党委联合安排，我有幸于今年XX月XX日至XX月XX日在XX大学参加“XXX区新型金融机构党组织书记专题培训示范班”。短短五天的紧张培训的确令我获益匪浅。

首先，增长了自身知识，改善了我的知识结构。本次培训主要安排了九个方面的讲题，既包括有具体业务知识，像“金融风险管理”，也包括有宏观方面课题，如“社会主义核心价值观”、“企业文化与执行力”、“宏观经济形势”，党建工作的知识，像“做好新形势下非公企业党建公司”、“党性修养及党员管理”，还包括有与我们日常工作生活紧密相关的一些内容，如“关于当前金融几个热点问题的看法”、“网络时代金融企业如何与媒体打交道”等等，担任授课人员既有中央领导，也有教授学者，他们深入浅出、形象生动的讲解，从方方面面帮助我们增长了见识。有些领导、学者还将他们最新的研究成果毫无保留地合盘托出，如此近距离聆听业界权威们的耐心细致讲解，我觉得这样的机会对于我们从事金融工作的管理人员真的是非常难得、非常宝贵。众所周知，当前社会是一个学习型社会，我们自身工作中所面临的知识更新频度更快、任务要求更高，此种形势下，此次培训为我们提供的知识养分，对于丰富我们的知识积累、改善我们的知识结构促使我们在现实挑战面前游刃有余地做好本职工作，尽管说有些杯水车薪，但无疑是雪中送炭，益处多多。其次，加强了同行交流，汲取了有益经验。本次培训，还穿插了座谈讨论、工作经验交流环节，这为我们学员相互之间沟通了解、取长补短创造了契机。此次参加培训的学员，分别来自XXXX区各家新型金融机构，虽然说我们大家都在同地区工作，但毕竟各地实际情况千差万别，在工作认识上每个人会有自己独特的见解、在工作开展上不同单位也会有自己独到的经验。事实也确实证明了这一点，通过这次培训，使我对今后如何开展公司业务和高效做好工作有了进一步认识和了解。在此意义上可以说，此次培训不仅为我们新型金融机构管理人员搭建起了一个学习知识的平台，同时也为我们打通了一个彼此交流实践经验、共同促进新型金融机构稳步发展的有益通道。

其次，通过这次学习使我对党的性质有了更进一步的了解。中国共产党是中国工人阶级的先锋队,同时是中国人民和中华民族的先锋队,是中国特色社会主义事业的领导核心。中国共产党始终代表中国先进社会生产力的发展要求,中国先进文化的前进方向,中国最广大人民的根本利益,是我们党的立党之本,执政之基,力量之源。同时让我对党建、党性及党员管理与发展有了充分的认识和了解，非公有制企业党组织要实现“业主认可、员工认知、党员认同”的目标，做到“有为有位”，就要探索建立一套符合非公有制经济特点，有利于非公有制企业党组织更好发挥作用的运作机制，把企业优秀党员培养推荐成为企业管理干部，实行党组织与董事会、经理等企业决策机构交叉任职，提高党员在企业决策层中的比例，增强党组织参与决策的影响力、渗透力和可行性，这样才能更好的把党组织和企业团结起来，充分发挥党组织在企业中的积极作用。在这次授课中，让我明白了党性的修养是一个党员领导干部的终生课题：坚定理想信念，坚守共产党人精神家园和追求；增强为民服务的意识，永葆共产党人的政治本色；增强勤政务实的意识和能力，努力创造经得起实践、人民、历史检验的实绩；任何时候都要敢于担当，勇做时代的劲草、真金；时刻做到清正廉洁，守住自己的政治生命。让我懂得党员的发展与管理工作是党的建设的一项经常性、基础性的工作，也是党组织工作的一项基本职责，通过参加党委组织党员发展工作业务培训，学习掌握发展党员工作的程序要求和有关党员发展工作的精神等业务知识，针对新形势下发展党员工作中遇到的新情况，新问题探索新途径，探讨新方法，切实提高做好新形势下发展党员工作的水平。

9.金融风险合规心得体会 篇九

一、工作开展情况

(一)依法处置重点风险企业。目前全县共有12家重点风险企业进入破产重整(清算)程序，工作中，建立“府院联动”机制，积极引进战略投资者，加快盘活土地、厂房等资产，目前12家重点风险企业破产重整(清算)工作正在依法有序推进，部分企业已完成破产重整(清算)。

(二)有序压降区域不良。发挥银行主体责任，协调银行积极向上级行争取打包、核销资源，全力压降区域不良贷款。今年以来，县内各银行共通过打包、核销等方式处置不良贷款约113。7亿元，全县不良贷款率持续下降。

二、下一步工作打算

(一)全力保障企业融资需求。深入开展金融辅导员进驻企业工作，将县重点工程、重点项目向县内银行机构推介，着力保障企业融资需求。围绕要素跟着项目走原则，完善政银企对接机制，将20xx年全县重点工程项目推送至县内各银行，为全县重点工程项目提供资金支持，争取20xx年一季度全县本外币贷款实现开门红。

(二)有力化解企业债务风险。加强“府院联动”，全力做好重点风险企业破产重整，协调多方力量，力争一季度处置完毕，其他破产重整(清算)企业尽快结案。对于其他省市重点调度风险企业，将逐企对接、综合研判，尽快确定后续处置方式，争取用1—2年的时间完成处置。

(三)全面加强诚信社会建设。加强与法院协调联动，完善金融案件审理和执行运行机制，畅通审理绿色通道。依法严厉打击恶意逃废债务行为，维护正常金融秩序。抓好公共信用信息平台建设运行，通过激励与惩戒并重，努力营造讲诚信、重信誉的浓厚氛围。

金融风险合规心得体会篇为进一步普及金融法律知识、提高公众金融风险防范意识，XX司法局按照省、市相关工作部署，多形式、多举措开展金融风险防范法治宣传活动，取得了显著的成效。

一是扩大宣传范围。

依托“送法进农村、进社区、进企业”等活动，将金融风险防范知识送到群众身边，进一步扩大宣传覆盖面。各司法所通过深入田间地头、集市等人口密集场所开展集中宣传、有奖知识问答、民警现身说法、律师进村宣讲等多种形式的活动，宣传普及防诈骗、金融风险防范等有关知识，帮助村民，尤其是老年人剖析诈骗分子的`作案手法，提高对各类法律法规的理解。

二是集合众力全民普法。

充分发挥“七五”普法讲师团、法律顾问等团队的专业优势，深入开展金融风险防范宣传活动。推进落实“谁执法谁普法”责任制，联合银行、公安局、综治办、法制办等多部门，结合工作进行金融风险防范部署宣传。“防范经济犯罪教育宣传月”活动，深入中老年群体开展面对面宣传教育，共同营造浓厚的防范金融风险氛围。

三是创新载体全面普法。

10.金融数学心得体会 篇十

一金融数学课的历史沿革和重要意义

1金融数学课的历史沿革

金融数学是金融学自身发展而衍生出来的一个新的分支,是数学与金融学相结合的产物，在近年来逐渐兴起并成为研究的热点。金融数学也称为数学金融学，数理金融学，分析金融学，它是将数学工具应用于金融学中的理论和现象的研究和分析中，并对其进行数学建模、理论分析、数值计算等定量分析，以求找到金融内在规律并用以指导实践的一门学科。金融数学的出现是金融学由定性分析向定性分析与定量分析相结合、由规范研究向实证研究转变、由理论阐述向理论研究与实用研究并重、金融模糊决策向精确化决策发展的结果。

在金融数学60多年的发展过程中有几个里程碑式的理论。一些诺贝尔经济学奖的获奖工作，对金融数学的研究起到了决定性的作用。可以说，金融数学的主流研究方向就是建立在这些获奖成果基础上的。金融数学的出现和发展曾经引发了两次“华尔街革命”。第一次革命是对股权基金管理的诀窍引进数量方法，它开始出现于Harry Markowitz在1952年发表的博士论文《证券组合选择》中，在论文中Harry Markowitz第一次明确地给出了用数学工具求得在一定风险水平下按不同比例投资多种证券所获收益可能最大的投资方法。Harry Markowitz因此获得了1990年诺贝尔经济学奖。第二次金融革命开始于1973年Fisher Black和Myron Scholes (请教了Robert Merton)发表的对期权定价问题的解答。在解答的过程中提出了Black-Scholes公式。Black-Scholes公式给金融行业带来了现代鞅和随机分析的方法，这种方法使投资银行能够对无穷无尽的“衍生证券”进行生产、定价和套期保值。也因此，1997年诺贝尔经济学奖授予了Robert Merton和Myron Scholes，以奖励他们和Fisher Black在确定衍生证券价值方法方面的贡献。Black--Scholes公式问世后立即引起了大量的后继研究。在数学中，由于他们在公式推导中用到了随机分析、偏微分方程等现代数学工具，这促使许多数学家投身到衍生证券的研究中来，并且逐渐形成一个新学科———金融数学。Black-Scholes期权定价模型对微观个体行为乃至宏观经济的趋势都产生了深远的影响，使得世界金融市场的发展更加健康,效率也更高了。在2003年，诺贝尔经济学奖再次授予了使用数学为工具分析金融问题的美国经济学家恩格尔和英国经济学家格兰杰，从而表彰他们分别用“随着时间变化易变性”和“共同趋势”两种新方法分析经济时间数列，这种方法的引入给经济学研究和经济学发展带来的巨大影响。

在我国，金融数学的起步比较晚，1997年正式实施的国家“九五”重大项目《金融数学、金融工程、金融管理》直接推动了我国金融数学这一交叉学科的兴起和发展。

2金融数学课的重要意义

金融数学的研究和应用具有重要意义，一方面通过金融数学，数学家能够深入经济金融领域，加深对经济运行和国家的经济进步的关心，另一方面使得经济学家可以掌握数学这一工具，更好地对金融进行定量分析研究，从而指导国家的经济发展。目前在世界上它发展非常迅速，已成为十分活跃的前沿学科之一，在国际金融界和应用数学界受到高度重视。在我国金融数学学科的发展和建设过程中，数学家和经济金融学家可以结合起来，共同建立具有中国特色的金融理论和方法，指导我国的经济建设。我国正处在改革和发展的起步阶段，在我国金融体制改革的进程中,需要大量掌握高科技、具有高能力的金融人才。现代金融业的发展也对金融工作者的数学水平提出了较高要求。因此，大力发展金融数学的研究和应用，培养大批掌握定量分析技术的金融人才就成了当务之急。为适应这种社会需要，提高金融人才的数学水平，一些高等院校开设了金融数学课程。学好这门课程,能够提升学生的综合应用能力、研究能力,能改善学生的知识结构。因此金融数学课程在应用型人才培养中将会起到重要的作用。

二金融数学课对应用型人才培养的作用

1提高学生自学能力

在当今的知识经济时代,知识的传播和扩散速度是前所未有的,知识更新的周期也越来越短,学校教育已远远不能满足人们在知识时代进行技术创新和知识更新的需要,不断的学习并获取新知识和技能已成为人们最重要的需求之一,这就要求学生具有良好的自学能力,使自己能适应社会。金融数学中应用了大量的数学理论和方法研究,从而解决金融中一些重大理论问题、实际应用问题和一些金融创新的定价问题等。由于金融问题的复杂性，所用到的数学知识，除基础数学知识外，金融数学大量的运用了许多现代数学理论和方法。主要包括数理统计，随机分析、随机控制、鞅理论、数学规划、微分对策、非线性分析、泛函分析、倒向随机微分方程、分形几何、非线性分析等现代数学工具。这些知识已超出了学生现有的知识范畴，因此，在学生学习金融数学这门课程的过程当中，需要根据学习的需求自我组织和学习一些新的数学理论知识和方法。这样的过程，锻炼了学生自我组织知识和自我学习的能力，而自学能力恰是学生今后在工作和科研中永远需要的。

2提高学生分析问题和解决问题的能力

随着网络的普及和发展,互联网已经改变了社会的生产和人们的生活方式。学生可以随时随地从网络中获得大量信息，绝大多数的基本概念可以通过百度等获取,每时每刻网络上都有各种信息发布。现在我们的教学对象已经基本都是90后，他们获取信息的方式信息极为灵通,在教学中仍然沿用满堂灌的教书方式,已经不能满足学生求知欲望和需要。金融数学的教学可以结合大量的真实案例，且与我们的日常生活息息相关。通过金融数学课程案例教学环节,有助于激发学生的学习兴趣,并且通过在课堂上展开课题讨论，学生相互启发,可以调动学生辩证思考问题的积极性。与此同时,学生通过参与对各种方案的可行性的研讨,在寻找解决问题的方法的过程中,提高了学生分析和解决问题的能力。当今世界是一个高度开放的工作环境,从某方面来说团队合作精神往往决定着工作是否成功。个人事业的成功除了取决于个人的能力，往往还取决于个人人际关系能力和沟通能力。案例教学中学生通常要在小组合作中互相沟通,大家在一起讨论,取长补短,相互启发、集思广益，要正确看待别人的观点,也要正确评价自己的表现。尊重他人,树立理解和包容的意识;心平气和地与人交流,合作完成案例方案。这样，在与他人进行沟通的过程中,有助于提高学生处理人际关系的能力。各方面能力的提高，最终为学生在将来工作中遇到问题，如何分析和解决奠定了基础，学生的综合素养和能力均得到了发展和提高。

3提高学生的科研水平

我们的时代已经进入了知识经济和信息化的时代,科学的发展和变革日新月异,社会对人才的要求在不断地提高。这要求大学生不仅要具备夯实的基础知专业知识,更重要的是要培养自己的科研能力和创新意识。大学生的科研能力是创新精神与实践能力最直观的体现,培养和提高大学生科研能力是提高高等教育教学水平的一个重要方面,是促进中国高等教育改革和人才素质提高的重要途径。目前,中国高校课程设置中缺少类似科研讨论类和科研基本方法指导类的课程,导致大学生普遍缺乏从事科研活动的基本理论和方法,客观上拉大了大学生与科研活动之间的距离。金融数学课程是应用性课程，要求学生能将所学知识和方法与金融实践相结合，因此教学中特别强调理论教学与实验教学的紧密结合。在金融数学课程建设过程中，增加课程设计环节,这一举措可以为学生提高科研水平创建了一个积极的情境。金融数学课程设计是实践性教学环节之一，是金融数学课程的辅助教学课程。在金融数学课程设计中，教师给出实际问题，学生围绕需要解决的实际问题广泛查阅与问题相关的资料,建立相应的模型，利用收集的数据进行模型估计与分析。在这一过程中，学生从问题的提出，数据的分析，模型的建立和验证，均有实现，完全地参与了整个课题研究的过程，是学生对科研问题的建立与实现整体有了了解并参与其中，提高了学生的科研水平。

4提高学生的职业技能

每一位大学生都将面对就业的问题，而且一旦大学毕业就意味着职业工作的开始,缩短学习者与工作者的距离是每个毕业生职业生涯的第一步。如果这个过程能在大学期间完成或接近完成,无疑大大增强了学生对于实际工作的适应能力,并意味其职业生涯有了一个良好的开始。在金融数学的实践教学环节中，通过带领学生到证券公司、保险公司等地进行学习。学生在指导老师的引导下，了解证券投资交易的程序等。这样集中的实践训练，大大提高了学生相关方面的业务能力，锻炼了学生的理论联系实际的能力和解决实际问题的能力。经过实践教学环节培训过的毕业生，综合能力强，提高了就业竞争力。同时还可以聘请当地银行、证券公司、保险公司等金融部门的精英，作为实践教学环节的有力辅助。不仅让学生了解金融行业的需求，并且能够让学生有目标、有方向地提前做好准备，规划好自己的职业生涯。

11.金融数学心得体会 篇十一

马歇尔在《经济学原理》的开篇就说,经济学既是一门关于财富的学问,同时也是一门研究人的学问,实际上他把后者看得比前者更重要。

作为经济学一个分支的金融学却极尽现代高级数学之能事,在学术中演变为纯数学(甚至有可能引领数学发展!)。不信,我们看一下金融数学中的专业词汇吧:布莱克方程、随机漫步、鞅过程、马尔可夫过程、混沌模型……,数学的发展是人类智慧的凝结,然而把自然科学领域的理论嫁接到社会科学中就似乎有不少问题,在此,我们就从金融领域内广为应用的z评分模型进行分析。

一、靠不住的系数—Altman的Z评分模型

20世纪60年代,信贷风险计量的方法论取得了极大发展。1968年纽约大学斯特恩商学院教授Edward I.Altman对美国破产和非破产生产企业进行观察,采用了22个财务比率经过数理统计筛选建立了著名的5变量Z-score模型,他根据数理统计中的辨别分析技术建模,对银行过去的贷款案例进行统计分析,选择部分最能反映借款人财务状况、对贷款质量影响最大、最具预测或分析价值的比率,设计出一个能最大程度地区分贷款风险度的数学模型,对贷款申请人进行信用风险及资信评估,由此提出了Z-score评分模型。9年以后他不得不对模型进行修正,形成ZETA信用风险模型[1]。

对于这个模型,经济界专业人士大多持肯定态度。但肯定之余,又觉什么地方不妥。譬如,在当前(经济衰退期)有哪家银行或财务公司还用z评分来决定贷款呢?

在这个模型中,首先是时间问题,这个模型可以用多久?时间不断地流逝,经济环境随时都在变化,它总能适用吗?其次是环境问题,宏观经济环境是应用它的一个决定性前提。最后是系数问题,这个系数有多大的代表性?在美国可以做参考,在中国也可以用来参考吗?我们的企业经营不具有同样的内涵,事实上,我国企业的经营理念与国外纯粹是两回事,这完全可以从总体行为上加以证实。我们却在比葫芦画瓢,作实证发文章。

这样看来,加注经济哲学理念,对于金融数学来说显得至沉至重。

二、走向极至的金融数学———科学主义的经典

金融数学确实有绝对逻辑性的存在,也很实用——对债券计息、期望收益、预期风险、期权计算、利率浮动幅度、股票波动等回归及预测言之有物——我们的生活离不开金融,金融也离不开数学。

金融离不开数学,不等同于把金融全部变为数学,更不能用科学的外衣粉饰错误甚至是荒谬的科学主义逻辑。

从哲学角度来看,这里存在的问题可能就更多一些,事物均在不断发展变化之中,类似的经济系数、模型、曲线也不一定靠得住。例如:Paul A.Samuelson对著名的菲利普斯曲线的斜率在几十年内由负变正的现象分析时说:随着时间的推移,它已经不是20世纪初期的那种形状,当然,那个模型就不再适应现代需要。经济学含有科学成分永远和它含有的艺术成分一样多。这也使我们不禁想到约定主义,在约定主义的文献中曾有名言———由于牛顿力学被推翻了,所以,科学理论并不是什么“客观真理”,而是“人造的”,即:科学真理“是我们精神上的一种自由活动的产品”,也即人们任意“约定”的结果。科学所必须的概念、语言、正确性、科学实验等都约定性。但是,“在一切可能的约定中,我们的选择是受了经验事实的引导。”———想想“1+1=2”吧。

那么,我们不禁会想,菲利普斯曲线这条曲线存在过吗?它又是什么时间发生了变化?是一个大事件之后,还是在日常的累积中逐渐改变的?恐怕没有人敢站出来说个一清二楚。

在金融领域,类似事情就走得更远,西方市场经济把远期、期货、期权使用得淋漓尽致,华尔街更是将各种金融原生产品、衍生产品衔接的天衣无缝。Archimedes(阿基米德)说:“给我一个支点,我可以撬动地球。”如今,华尔街的几个“精英”用行动说:给我一个杠杆,我们可以改变世界经济方向。在世界经济被吹起的泡沫中,金融数学可谓“功不可没”,在全球经济形势急转直下中,金融数学扮演的更是主角。

无论从哪个角度看,金融数学都可以作为科学主义光环下的经典。

三、远离社会现实———金融数学最大的危险

风靡于科学主义中的金融数学,披着华丽的外衣,迈着踉跄的脚步,像一个醉汉,心内感觉很好,但渐失可靠、坚实的经济学根基。

对经济的实证随着学者们的研究而逐渐深入,19世纪中期至今,实证主义经历三代(第一代以孔德、穆勒等为代表;第二代以马赫、彭加勒等为代表;第三代以石里克等为代表),它以“认识(或知识)只能局限于经验的范围内,不能超出经验之外”为原则,在经济学领域甚为流行,如今的经济实证主义强调摒弃价值观念,只说明事物是什么。然而就这一看似简单的问题,在经济领域做起来也是困难重重———我们用回归方法找所谓的“规律”、“特征”,但从瀚海般的数据中,我们得到了什么?是真相?是伪相?因为那些“原始”数据或许并不原始,为什么不是?这就是一个社会问题,用哲学可能更容易解释。故而,我们得到的某些伪回归结论似是而非,有些结论更是牵强附会。

在剧烈程度上,金融事件的传染性更能反映哲学中关于“世界的普遍联系性”的原理,试想处于Bank run事件中的人们,心理恐惧与应有的理性怎么对比。这时用什么模型可以解释?资产价格怎么折算?……

一块玉石、甚至一件破旧衣物可能拍得天价,人的生命价值(包括地球上所有的生命体)就小得让人震惊,这就是人类社会特有的经济现象,恐怕金融数学的推演对此无能为力吧?

还有,优序融资理论是Myers和Majluf在观察基础上用计量回归证明了的,但现实中的公司融资(包括我国和西方国家)可能与之完全不同,从结果来看,这样的融资行为效果可能更好———我国的公司融资基本与之相反,就发展角度来看,我们在这种经济环境下做得也相当地好。

如此看来,我们可以得出结论:远离社会现实,金融数学将一文不值。

四、在金融产品设计中,我们可能还没有命中核心

“经济学家们就好像在一间黑房子里搜寻一只原本并不存在的黑猫,而计量经济学家还经常声称找到了一只。”[2]

经典OLS回归中有11个假设,我们在应用中,大部分不能保证满足,然而,对它的应用我们仍然乐此不疲;西方经济学的模型与公式游戏也被我们烘托的如火如荼;西方经济学中的17个假设,成为公认的研究基础前提,其相关结论与原理也成为一个学科范围内集体成员共同认可的“科学”。

同样,在高级微观经济学的寡头垄断部分中由斯塔尔贝格领导着模型推导,为进一步研究厂商的最优供给产量,将两厂商的价格领先和数量领先的博弈进行一般化,竞争模型有的最优条件表述为p(Y)+p′(Y)[1+f′2(y1)]y1=c′1(y1),其中f′2(y1)称为“猜想变量”,它表明厂商1如何响应厂商2的产量选择,将前式变形后获得如下表述形式:p(Y)+p′(Y)[1+ν12]y1=c′1(y1),它就成为古诺模型、斯塔尔贝格模型、竞争模型、串谋模型的综合表述。猜想变量,且我们可以“任意猜想”,那么其科学性在什么地方?

在经济计量的模型以及金融衍生产品的设计中,并没有(也不能)把一些关键的不能量化的因素合理而全面地考虑进来,以至于用金融模型来预测经济体系的发展(波动)几乎没有可能,偶有少数人预测到经济大势改变,似乎也不能记为金融数学的功劳。

William Hamilton是《华尔街日报》的主笔,在投资领域造诣非常,更是以1929年10月21日的《潮流的转向》而声名大振,但Alfred Cowles 3rd对其研究后得出的结论却令人深思。根据Cowles的检验:1903—1929年,如果根据Hamilton的建议进行组合投资,期末将获得19倍收益。但如果某人在1903年直接买入并持有一只股票,到1929年将得到36倍的收益。在此期间Hamilton有29次建议买入(16次正确)、23次卖出(10次正确)。

我们看一下企业融资决策问题:企业什么时候遵守“权衡”原则,什么时候遵守“优序”原则?———半个世纪过去了,至今仍没结论。

对于经济学的研究,我们仍是盲人摸象(虽然我们人数众多,一辈一辈,用语言、文字并借各种现代化的通讯工具之便,也只是“逐渐逼近真理”。),当一个规律被发现并总结出来时,它可能已经在实践中消失,所以一位哲人说过:探究一个题目不应穷原委竟到了不留任何事情给读者做。问题不应该是让人去阅读,而应该是让人去思考。

现代金融产品设计得精巧、连贯,在数学上也证明的“天衣无缝”,———但为什么越是到现代,经济危机就与金融越密切?这恐怕不是什么巧合,在金融产品设计中我们可能还没有命中核心。

我们“严格的经济学模型”与貌似合理的结论,在成千上万家管理机构、中介机构、公司企业中应用,在一点点的积累并改变着经济实体的运行,模型的系数在变,模型也在变形,我们却浑然不知。

五、坚持还是放弃?———迷雾中前进的信徒

对于我们来说,听到古代自然灾害的故事很多,但多少人听到过那时经济危机的记载?如今科技飞速发展,但经济危机顽固的游走于人们的生活,每当我们与之不期而遇,就会感到,仿佛我们离经济学的真理越来越远。———坚持还是放弃?

奥地利哲学家Mach总结了“思维经济原则”,就是以最少的思维来描述最大量的经验事实。科学的任务首先是通过观察和实验来发现、搜集、积累经验材料;其次是对大量的经验材料作出描述和整理,而其遵循的原则是“思维经济原则”。然而,对经济学的总结,总是让人们充满失望,思维经济原则并没有太大的派场。

James Davidson曾经说:“由于经济学的非实验性质,所以我们一向对所观测到的数据的生成机制没有信心。对经济学中任何一个假设的检验,最终都取决于足以设定一个适当节俭的模型的附加假设,而这些假设既可能被证明是合理的,也有被证明是不合理的。”[3]

各种金融模式只是在描述特定的历史现象,不会成为永恒真理。作为经济学,也只是对经验和现象的总结———并永远跟着现象走。即便这样,对于金融数学来说,选择的结果不会是放弃,因为放弃没出路,坚持或许是希望所在,所以坚持下去,继续在迷雾中摸索前进应当是本学科的必由道路。

参考文献

(1)Lars Tvede.The Psychology of Finance---Understanding the Behavioral Dynamics of Markets(M).北京:中国人民大学出版社,2003.

(2)古扎拉蒂.计量经济学基础(第四版)(M).北京:中国人民大学出版社,2005.

(3)Joseph Stampfli.The mathematics of Finance(M).北京:机械工业出版社,2006.

(4)朱成全.论经济学的“语言转向”(J).财经问题研究,2004,(7).

(5)朱成全.论哲学与经济学的“息交神游”(J).重庆社会科学,2005,(8).

(6)孙正聿.辩证法研究,第六卷上册(M).长春:吉林人民出版社,2007.