小微企业融资问题分析

小微企业融资问题分析（共10篇）（共10篇）

1.小微企业融资问题分析 篇一

小微企业融资问题研究

摘要：小微企业作为我国经济的重要组成部分，在很大程度上推动了我国的经济发展。在增加就业、经济增长、社会稳定、科技创新等各领域都能看到小微企业的身影。但是当前融资问题成为制约小微企业发展的重要障碍，充足有效的资金供应是小微企业快速发展的必备要素，因此妥善解决好小微企业的融资问题是促成小微企业健康发展的当务之急。

本文主要研究的是小微企业在融资中遇到的困境及解决措施，基于企业融资基本理论的分析，从小微企业的融资方式、融资的现状以及融资困境的原因等三个方面进行系统阐述。针对上述分析的状况提出了相关的对策建议。

本文的创新点在于将小微企业陷入融资困境的原因主要归结为小微企业自身的经营风险和政府对小微企业的调控较低，解决的建议也主要在政府方面来展开论述。这是本文与其他同类文章将银行作为重点进行阐述的区别之处。

关键词：小微企业；融资门槛；经营风险；融资渠道

一、企业融资理论概述

（一）完全理性人假设下的企业融资理论

Modigliani&Mille于1958年在完全竞争市场的前提下首先提出了著名的无税MM模型（不考虑所得税影响的 MM 理论）：认为资本结构不会对企业的市场价值产生影响，企业的价值受预期税前收益率与报酬率的共同作用。[1]

1984年，Myers&Mujluf在投资者和经营者信息不对称的前提下提出了企业的融资顺序，认为企业的融资顺序应当是先内部融资后外部融资，同时就外部融资他认为债务融资应优于股权融资。[2]

1998年，Berger&uden认为融资的构成应随企业成长的阶段而变化，内源融资应在企业的成长初期占主导地位，相应的，外源融资和股权融资应当在企业的成长期和成熟期占更大的份额。[3]

（二）有限理性人假设下的企业融资理论

Stein于1996年提出了公司融资时机假说，这种假说是在非有效性市场下的一种公司资本结构理论。其主要观点是：理性的管理者在股票市场表现出非理性时，应根据市场表现选择合适的融资渠道。[4]

Heaton于2002年建立了一种全新的企业融资理论模型-管理者非理性融资模型，他认为出于对融资成本的考虑，相比股权融资等外部融资，企业管理者更愿意进行成本较低的内部融资。[5]

二、小微企业的界定

（一）国外对小微企业的定义

对于小微企业，出于国家经济发展的情况以及对小微企业政策倾斜的力度和税收优惠的程度的考虑，不同的国家对小微企业进行了区别的界定。

下表是各国际组织和国家对小型微型企业的认定：

世界银行与欧盟关于微型、小型企业的定义[6]

（二）我国关于小型企业与微型企业的认定标准

2003年国家统计局、经贸委、发改委与财政部联合印发的《中小企业标准暂行规定》从雇员人数、资产总额与销售额等三个维度对企业的类型进行划分。[7]

三、小微企业的融资方式分析

根据企业的融资理论，同大中型企业一样，小微企业现阶段的筹资渠道有内源融资和外援融资，但融资的程度和比重却差异比较大。

（一）内源融资

内源融资即企业内部融通的资金，涵盖原始投入的资本以及企业经营活动结果产生并积累的资金。主要包括以下内容：

1、初始投入的股本

这是企业的起步资金，就小微企业而言，通常包括天使投资和自有的资本。天使投资是合伙者或战略投资者投入的。因此天使投资也是小微企业初始投入资本的一部分。

2、留存收益

留存收益产生于企业的生产经营活动成果，它是指留存在企业内部的为企业以后的经营发展所留存的利润。从会计的角度来讲，包括有特定用途的盈余公积和没有指定用途的未分配利润。企业的盈利能力、税收政策和企业受到的非公待遇是影响小微企业留存收益的多少的重要因素。

3、定额负债

定额负债是一个财务概念，主要包括应付工资、应付福利费、应交税金、预提费用以及其他应付款等企业经常性的延期应付款项。这部分资金可以短暂的悬浮于企业，在一段时间内是流动性的。但是，受支付时间的影响，定额负债的延续性较差。

（二）外源融资

外源融资是指企业从企业的外部进行的融资。由于成本和财务风险的限制，企业将外源融资作为外源融资的补充。外援融资由直接融资和间接融资构成。

1、间接融资

间接融资是指金融机构作为货币资金需求者和货币拥有者的中介，来进行资金的融通。在间接融资中，资金主要集中于金融中介机构，资金是否贷出，由金融中介机构来决定。

银行贷款，是小企业最为普遍使用的间接融资方式。除了银行贷款之外，还存在一些非银行金融机构的贷款，例如投资银行、贷款公司、保险公司等也成为小微企业理想的外部融资方式。

融资租赁作为一种新型的融资方式，它集融资和融物于一体。这种方式对业务量大但没有购买设备能力的小微企业非常适合。

民间金融融资具有信息搜集和加工成本低，手续便捷的优势，此外，灵活的交易方式、较低的交易成本，为民间借贷赢得的很大的市场空间。这种融资方式尽管在一定程度上缓解了小微企业融资的困境，但过高的利息同时也加大了小微企业的财务风险和破产的危机。

2、直接融资

直接融资是指货币资金实际所有者和货币资金需求者之间直接发生的信用关系。对于小微企业来说，直接融资所带来的最大好处是可以获得利率相对低廉的长期资金。主要包括债券融资和股权融资。

债券融资，是指企业通过发行债券的形式进行的融资。债券具有抵税的效应，税法规定企业发行债券的利息可以在税前扣除，这就在很大程度上降低了企业的成本，尤其对小微企业而言这种效应就更加明显。此外，债券融资还可以起到财务杠杆的作用。但由于小企业的资信度一般较差，发行债券的相对成本比较大。

股权融资筹措的资金是作为企业的自有资金使用的。私募股权融资和风险投资在股权融资中比较常见。实务中，现在的大型公司在初创期即作为小企业时正是受到风险投资的资助才得以发展壮大。

四、小微企业的融资门槛

（一）小微企业的经营风险

系统性的风险是任何企业都必须要面对的，小微企业也不例外。相对而言，小企业承担风险的能力要弱得多。小企业虽然“船小好掉头”，灵活性更好，但它由于“本小根基浅”，抵御风险的能力较低，故只能“顺水”，不能“逆水”。

1、创业风险

这类风险主要发生在企业创业的初期。小微企业容易出现的创业风险有：业主过分注意产品的研制、生产而忽视了事关企业长远发展的问题；对市场的潜在需求研究不透彻；对市场变化趋势没有预见性；经营者缺乏全面管理的能力；低估所需资金等。

2、持续经营风险

持续经营风险对于家族式的小微企业尤其明显，当“创一代”逐渐老去，企业面临的问题就会接踵而至。主要表现在：公司继任领导的问题；公司的发展延续性；没有授权，缺少规划，过分自信等。

（二）小微企业的融资门槛

1、小微企业承担着过重的融资成本负担

当前小微企业银行融资费用项目表[8]

这些费用的支出使得原本就资金困难的小微企业更是雪上加霜，也使得小微企业的贷款成本比大企业多出了 4%―5%。企业盈利所带来的收入 30%―40%用于支付财务费用，在经营过程中只要发生一点意外，小微企业在很大程度上就会遭受巨额亏损。

2、小微企业融资担保能力低

小微企业自身的担保能力有限，且很难找到符合商业银行标准的企业或个人来为其担保，没有信用记录或者信用记录少，不能达到商业银行设立的严格的担保条件，也就无法提高商业银行对小微企业提供贷款的积极性。

3、民间融资不规范

因其独有的融资特点，在我国有效发展其作用还存在一定障碍。首先，民间融资中夹杂着一些资金捐客，并常伴随着高利贷、非法集资、黑社会犯罪。其次，民间融资并未受到有效的监管。民间融资因其自发性，同时伴随着一定的吗盲目性。民间融资的不规范成为限制小微企业融资的一个瓶颈。

五、解决小微企业融资困境的建议

破解小微企业的融资难题，从内部措施来分析即小微企业改善经营管理降低经营风险，提高其信用等级和抵御风险的能力，这是根本。从外部来讲，就是银行扩大小微的信贷业务，政府对小微企业融资进行有效的规范。由于不同行业不同类型的小微企业存在着明显的差异，其改善经营管理降低经营风险的措施也不尽相同，这里仅就所有小微企业存在共性的外部措施进行论述。

（一）政府应发挥的作用

小微企业融资困境有赖于政府改善职能，以往对小微企业的重视度不高和金融支持政策的滞后是导致小微企业融资难的一个不可无视的因素。因此，迫切需要政府重视小微企业地位与作用给与小微企业创新的金融支持，根据不多样化的小微企业的融资政府支持需求，设计制定出多维度的政府金融支持制度与策略。

1、建立政府小微企业管理机构

从政府金融方面来说，有了专门的政府小微企业管理机构，它就会深入了解研究小微企业的具体情况及其资金需求特点。制定出适合不同小微企业资金需求的金融支持制度与政策，并且监督管理政府对小微企业金融支持的重大措施的落实。

2、健全支持小微企业发展的法规体系

通过建立健全小微企业法律法规体系，既要用法律法规体系去巩固小微企业在国民经济发展中已经取得的成绩，又要用法律法规体系去解除小微企业经营发展所面临的诸多问题，尤其是融资问题，为小微企业的经营发展提供全面的法律法规保障。只有建立健全了小微企业经营发展的法律法规体系，才能使小微企业得到政府的全面金融支持。所以，要解决融资难先要建立健全小微企业法律法规体系。

3、加快建立微小企业信用制度体系

进一步推进社会信用体系建设，完善和深化小微企业信用信息数据库建设，着力推进小微企业信用建设，建立小微企业信用档案，扩大信用信息使用范围。积极推行小微企业统一的征信制度。确保其权威性、规范性、专业性和技术性，各级各有关部门要督促和引导小微企业守信用、重合同，依法规范经营，加强信息批露，维护金融债权。

（二）金融机构应成为小微企业融资的主力

1、金融机构进行业务创新，创新产品，改进服务

金融机构尤其是以中小企业为服务对象的城市商业银行和农村信用合作社应变被动为主动，应组织人员深入市场，从信用履约、偿债能力、经营能力、发展前景等方面，对辖内小微企业进行调查摸底，筛选出其中处于成长期的企业作为信贷扶持的重点对象，实行择优扶持的信贷政策。同时针对小微企业资产不足，没有有效资产抵押、质押的问题，可适时推出仓储质押贷款、应收账款质押贷款、动产质押贷款、收费权质押贷款、商业性物业抵押贷款、流动资金循环贷款、订单质押贷款等系列产品，满足小微企业的资金需求。

2、建立一个以中小银行为主体的中小金融机构体系

大力发展中小银行，不仅有利于降低小微企业与中小银行的交易成本，而且有利于小微企业与中小银行的良性互动发展。同时，放松银行业的准入标准，发展地方中小银行。放松银行业的准入标准，加强银行间的竞争，能活跃地方中小银行的发展，提高中小银行的效率。

（三）增加民间资本在小微企业融资中的比重

小微企业之所以没有大量使用民间资本进行融资，最主要的原因是因为民间资本的利率高，加大了小微企业的融资成本，同时，民间资本的融通不够规范，安全性比较低。因此，应加大力度规范民间资本。建立类似于行业性的民间资本协会来对民间资本的融通进行统一的指导和监督，同时要严厉打击地下放高利贷者，保持民间资本的合理和健康的使用。使民间资本成为小微企业融通资金的一个重要的渠道。（作者单位：南充市中心医院财务科）

参考文献：

[1] 南雨.资本结构理论综述与评价[J].北京：科学与管理.2009 年 5 期.[2] 夏婷婷.股权结构对我国中小企业上市公司融资行为影响的实证研究[D].南京：南京理工大学.2010.[3] 张瑞强等.信息不对称下融资方式与投资效率的关系探讨[J].山西：山西经济管理干部学院学报.2007 年 2 期.[4] 王灵敏.中小企业融资困境舒缓与融资制度供给分析[J].北京：金融与经济.2004 年 7 期.[5] 皮青立.行为财务理论在公司财务中的应用[J].北京：商业会计.2010 年 10期.[6] 王君.中国微小企业融资进展与前景[J1].银行家.2007.[7] 《中小企业标准暂行规定》2003 年版

[8] 张承惠.中小企业融资现状与问题原因分析[J].北京：中国发展评论中文版.2011 年 13 卷 3 期.

2.小微企业融资问题分析 篇二

关键词：常州市小微企业,融资困难,创新融资方式创新

一、小微企业概述

1. 小微企业界定

小微企业可以分为:小型企业、微型企业、简单生产型作坊企业等等, 2011年, 国家商务部颁布了《关于印发中小企业划型标准规定的通知》, 明确了小微企业的界定标准。《通知》中将中小企业划分为中型、小型、微型3种类型, 根据具体标准企业从业人员、营业收入、资产总额等指标分成了一下几个行业:服装业、餐饮业、电子类、机械类等15个行业。

2. 小微企业的特征

(1) 数量大

以我国为例, 截止2009年年底, 工商部门登记注册了1330万家企业, 大约98%的企业劳动力数量少于400人的企业, 再加上尚未去工商部门登记的简单生产作坊企业, 以上这就组成了小微企业。

(2) 生产规模小

小微企业由于其库存流动现金较少和企业信用程度不高, 所以筹措到的资金相对较少和筹资渠道相对较窄, 没有资金支持的小微企业会将无法进行新一轮的扩大再生产, 生产创新能力减弱。

二、小微企业现状及其融资现状

为分析常州市小微企业融资现状, 本人选取钟楼区2012年30家具有代表性的小微企业从以下几个角度分析:

1. 整体融资现状分析

30家企业的资产负债率。根据本人对企业资产负债表的计算30家企业资产负债率统计情况平均数为39.53%, 最大值为101.14%, 最小值为0.04%从计算数据可以看出常州小微企业平均数为39.53%, 其中伟业房屋拆迁最大为101.14%, 平峰装饰最小为0.04%。

2. 从不同行业融资现状进行分析

本人对调查的30家企业进行分类, 整理得出不同行业的资产负债率、流动负债率、借款占负债率。

(1) 分析不同行业的资产负债率根据国家统计网的数据显示

从30家常州小微企业的计算中可以看出, 除了运输类资产负债率低于平均值, 其余行业均高于平均值。

(2) 不同行业流动负债率、借款占负债的比率。到2012年底, 全国共109家商业银行成立了小微企业金融服务专营机构, 银行小微企业贷款余额达到7.27万亿元, 占全部企业贷款余额的24.01%, 全年中小企业贷款新增18394亿元, 较上年同期多增4771亿元, 增速比各项贷款平均增速高10.37个百分点。

3. 融资方式分析

根据统计的30家常州小微企业, 发现他们生产经营资金主要依靠自筹, 即内源融资。外源融资时, 由于金融市场直接融资的门槛太高, 小微企业融资需求通过银行业金融机构等正规金融渠道难以获得满足的情况下, 更倾向求助于民间金融市场。

4. 结论

从以上的数据资料的分析, 本人总结了常州市小微企业融资存在的问题, 具体表现如下:

(1) 融资渠道单一

由以上表5小微企业融资方式的分析, 得出常州小微企业生产经营资金主要依靠民间渠道和自有资金。

(2) 过分依赖短期借款

从表4计算的流动负债率、借款占负债的比率显示, 在有借款的小微企业资产负债表中短期借款比重大, 比如伟奥机械短期借款为200万, 而长期借款为零。过分依赖短期借款成为常州小微企业的一大“特色”。

三、小微企业融资存在问题的原因

小微企业融资存在问题的原因应该从以下几个角度分析:

1. 从小微企业自身层面分析

小微企业存在信用观念缺失、企业管理水平低下、担保物品少、经营风险大等难以短期克服的缺点。这就形成了小微企业融资难的最主要的内部成因。

(1) 小微企业信用观念缺失

小微企业融资受限于整个经济市场的环境, 市场经济的健康运行与否与市场里企业的信用度有很大关联。据工商部门不完全统计, 每年因不履行合同造成经济损失高达1 800亿元, 因生产劣质产品造成的经济损失至少在2000亿元以上, 这些都使小微企业融资成本大大提高。

(2) 小微企业贷款缺乏足够的抵押担保

目前, 我国绝大部分小微企业缺少土地、商业用房等能让融资机构认可的可用于抵押的物品。资金借贷市场, 小微企业能否顺利获得资金, 取决于抵押物品能否被资金提供者接受。

2. 金融机构层面因素

(1) 国有商业银行对小微企业贷款存在偏见

目前, 专门为我国小微企业融资提供融资的服务组织体系还存在许多漏洞, 其主要表现有:国有银行对小微企业融资仍然存在歧视, 重国有企业轻私营企业、重大型企业轻小微企业、重抵押担保保轻信用担保、重短期轻长期的现象比较严重。

(2) 缺少适应小微企业客户的信贷产品

首先, 小微企业经营规模大小不一, 需求存在较大差异, 融资需求也呈多样化, 但目前我过金融市场上却缺少适应小微企业需求的信贷产品。

3. 政府层面因素

(1) 国家法律不完善, 不能为小微企业融资提供有效保护

直到目前为止, 由于市场的发展尚未健全, 好多情况均属于首次发生, 所以想要制定一部的针对不同类型企业的法律依然很困难, 而目前, 大部分的国家相关法规将全部的都叫做“企业”, 并没有将其细分成不同的类型, 更加没有把小微企业看成是一个特殊的“企业”。

(2) 小微企业信用担保体系不完善

在已经成立的信用担保机构中, 绝大部分行政色彩浓厚, 注册资本普遍不足, 运转不规范, 提供融资量小, 协作银行选择困难等问题。

四、小微企业融资方式的创新

针对常州市小微企业融资问题存在的现状, 结合产生原因, 同时借鉴国外成功的经验, 提出了以下几种创新方式:

1. 企业本身方面

(1) 加强企业自身信用建设

小微企业信用缺失是融资难的最主要内部原因之一, 企业只有讲究诚信才能占有市场份额, 赢得消费者的青睐。

(2) 加强企业财务管理

良好的企业财务管理机制、提高会计人员职业道德水平、加强企业内部控制, 对于企业融资来说具有重要意义。

2. 政府角度方面

(1) 设立小微企业专业信贷机构

在这方面国外有值得我们借鉴的成功经验, 尤其是日本、美国的做法。首先为解决小微企业融资问题, 日本政府根据不同的行业专门成立了对应的向小微企业融资的优惠机构。

(2) 完善我国企业融资的法律法规

比如《商业银行法》规定, 商业银行经营原则是“效益性、安全性、流动性”。这就导致银行更加愿意将资金借给国有等大中型企业, 因为国有企业经营业绩好、偿债能力强、有政府担保等优点。因此, 国家有关部门应该改变这样的局面, 给小微企业更多的政策上的支持, 给企业成长营造优良的外部宏观政策环境。

3. 金融机构方面

(1) 创新抵押担保模式

“网商易贷通”是香港地产融资担保公司与担保方集团、银行、香港政府等多方联手研发的融资担保创新产品, 为香港小微企业提供贷款的融资产品, 在这种融资方式中, 采用了风险分担的方式, 担保方承担75%的风险, 银行承担15%的风险, 政府承担10%的风险。

(2) 实施差别化利率

从上面的统计计算看出, 常州市小微企业资金主要来自短期借款, 再筹资风险大。而目前就银行而言, 为了减少融资风险, 银行普遍的做法是提高借款利率。欧盟的做法值得借鉴。

参考文献

[1]常小军.我国小微企业融资困境的现状分析及对策研究[D].湖南农业大学, 2013.

[2]张建军.2012年第二期求生存促转型谋发展-江苏小微企业发展问题[N].中国青年报, 2012-05-08 (1) .

[3]孙丹.江苏经济发展——常州经济状况[M].江苏人民出版社, 2012:9-12.

3.小微企业融资问题分析 篇三

关键词：企业；融资问题；融资模式

中图分类号：F275 文献标识码：A 文章编号：1671-864X（2016）03-0296-01

一、小微企业融资现状

（一）全国小微企业融资现状。当前小微企业融资困境突出。相关研究报告显示，我国具有一定成长潜力的小微企业仅占 30%左右，而剩下 70%的小微企业发展能力较弱。由于规模小、实力弱、缺乏抵押担保，融资渠道狭窄等问题成为严重制约其发展的重要因素。据不完全统计，现在小微企业的显性融资缺口在 8000 亿元以上，然而从正规金融机构渠道仅获得不到 1000 亿元的资金支持，融资缺口高达 6000～7000 亿元。。

（二）小微企业融资困境。

小微企业融资困境具体表现在：

1.融资渠道狭窄，内源性融资比率高。由于我国资本市场发育不完善，小微企业发行股票、债券的门槛较高、手续复杂，很难直接获取融资；由于小微企业自身管理欠规范、信用水平低、缺乏核心竞争力等原因，也难以从银行获得贷款。据调查，受银行信贷支持的仅占 10%左右，并且银行只倾向于向小微企业提供短期贷款，很少提供用于项目开发以及扩大再生产等方面的长期贷款。因此，内源性融资成为小微企业获得资金来源的主要途径。

2.融资成本高。目前宏观政策趋紧，银根紧缩，信贷资源缩减的情况下，再加上银行的“惜贷”现象，通过向银行贷款融资更加困难。包括基准利息和浮动部分，浮动幅度约在 20%左右，在利率政策方面小微企业很难享受到优惠，多数情况下是在基准利率上上浮 30%左右，甚至是上浮 50%～60%；二是抵押物的评估费用。占融资成本的 20%；三是风险保证金利息。一般金融机构在放款时，会以预留利息名义的方式扣除部分贷款本金，企业最终的实际贷款约为本金的 80%。以1年期贷款为例，小微企业实际支付的利息在 9%左右，将近高出银行贷款利率的40%。

二、互联网金融之P2P网贷平台融资模式前景

（一）国内P2P网贷平台运作模式及发展现状。

国内的p2p经过近些年的发展，已经有了一定的规模。总结起来有以下几种模式：

1.担保机构担保交易模式，这也是最安全的P2P模式。

此类平台作为中介，平台不吸储，不放贷，只提供金融信息服务，由合作的小贷公司和担保机构提供双重担保。典型代表例如有利网，诺帮友信。此类平台的交易模式多为“1对多”，即一笔借款需求由多个投资人投资。

2.“P2P平台下的债权合同转让模式”的宜信模式。

可以称之为“多对多”模式，借款需求和投资都是打散组合的，甚至有由宜信负责人唐宁自己作为最大债权人将资金出借给借款人，然后获取债权对其分割，通过债权转让形式将债权转移给其他投资人，获得借贷资金。

3.大型金融集团推出的互联网服务平台，平安陆金所是此类模式的代表。

此类平台有大集团的背景，而且有专业的风控团队线下审核。值得一提的陆金所采用的是“1对1”模式，1笔借款只有1个投资人，需要投资人自行在网上操作投资，而且投资期限为1-3年，所以在刚推出时天天被抱怨买不到，而且流动性不高。但由于1对1模式债权清晰，因此陆金所在2012年底推出了债权转让服务，缓解了供应不足和流动性差的问题。

4.以交易参数为基点，结合O2O的综合交易模式。

例如阿里小额贷款为电商加入授信审核体系，利用大数据优势，对贷款信息进行整合处理。这种小贷模式创建的P2P小额贷款业务凭借其客户资源、电商交易数据及产品结构占得优势，其线下成立的两家小额贷款公司对其平台客户进行服务。线下商务的机会与互联网结合在了一起，让互联网成为线下交易的前台。

P2P网络借贷对中小微企业融资渠道提供了很好的机会和条件；大力支持小型微型企业技术改造；提升小型微型企业创新能力、支持创新型、创业型和劳动密集型的小型微型企业发展；切实拓宽民间投资领域。但国内征信大环境不太好，征信评级体系仍未建立，其次第三方担保平台、资金托管池的角色有谁扮演。这些问题人是国内p2p网贷平台发展过程中需要解决的问题。

（二）P2P网贷发展解决小微企业融资难问题的可行性分析。

小微企业存在着融资渠道窄，信贷配额不足；融资成本高，手续繁琐等问题。而p2p网贷平台利用互联网平台和电子商务结合在一起，有其独特的优势。首先，P2p网贷平台利用互联网的优势降低了贷款的服务成本。其次，服务订单化，小型贷款规模化。借款人和出借人可自行在网上进行配对，签署合同，融资方式高效快捷。第三，风控方法不断创新，为保障客户的利益，不少平台设计了严格的风险控制机制，引入第三方担保机构，用互联网技术收集客户信息也能提高信用管理的准确性。P2p网贷平台低门槛，方便快捷的优势能有效地为小微企业解决融资难的问题，只是目前p2p网贷平台的监管尚不完善，不少企业难以轻易接受这种融资方式。

三、总结与建议

1.建立专业的征信数据系统。银行业务对风控要求很高，要对一个企业产生一个信用评级在不了解其信用状况的情况下往往都会很保守根据现有已知的情况评断，现在随着网络计算机技术的发展，一个人现在在网络上会有各种各样可以得到其信用的数据库，而银行要做的就是利用这样的大数据形成自己客户的征信系统，这样对于银行的业务开展会有很大帮助，而且很大程度上可以减少贷款审批手续，使得银行融资效率提高，资金配置更有效。

2.定制小微企业贷款项目。针对不同的小微企业客户，要深入了解其经营状况，切实了解其贷款需求，对于不同的情况，做好风控的同时定制融资贷款业务。

3.金融业务线上化。建立P2P网贷平台，连接网络大数据库，严格做好风险管理，对每笔业务进行评级制度，用来提醒投资者风险水平。

参考文献：

[1]互联网金融：p2p网贷理财投资平台排名榜[OL]，2014.

[2]互联网理财产品井喷[OL]，2014.

[3]P2P信贷的发展现状——P2P借贷的现状如何？[OL]，2015.

4.小微企业融资问题分析 篇四

文：了了理财

全国政协委员、上海银监局局长廖岷1日晚间在接受上证报记者采访时表示，下一步金融领域的改革开放，必须坚定改革方向，加快推进一些深层次领域的改革。特别应下决心解决全社会“软约束”、“滥用金融”、“滥用或有负债”现象，真正发挥好金融体系对实体经济的制衡作用，强化对市场各类主体的硬约束。

建立与经济转型相适应的差异化银行业体系 2015年是全面深化改革的关键之年、全面依法治国的开局之年以及“十二五”规划的收官之年。廖岷认为，将重点关注经济金融方面的议题，包括金融改革、国企改革、“一带一路”建设、亚太自贸区建设、更加突出科技创新对经济发展的引领作用。“和大家一样，我对环境保护、教育改革、完善社会保障体系等议题也都非常关注。”他说。

他透露在本次全国政协会议上提交的提案将包括：关于解决小微企业融资难、融资贵问题的提案;关于司法保障金融活水浇灌小微企业的提案;关于加强对银行从业者背信行为法律惩戒的提案;关于借鉴国际经验建立国家按揭贷款公司和完善按揭贷款二级市场的提案等等。

金融服务对于国民经济发展和全面建设小康社会的作用毋庸置疑，特别是在我国以间接融资为主的金融结构下，银行业更是发挥了支柱性作用。在我国，改革是推动建立适应实体经济发展新常态的金融体系建设的必经之路，而改革我国金融体系以大银行服务大企业为主、经营同质化现象明显的短板，建立与经济转型相适应的差异化银行业体系是重中之重。

虽然金融改革涉及的领域很多，但廖岷认为，加强对银行小微金融服务的法律和政策支持是一个较好的切入点，“小微活、就业稳”。“在深入基层调研、广泛听取政府、银行、企业等多方面意见的基础上，我今年把解决小微企业融资难、融资贵问题作为一个重点提案提出来。”他说。

对于小微企业融资难、融资贵问题产生的原因，廖岷认为既有企业自身资信状况达不到商业银行放贷标准的原因，也有商业银行信贷服务和风险管理能力与我国企业生态的变化趋势仍不匹配的原因，更有司法、税收制度等对银行发放小微企业贷款的保护和支持力度不够的原因。

他强调，必须通过完善财政税收、行业监管、担保增信等多领域政策的改革，引导更多中小银行聚焦小微企业，营造有利于商业银行转型的外部环境。

建议推进深层次金融领域改革

十八届三中全会以来，特别是2014年，我国金融领域的改革逐步加速，在降低门槛、放开市场、完善监管等方面不断推出新举措，如放宽多类金融机构主要发起人或出资人资格，继续推进利率、汇率市场化改革，发布关键期限国债收益率曲线，深化上海自贸试验区金融领域改革，建立沪港通股票市场互联互通机制，规范和加强影子银行监管，加强地方政府性债务管理等等。存款保险制度也已进入征求意见阶段，股票发行注册登记制也在稳步推进。对于下一步的金融领域的改革开放，廖岷表示，他的总体期待是坚定改革方向，加快推进一些深层次领域的改革。这包括：

一是加强市场基础建设，发展多层次资本股权市场，构建更加完善的国债收益率曲线。

二是进一步加大特许准入行业的竞争，建立和完善互联网金融监管制度，激发市场主体的活力，加快研究建立与经济转型和多种投融资需求相适应的差异化银行业体系。

三是下决心解决全社会“软约束”、“滥用金融”、“滥用或有负债”现象，真正发挥好金融体系对实体经济的制衡作用，强化对市场各类主体的硬约束。

四是完善各种金融机构市场化退出机制。在完成存款类金融机构存保退出机制的同时，其他非存款类金融机构的市场退出机制都应加快建立，以将各类金融机构风险的外部性降低到最低限额。

5.小微企业增值税免税问题解答 篇五

1．什么是小微企业？

答：根据企业从业人员、营业收入、资产总额等指标，中小企业划分为中型、小型、微型三种类型，小型、微型企业具体标准请参照工业和信息化部，国家统计局国家发展和改革委员会财政部《关于印发中小企业划型标准规定的通知》（工信部联企业[2011]300号）文件规定。

2．哪些纳税人可以适用财税[2013]52号文规定的免税优惠政策？

答：《财政部国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税的通知》（财税[2013]52号）规定，对增值税小规模纳税人中月销售额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收增值税。另根据《中华人民共和国增值税暂行条例实施细则》（财政部 国家税务总局第50号令）第二十八条规定：“条例第十一条所称小规模纳税人的标准为：

（一）从事货物生产或者提供应税劳务为主，并兼营货物批发或者零售的纳税人，年应征增值税销售额（以下简称应税销售额）在50万元以下（含本数，下同）的以外的纳税人，年应税销售额在80万元以下的。本条第一款所称以从事货物生产或者提供应税劳务的销售额占年应税销售额的比重在50%以上。”

因此，符合上述文件规定的小规模纳税人可适用财税[2013]52号文件规定的免税优惠政策。3．小微企业免征增值税，需要备案吗？

答：《财政部国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税的通知》（财税[2013]52号）规定，为进一步扶持小微企业发展，经国务院批准，自2013年8月1日起，对增值税小规模纳税人中月销售额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收增值税。因此，小规模纳税人只要符合上述文件规定范围，可以免征增值税，暂无需备案就可以享受此优惠。

4．符合财税[2013]52号文免税的小规模企业申报表如何填写？

答：增值税应税项目的销售额包括小规模纳税人申请代开专用发票的不含税销售额，纳税人填写申报表“应征增值税不含税销售额”后，如销售额不超过2万元，需要在“本期应纳税额减征额”处填入免征的税额。同时，在文件实行后，纳税人有到税务机关申请代开发票，当期未退还的，填入“应征增值税不含税销售额”和“税务机关代开的增值税专用发票不含税销售额”对应栏次；当期已退还的，填入“免税销售额”对应栏次。5．小规模纳税人月销售额不超过2万元免征增值税，销售额是否填写零？

答：据实填写销售额，销售额合计不超过2万元的，申报表保存时会提示“合计销售额小于起征点，是否输入减征额”这时您点击确定后，减征额会自动生成，这时应纳税额就自动生成零。

6．小规模纳税人月销售额不超过2万元免征增值税，如果前期向税务局代开专用发票，税款已经预缴了，销售方发票也已经认证了，无法退回，还可以申请退税吗？ 答：《国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税政策有关问题的公告》（国家税务总局公告2013年第49号）规定，增值税小规模纳税人中的企业或非企业性单位，月销售额不超过2万元（按季纳税6万元）的，当期因代开增值税专用发票（含货物运输业增值税专用发票）和普通发票已经缴纳的税款，在发票全部联次追回后可以向主管税务机关申请退还。因此，贵公司要收回全部发票联次后，方可向主管税务机关申请退税，否则无法申请退税。

7．小规模企业月销售额不超过2万元，免征文化事业建设费申报表如何填写？

答：据实填写销售额，销售额合计不超过2万元的，申报表保存时会提示“合计销售额小于起征点，是否输入减征额？”这时点击“确定”后，不需要输入减征额。8．小微企业月销售额低于2万元免征增值税，其中月销售额是指每月平均销售额吗？

答：《国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税政策有关问题的公告》（国家税务总局公告2013年第49号）规定，月销售额或营业额不超过2万元是指月销售额或营业额在2万元以下（含2万元），月销售额或营业额超过2万元的，应全额计算缴纳增值税或营业税。因此，月销售额指的是每月实际发生的销售额。

9．自2013年8月1日起月销售额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收增值税，是否适用一般纳税人？ 答：《财政部国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税的通知》（财税[2013]52号）规定，对增值税小规模纳税人中月销售额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收增值税；对营业税纳税人中月营业额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收营业税。因此，自2013年8月1日月销售额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收增值税，只适用增值税小规模纳税人，不适用一般纳税人。

10．增值税小规模纳税人中月销售额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收增值税，实行差额征税的小规模纳税人，计算销售额，是按照差额扣除前还是差额扣除后的销售额进行确认？

答：《国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税政策有关问题的公告》（国家税务总局公告2013年第49号），比照一般纳税人销售额标准含免税销售额、出口销售额的规定，暂免征收增值税的小微企业月销售2万元以下的标准应为差额扣除之前的销售额。因此，实行差额征税的小规模纳税人应按照差额扣除前的销售额进行确认。

11．核定征收方式小规模企业纳税人能否适用免税政策？ 答：《财政部国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税的通知》（财税[2013]52号）规定，为进一步扶持小微企业发展，经国务院批准，自2013年8月1日起，对增值税小规模纳税人中月销售额不超过2万元的企业或非企业性单位，暂免征收增值税。因此，核定征收方式小规模企业纳税人可适用免征增值税优惠政策。12．小微企业销售额小于2万元免征增值税，该销售额是含税还是不含税销售额？

答：《中华人民共和国增值税暂行条例》（中华人民共和国国务院令2008年第538号），销售额为纳税人销售货物或者应税劳务向购买方收取的全部价款和价外费用，但是不包括收取的销项税额。因此，是指不含税的销售额。13．我单位同时有涉及营业税和增值税，两项业务的单独销售额没有超过2万元，是否适用免税政策？

答：《国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税政策有关问题的公告》（国家税务总局公告2013年第49号）规定，增值税小规模纳税人中的企业或非企业性单位，兼营营业税应税项目的，应当分别核算增值税应税项目的销售额和营业税应税项目的营业额，月销售额不超过2万元（按季纳税6万元）的暂免征收增值税，月营业额不超过2万元（按季纳税6万元）的，暂免征收营业税。因此，贵公司可分别核算增值税应税项目的销售额和营业税应税项目的营业额。

14．国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税是按月还是按季度计算？

答：《国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税政策有关问题的公告》（国家税务总局公告2013年第49号）规定，月销售额不超过2万元、月营业额不超过2万元，是指月销售额或营业额在2万元以下（含2万元）。月销售额或营业额超过2万元的，应全额计算缴纳增值税或营业税。以1个季度为纳税期限的增值税小规模纳税人和营业税纳税人中，季度销售额或营业额不超过6万元（含6万元）的企业或非企业性单位，可按照规定，暂免征收增值税或营业税。

15．纳税人月销售不超过2万元免征增值税，那文化事业建设费可以免征吗？

答：根据《关于营业税改征增值税试点有关文化事业建设费征收管理问题的通知》（财综〔2013〕88号）规定，提供应税服务未达到增值税起征点的个人，免征文化事业建设费。增值税小规模纳税人中月销售额不超过2万元（按季纳税6万元）的企业和非企业性单位提供的应税服务，免征文化事业建设费。

16．纳税人月销售不超过2万元免征增值税，如果前面向税务局代开了发票，可以申请退税吗？

答：1．如小规模纳税人代开增值税专用发票申请退还的，由销售方自行开具普通发票；

2．小规模纳税人向主管税务机关申请代开普通发票的，可在综合征管软件“代开普通电脑票”界面选择“小微企业免税代开”；

3．如果不能收回所有联次不得申请退还。小微企业所得税优惠政策——

（1）《企业所得税法》第二十八条规定，符合条件的小型微利企业，减按20％的税率征收企业所得税。

（2）《财政部 国家税务总局关于小型微利企业有关企业所得税政策的通知》（财税[2009]133号）规定，自2010年1月1日至2010年12月31日，对年应纳税所得额低于3万元（含3万元）的小型微利企业，其所得减按50%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。（3）《财政部国家税务总局关于继续实施小型微利企业所得税优惠政策的通知》（财税[2011]4号）规定，2011年继续实施小型微利企业所得税优惠政策，自2011年1月1日至2011年12月31日，对年应纳税所得额低于3万元（含3万元）的小型微利企业，其所得减按50%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。

（4）《财政部、国家税务总局关于小型微利企业所得税优惠政策有关问题的通知》（财税[2011]117号）规定，为了进一步支持小型微利企业发展，自2012年1月1日至2015年12月31日，对年应纳税所得额低于6万元（含6万元）的小型微利企业，其所得减按50%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。

（5）《财政部 国家税务总局关于小型微利企业所得税优惠政策有关问题的通知》（财税〔2014〕34号）规定，自2014年1月1日至2016年12月31日，对年应纳税所得额低于10万元（含10万元）的小型微利企业，其所得减按50％计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。（6）《国家税务总局关于扩大小型微利企业减半征收企业所得税范围有关问题的公告》（国家税务总局公告2014年第23号）两个最突出亮点：

一是小微企业享受优惠征税政策，不必先申请批准，在中间自行享受优惠征税政策，终了汇算清缴报送申报表时将企业从业人员、资产总额情况报税务机关备案即可。

6.小微企业融资问题分析 篇六

小微企业是我国经济和社会发展的重要组成部分，但小微企业属于弱势群体，融资难问题一直困扰着小微企业，如何使小微企业摆脱融资困境成为我国经济发展中亟需解决的一个重要问题。本文以黑龙江省佳木斯市为例，对经济欠发达地区小微企业金融支持体系进行研究，并借鉴国外支持小微企业的政策措施，提出了如何解决小微企业融资困境的对策建议。

一、金融支持小微企业的做法及成效

(一)成立小微企业金融服务专门机构，小微企业贷款发放更为规范化。农行为提高对小微企业金融服务质量，成立客户部，安排专人负责对辖内分支机构小微企业金融服务的营销、指导、调查、管理工作，在市分行信贷管理部设专门岗位审查小微企业信贷业务;中行成立中小微企业中心，配备专业人才队伍，专门为小微企业办理业务、授信审查审批及贷后管理工作。

(二)提高贷款审批效率，切实为小微企业打开“方便之门”。工行对小型企业在信贷管理系统中只设有调查、审查和审批环节，特别是对微型企业无需授信，直接审批贷款，有效解决了多次审批的环节;农行投放小企业简式快速贷款实行一次核查，具有手续便捷、审批快速等特点， 年累计投放小企业简式快速贷款8065万元;中行推出“中银信贷工厂”小企业贷款新模式，该模式以“信贷工厂”为核心，采用标准、迅速、简便、端对端的“流水线”运作和专业化分工，使信贷审批更加专业高效，大大缩短了审批时间。

(三)推出适合地域发展特性的融资产品，支持小微企业特色信贷产品推陈出新。农行通过鑫正担保公司向均信担保公司进行反担保，再向农行申请贷款，鑫正担保公司每年给均信担保公司授信额度约 7000 万元，两家公司合计担保费用大约在贷款额度的 3%，为企业解决抵押物无证照的问题。

二、制约小微企业融资的因素

(一)小微企业自身因素。一是许多小微企业因为生产经营规模小，稳定性较差，信用意识淡薄，信息透明度不高，在市场中容易受到冲击。二是小微企业担保能力有限，缺乏可供抵押的固定资产，又不能将动产作为抵押品，这使得小微企业很难满足银行的抵押贷款条件。三是小微企业管理不规范，管理体制不健全，导致小微企业经营风险加大。四是小微企业竞争力弱，抗风险能力较差，一旦遭遇不可预知的风险，可能会出现资金链断裂，最终难以生存下去。正是因为这些因素，导致小微企业很难从银行获得贷款。

(二)金融体系因素。一是银行体制不健全，解决小微企业融资问题的意识有所欠缺。银行机构对抵押贷款所需要办理的手续繁琐，费用高，时间长，无法满足小微企业的急需资金的需求。二是信用评级方式不适用，银行机构对大型、中型、小微企业都采用同一套的评级方式，不能准确反映这些企业的信用状况。三是小微企业的信贷产品有所欠缺，多数银行机构对小微企业提供的信贷产品基本与大中型企业的产品相同，没有为小微企业量身定制金融产品和服务。四是小微企业担保体系发展不够健全，信用担保业支持企业信用融资能力较弱。上述因素进一步加剧了小微企业融资难问题。

三、国外扶持小微企业的政策措施

(一)美国。一是成立小企业管理局，加强了对小微企业的管理和融资支持。二是出台相关政策保证小微企业所需资金，小微企业可以通过财政担保得到贷款，研发新产品也能得到政府部门的经费资助。三是金融机构优质的商业运作，基本满足了小微企业的`融资需求。

(二)日本。一是政府扶持小微企业占主导地位，小微企业可以获得政府贷款和政府出资成立的金融机构的服务。二是制定《信用资金法》等法律法规，提供的贷款服务更加优惠，来满足小微企业的融资需求。三是设置中小企业局，可以有效管理中小微企业，也可以为中小微企业提供优质便捷的服务。

四、完善小微企业融资体系的对策建议

(一)优化小微企业融资环境。一是完善各项法律法规。为小微企业营造稳定的外部环境，为小微企业发展保驾护航。二是加大政策扶持力度。加强行政指导，落实税收优惠政策，加大财政补贴力度，对小微企业提供一般性补贴，建议设立小微企业发展基金，用于扶持小企业发展。三是规范引导民间融资。使民间融资正规化，大力发挥民间融资的积极性，使之处于金融监管体系之下，引导民间融资健康发展。四是建立小微企业信用评级标准，统一信贷评估标准。成立官方评级机构或社会中介机构，对小微企业统一进行信用评级，做到客观、公正，能够真实反映小微企业的信贷风险。

(二)完善服务于小微企业的金融体系。一是完善专业服务体系，成立专门为小微企业提供服务的部门，搭建为小微企业信贷融资的“绿色通道”，提升服务水平。二是改善业务流程，减少信贷管理层次，缩短贷款时间，降低内部管理成本，提高信贷审批效率。三是创新信贷产品，针对不同特点的小微企业设计不同的信贷产品。扩大抵押物的范围，持续开发其他担保方式，如供应链融资、发展金融仓储和小额信用等，解决小微企业抵押担保难题。四是提高风险防范能力，通过实地调查，了解企业生产经营等情况，明确其主要风险点，降低信息不对称所带来的危害，从而促进小微企业的发展。

7.小微企业融资问题分析 篇七

尽管国家以扩大内需、结构调整、深化改革为主的应对策略起到了一定的作用, 但是由于小微企业规模小, 市场竞争激烈, 抵御风险能力差, 管理经营不规范, 财务透明度差等原因, 导致小微企业出现了资金短缺、融资困难的问题, 而且资金问题已经成为限制小微企业进一步发展的最大障碍。

近年来, 在国家的政策引导和大力提倡下, 商业银行和监管机构共同努力, 我国小微企业融资环境明显改善。但这一问题还未得到根本解决。

银行作为企业融资的主要力量, 在这一问题上起着至关重要的作用。本文将通过对中国三大类型的银行——政策性银行 (以进出口银行为例) 、国有商业银行 (以中国银行为例) 、股份制商业银行 (以中信银行为例) , 在小微企业融资问题的支持与创新方面, 结合各类银行推行举措的特色、经验及不足之处, 来探索小微企业融资困难的解决路径。

一、各类银行在小微企业融资问题上的创新

(一) 信贷模式创新

进出口银行探索多渠道的金融合作模式, 在小微企业“统借统还”贷款模式的基础上增加了“统保代管”融资方式促进小微企业成长, 如进出口银行江西分行已与中国出口信用保险公司、南昌银行等机构达成了合作意向, 由他们对该模式项目的贷款提供担保。与地方银行合作开展“自借+统保+转让”贷款模式, 如该分行已于宜春农商行、成功村镇银行取得联系, 并达成初步意向与当地政府企业开展合作。这不仅有效拓宽并深化了对小微企业的金融支持手段, 也进一步加强了与金融同业的合作。

与进出口银行侧重第三方融资担保平台不同的是, 中国银行在信贷模式选择上以“量化的市场调研、简化的业务流程, 多元化的产品服务和规范化的风险管理”为核心, 充分借鉴淡马锡—富登模式, 设置了一条贷款流水线, 推出了“中银信贷工厂”这一信贷模式, 采用合理、简化、标准、端对端的工厂式“流水线”运作和专业化的分工, 满足小微企业金融需求的全新业务机制。

而中信银行在信贷模式上, 主要是通过集群营销的方式打开市场。以中信南昌分行为例, 该行向市场推行“集群营销+批量授信+个性化审批”的“三合一”的业务模式。这种模式有三项基本功能, 一是市场批量性开发;二是个性化融资方案;三是集约化风险管理。这三项功能促进了小企业授信业务的开展和授信风险控制水平的提高。

(二) 合作主体创新

为了有效克服小微企业贷款业务对象多、分布广, 行业复杂的难点, 进出口银行以“政府引导”的原则, 利用自身政策性银行的优势, 充分借助地方政府、龙头企业、银行同业、担保公司、租赁公司、小额贷款公司这些平台。通过银、政、企、担各方合作, 密切了合作关系, 拓展了业务开展。同时通过担保公司的介入, 实现贷款集约化管理, 实现了对小微企业贷款的批量开发、审查、发放和管理, 节约了管理成本, 有效防范了该行贷款风险。该行贷款利率一般是同期商业基准利率, 有效减轻了小微企业资金负担。

中国银行积极与政府机构如中信委和商务厅等合作、与地方商会和行业协会等非官方组织合作构建合作平台三种服务模式优势互补, 通过政府机构或者非官方组织为银行提供客户名单, 银行再根据自己的准入标准筛选客户, 减少银企之间信息不对称的风险和降低银行筛选客户成本的目的。

中信银行则开发了以“财务管家、智能支付、在线融资”为核心的B2B电子商务产品, 为小微企业提供B2B电子商务服务解决方案。面对迅猛发展的电商大潮, 以此为契机, 不断加强产品创新和服务升级, 通过提供顾问式电子商务金融服务, 帮助小微企业长期发展。

二、小微企业融资难面临的主要问题

我们可以通过以上银行对于小微企业融资问题措施的分析看到, 无论是政策性银行、国有商业银行还是股份制商业银行对于小微企业的融资问题都是非常重视的, 在信贷模式及融资合作主体等方面进行相当的创新举措, 并取得了一定的效果, 帮助一些小微企业能够得到较好的融资服务, 拓宽融资的限制, 同时也为我们在未来更好的处理小微企业融资问题提供了思路。目前现有的模式创新也好, 合作主体丰富也罢, 并不能完全补足小微企业融资过程中的所有短板, 想要彻底解决问题恐怕还不足够。

小微企业所处的境遇与所面临的难题, 是由于多方面因素造成的, 既有先天的不足, 又有后天的畸形, 解决它自然而然也并不是一朝一夕的事情, 尽管各类银行对此一直都进行着努力的尝试并有了一定的改善, 但是金融机构信贷服务仍然不够完善与到位。各家金融机构从资金的安全性方面考虑, 对贷款企业的条件要求都相对较高, 审批手续也很繁琐, 特别是由于信贷产品创新不够, 缺乏新型的信贷服务产品, 无法满足小微企业对信贷资金的需求。而且小微企业规模小、在金融管制严格的条件下, 缺乏有效的资产抵押, 金融机构是很难对其贷款的。面对如此局面, 需要的是探索的勇气, 灵活的策略, 坚定的改革步伐。结合对三家银行在解决小微企业融资问题方面的措施发现, 处理小微企业融资难问题需要的是企业、银行、政府、融资平台多方方协同作用, 共同解决这一问题。

三、银行解决小微企业融资难问题的建议

具体地, 结合银行解决小微企业融资问题的措施和小微企业依然存在的融资困境, 有如下三点建议:

(一) 关注小微企业, 建立健全信贷制度建设

为促进小微企业更好的发展, 充分利用信贷资源, 必须重视贷款的审核, 在贷款之前进行详细的调查, 贷款过程当中要加强审查, 贷款后要及时检查。在审核贷款申请时, 要深入分析风险收益率, 尽可能提高金融机构的收益。记录每项账务信息, 使得银行能够及时掌握小微企业的经营状况, 增强金融机构的借贷信心。风险意识的加强以及对小微企业发展动态的关注, 能够有效提高贷款成功率。同时, 根据小微企业的实际经营状况调整利率范围, 提高其在贷款中所占的比例, 增加金融机构的收益。机制方面的建设, 尤其是在扩大小微企业的贷款比例的同时, 也要建立一个良好的约束机制, 保障贷款的成功率。在保障金融机构收益的同时, 加大对小微企业的支持力度, 促进小微企业的发展。

(二) 设计、创新适合企业需求的信贷产品

现在国内银行都在如何提供更贴近小微企业的信贷产品上进行了广泛的研究和尝试。针对小微企业抵押品不足, 担保物缺少这一大障碍, 银行可以以“重现金流、轻抵押品、担保物”的微贷业务作为金融产品创新的发展方向, 根据小微企业的贷款需求匹配相应的信贷产品, 满足小微企业在不同成长期的资金需求。不同阶段的小微企业在资金需求上各有特点, 银行可针对这种特点来创新和设计信贷产品。1.放贷方式创新, 主要是为了简化贷款手续, 提高时效性, 迎合小微企业资金需求“短小快”的特点, “一次授信, 循环使用”正是放贷方式创新的例子。2.还贷方式创新, 考虑到单一的还款方式会对许多企业的流动资金造成压力, 所以引入分期还本付息、宽限期分期还本付息以及更加灵活的结合小微企业现金流的还款方式。3.抵押、质押创新, 探索新的小微企业可抵押、质押财产, 如接受商标、基金、提单等, 并且简化手续, 降低费用。4.担保方式创新, 担保在一定程度上可以降低融资相关方的违约风险, 所以, 在融资产品创新时, 可以充分运用多种担保方式, 如经营业主联保、借助信用保险代替担保等方法。

(三) 加强企业自身实力建设

小微企业向银行融资难的原因是多方面的, 当然根本原因还是集中于信用不足。就小微企业本身而言, 更好的配合银行等金融机构, 突破融资困境, 应做出以下进一步的努力:

第一, 小微企业要注重创新, 只有创新才能生产出新的产品和新的服务, 才能赢得更广阔的市场。小微企业大多具有较小的规模、灵活的管理方式、员工自主性大、能够充分发挥个人才能等。企业管理层应充分发挥小微企业的优势, 不断进行产品创新、新技术开发、新工艺探索, 通过各种方式的创新来抢占和瓜分市场, 因而可以做强做大。

第二, 增强信用意识, 避免后天破坏信用环境。在创业之初就培养高度的信用意识, 将信用列为企业经营的第一准则。注重自身信誉的建设, 规范财务制度, 从按时足额还款、纳税做起, 在银行等金融机构、消费者和社会上树立良好的形象。

摘要：小微企业在我国的经济发展中的作用越来越重要, 在金融危机、经济下行的影响下, 小微企业受到极大冲击。在激烈的市场竞争中, 小微企业显得比较脆弱, 生存与发展受到诸多因素的制约, 而融资难成为其中较大的一个问题。我国政府高度重视小微企业发展, 各类银行为解决小微企业融资问题采取了一系列的措施, 已取得了一定的效果, 但仍然不够完善。本文旨在通过对各类银行小微企业信贷举措的分析, 为小微企业融资问题提出可行性意见, 找寻解决小微企业融资难的出路, 促进中国小微企业实体经济的稳定发展。

8.解决小微企业融资难问题的建议 篇八

改革开放以来，我国金融市场已逐步完善与规范，加上国家和各级政府对小微企业的政策扶持，使小微企业的融资问题在一定程度上已经得到有效改善。然而，随着市场竞争日趋激烈，金融危机系数不断加大，使本就缺乏风险抵抗能力的小微企业，更是很难得到大中商业银行的可持续金融支持。而小微企业的主要支持者——各类中小银行，无论是在实力上还是信贷资源上，都不能为小微企业提供充足的金融支持。所以，小微企业的融资问题仍然较为严峻。

小微企业融资困难的主要问题分析

1.小微企业容易导致银行融资风险增加

目前，我国的小微企业普遍规模较小，且抵抗金融风险的能力较弱。在形势多变的金融市场中，很容易因为一些“风云变幻”就面临“生死存亡”。所以，对于银行等金融机构来讲，小微企业并不是银行融资的优质对象，加之一部分小微企业的内部管理常常是家族式管理模式，各类监管职能形同虚设，以至于很多小微企业的经营管理混乱。即使不是“家族式管理”模式，很多小微企业的权利也是掌握在极少一部分人手中。出于经济利益方面的考虑，小微企业的实际掌权人在业务决策上往往不按正常的程序走，而是“怎么赚钱怎么来”。以至于决策过于随意，财务管理混乱，常常是个人资产、企业资产混为一体。如此情况下，企业的财务会计信息很难将企业的真实经营以及财务信息反映出来。而财务报表等财务数据往往是银行决定是否对小微企业投资的重要参考依据。在这钟情况下，银行很难对其进行长期的可持续投资。

2.成本过高，大中银行融资意愿较弱

商业银行本身就是以利益最大化为经营目标的，其贷款的发放最基本的要求就是既得利益能够抵消风险以及运营成本。但是，在对小微企业进行投资时，小微企业的信用风险常常难以控制，无形中增加银行的风险成本。另外，小微企业数量多、贷款量少，银行在办理的过程中，人工成本大幅度增加。所以，在缺乏有效的激励机制情况下，大中银行普遍倾向于向大型企业进行投资，而对小微企业的融资需求呈现出“漠然”态度。

3.面向小微企业的融资银行数量少、信贷资源少、融资能力差

世界范围来讲，小微企业通常都是由中小银行提供融资服务的。但是，国内的中小银行发展缓慢，且结构有待进一步完善。这些问题在经济转型期，严重地制约了国内经济的顺利转型，而且国内尚没有建立完善的存款保险法，很多村镇银行面临着严重的存款难题，这一问题不能有效解决，就会导致中小银行的融资能力严重不足。

4.部分贷款公司利率偏高，不能满足小微企业的融资需求

目前，各类小额贷款企业成为了小微企业融资的重要渠道。小额贷款公司能够有效解决小微企业的融资需求，但是，由于贷款利率几乎是银行贷款利率的三到四倍，增加了小微企业的债务负担。如果其成为小微企业的主要贷款渠道，小微企业很容易在发展过程中，面临巨大的经济负担，这样一来，小微企业的市场风险抵抗能力将会越来越低。

5.缺乏有效的金融服务手段，导致银行成本加大

目前，国内普遍缺乏信用意识，相应的法律监管条例也有待进一步完善，信用数据库质量偏低、银行的支付系统不够先进，不能为小微企业提供良好的成长环境，再加上银行关于小微企业信用评分系统缺乏先进性，以至于能够满足小微企业的金融产品严重不足。于此同时，银行的客户经理在小微企业金融服务业务方面未能得到有效激励，以至于银行在小微企业融资方面，风险及人工成本偏高。

解决小微企业融资难问题的建议

1.创建小微企业征信平台

为了更好地促进小微企业的经营质量以及诚信值，当地政府可以组织有关部门联合构建小微企业的征信平台。在这一平台中，所有的小微企业的诚信度都能够展现出来，更多的投资者可以清晰地了解到小微企业的经营状况以及信誉度。从而有效地筛选出信誉好、经营效益高的小微企业进行金融信贷服务。同时，小微企业在这一平台的监督、管理下，会更加珍惜自身企业的信誉值，进而更加有效地进行企业经营管理。

2.省市县三级政府出资建立小微企业信用担保公司，或建立小微企业风险补偿基金，分担银行的信贷风险

小微企业是规模小、资产少、主要从事第一和第三产业的小企业，很难有符合银行贷款要求的抵押物。因此，省市县三级财政应出资在县级建立小微企业信用担保机构或风险补偿基金。在中部地区，中央财政可适度出资，在西部地区，中央财政最好出大部分资金。

3.帮助小微企业提高经营管理能力

政府相关部门、金融机构、行业协会等分工帮助小微企业改善内部管理、按照市场需求生产和创新产品、健全财务制度和培养人才、走健康发展之路，履行好第一还款人的职责。

4.增加激励措施，提高银行发起设立村镇银行的积极性

银监部门有明确规定，银行在设立村镇银行中承担主发起行责任。因此，财政部门在对国有银行考核时，可将其直接对小微企业的贷款情况和通过村镇银行发放的贷款情况作为考核加分项或增加该项的考核权重，以提高国有银行发起设立村镇银行的积极性。

5.建立存款保险制度，改善小微银行的生存和发展环境

在没有存款保险制度的情况下，大家都愿意把钱存在大银行里。我国应该想其他国家学习，建立存款保险制度，使小微银行在更加公平的环境下发展和参加竞争。

6.实施税收优惠政策，调动银行为小微企业贷款的积极性和民间资本进度村镇银行的积极性

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与保本微利的村镇银行相比，小额贷款公司利润高、监管松、获得控制权易，因此民间资本更倾向于投资小额贷款公司。截至2012年一季度末，全国小额贷款公司已达5267家，而村镇银行只有区区740家。财政部门对银行的小微企业贷款营业税实行减税的优惠政策，有利于调动银行为小微企业贷款的积极性和提升村镇银行的盈利能力。村镇银行的盈利增加，将吸引更多的民间资金投向村镇银行，吸引小额贷款公司转制设立为村镇银行。银行小微企业贷款和村镇银行的增加还将促使小额贷款公司降低贷款利率，使小微企业受益。

7.提高小企业不良贷款容忍度需要出台配套措施

国务院和银监会都强调要提高小企业不良贷款容忍度，但实施起来还需要出台配套措施。小企业不良贷款容忍度提高了，但银行的评级标准没有改变，很可能影响银行的评级结果。不良贷款容忍度提高了，银行的信贷风险就不断积累和加大，该风险最终还是由银行来承担。因此，政府相关部门需考虑出台配套政策或措施，如降低小微企业贷款风险权重等，以减轻对银行评级的影响；对符合政策的不良小微贷款执行即时核销政策，避免不良贷款大量积累；同时考虑向担保、保险等领域转移和分摊银行的信贷风险等。银行只有在不良贷款率可控的前提下，才能实现自身的可持续发展。

8.改善金融环境，降低银行为小微企业融资的成本

建议政府主管部门出台措施改善社会信用和金融环境，出台相关政策引导银行通过市场竞争不断改进为小微企业的金融服务，不断降低小微企业融资的风险成本和人工成本。

9.多方协作，形成合力

政府相关部门、银监部门、金融机构、行业协会等在解决小微企业融资难问题方面需由同一的牵头部门或领导部门，以形成合力，使各种努力收到事半功倍的效果，并有利于解决政策执行中遇到的各种问题。比如：现在由工信部主管小微企业发展，可能出现部分纯农业和纯林业的小微企业没有人管的问题。村镇银行，顾名思义，应设立在村镇，但目前出现了村镇银行将注册地和目标客户转移到县城的问题，偏离了设立村镇银行的初衷。随着农村经济的不断发展，今后村镇银行有可能将注册地和目标客户转移到县城，但现阶段还不成熟，各级银监部门应注意防止这种情况发生。

现阶段，小微企业融资难问题已成为政府和社会各界高度关注与重视的突出问题，解决此问题是一项复杂的系统工程，需要政府、社会、金融机构、小微企业的共同协作、形成整体合力，并且要通过多渠道、采取多项措施，才能真正解决小微企业融资难问题，促进其健康、稳步、持续地发展。

（作者单位：天津南开大学）

9.小微企业融资问题分析 篇九

对措施

县小微企业发展中存在的问题及应对措施

近年来，县委县政府围绕“以湖兴县、融入都市”发展总战略，以“工业强县”为主抓手，走生态特色工业发展之路，促进了我县小微企业的迅猛发展。据统计，末，小微企业对全县gdp的贡献率达到%，并呈上升态势。今年县党代会又提出了“奋战五年，喋变淳安”的总体目标，为小微企业发展提供了更大的空间与平台。但是,小微企业金融服务及“融资难、难融资”问题一直困扰着企业和银行，成为政府、企业和银行共同关注的热点和焦点。为进一步加大对辖内小微企业的金融扶持，认真贯彻落实温家宝

总理在浙考察期间的讲话精神，以“进村入企”活动为载体，深入开展小微企业的走访调查，探索一条银企双赢之路，为全县社会经济又好又快发展注入新的生机与活力。

一、小微企业发展现状 截止末，全县在册企业达余家，其中小微企业1800家左右，占90%；全县工业总产值亿元，增长%,其中小微企业工业总产值亿元,占工业总值的%；全县实现工业增加值万元，按可比价格计算增长%。实现销售产值亿元，增长%，其小微企业实现销售产值亿元,占比%。据调查,全县小微企业为社会提供各类就业岗位达万多人,由此可见，小微企业已经成为推动社会经济的重要力量，对于支持国家经济增长、解决劳动就业起着重要的作用。

二、制约因素

从小微企业自身层面分析

1、经营规模小，市场反应快，抗风险能力弱。小微企业资产规模小，销售收

入少，资金实力弱。据调查，在我县一些小微企业少的一年也只有百来万，因此具有船小掉头快，市场反应能力快的特点。一方面能使企业迅速抓住市场机会调整经营策略；另一方面小微企业也容易受到宏观调控形势、行业周期，单一客户订单影响。小微企业存在财务弹性小，在经济下行、市场衰退期很容易陷入危机。

2、信息不对称问题突出，受企业主个人影响大。小微企业大部分由个人或家族创建，其经营风格受企业主的影响明显，多数企业未建立现代企业内部治理结构或有名无实，大量经营决策根据企业主的主观判断作出，缺乏足够的客观性。另外小微企业的财务制度不健全，多数企业存在业务收支都是实收实付，缺乏必要的第三方监督，报表数据反映信息不准确，而银行方面由于小微企业征信平台构建不完善，难以得到全面完整的信用信息，对小微企业信贷资金使用监督困难，影响了银行业对小微企业 的资金投入。

3、小微企业数量多，资金需求呈现量少、紧急、频繁的特点。我县小微企业数量不少，根据工商部门注册记情况了解,末有小微企业1800家左右，占全县企业总数的90%以上。这么众多的小微企业一方面为我们提供了良好的客户基础，但另一方面也为我们的经营管理、风险防控提出了重大的挑战。小微企业贷款往往金额较小，但时间要求非常紧迫，且在日后的业务中又经常频繁地发生，而我们现在的信贷业务流程、管理体系、及授权环节相对复杂，信贷业务的成本时间相对较大，难以满足小微企业客户的需求。

从银行机构层面分析

1、小微企业贷款担保资源缺乏影响了企业的融资。少数企业所在的乡镇经济欠发达，企业总量小，其资产主要是厂房和机器设备，这类企业发展生产，就面临着担保难的问题。一方面这类企业如果需要到信用社贷款融资的话,一般只

能用企业的房产和机器设备作抵押,可是这些机器设备抵押根据我县农村信用社抵押担保相关的管理办法,抵押率只有10%,达不到预想中的融资需求;另一方面如果通过担保公司担保融资,担保公司必需提供反担保,无疑是提高了企业融资担保的门槛，有些时候企业为了得到贷款就要找10多个自然人给予保证，因此，就很大成度降低了小微企业的融资能力，制约银行业对小微企业的信贷投入。

2、小微企业经营规模大小不一，需求差异化成度高，缺少适应小微企业客户的信贷产品。小微企业经营比较活跃，但经营规范大小不一，融资需求也呈多样化。而我们目前的主流信贷产品多源于中型企业金融服务模式，虽然前我们前几年对企业信贷流程和产品进行了改造，但离小微企业客户的需求仍有距离，如前段时间我们在对小微企业进行问卷调中进行了统计，其中有1/4的客户就反映了缺乏专门针对小微企业特点的信贷产品的意见。

3、小微企业金融服务队伍建设需加强。一是小微企业客户经理队伍人员不足，目前只有千岛湖、营业部配备了专职企业客户经理，其它信用社还是由农业信贷员兼管企业贷款，企业客户经理只有3人，而2月末我县的小微企业贷款90541万元,占全部贷款的%,很显然小微企业客户经理配备明显不足；二是企业客户经理的业务素质有待提高，随着社会的不断发展，新技术的推广运用，新项目不断产生，新企业不断上马，这给信贷人员的贷前调查、分析提出了新的理论及要求，要求信贷人员既要懂市场分析、又要会财务分析；既要掌握企业的经营概况，又要预测企业的市场行情。而农村信用社一部分信贷人员由于方方面面的原因，综合素质离要求还有一定的距离。

从政府服务层面分析

1、信用担保体制作用有限。小微企业贷款难，首先难在担保上。无数小微企业寄予了厚望的担保体系自身被诸多难

点所困扰，信用担保业相关的法律法规建设滞后，担保机构规模小、缺乏风险分散与补偿机制，担保机构内部业务操作程序不完善，风险管控制度不健全，再加上与之相对应的小微企业信用制度没有建立起来。虽然在我县已经建立了几家融资性担保机构，一定程度上缓解了小微企业融资困难，但担保资金规模与小微企业实际贷款担保需求还存在较大的差距。由于政府对其发展扶持力度偏弱，缺乏法规制度的保障和约束。同时，担保公司自身也存在着一些不规范的行为，注册资本到位率低，使得担保公司难以正常运作，未能达到帮助小微企业解决融资难问题的目的。

2、小微企业风险补偿机制有待加强，政策执行落实到位。根据《财政部关于小微企业和涉农不良贷款呆账核销有关问题的通知》文件精神的有关规定：“放宽小微企业和涉农贷款呆账认定条件，金融机构对单笔贷款额在500万以下的，经追索1年以上，确实无法收回的小微

企业和涉农不良贷款，可按照账销案存的原则自主核销”同时还规定“金融机构自1月1日至12月31日发放并认定为不良的小微企业和涉农贷款，按本通知规定核销”。可是在具体的呆账审核操作中，掌握政策的相关部门为考虑方方面面的原因，却把我们认定的小微企业及涉农呆账贷款，在批准核销后又作为利润征收所得税，这样就挫伤了对小微企业及涉农贷款投入的积极性。

三、对提升小微企业金融服务的建议与思考

根据我县小微企业的发展现状，我们要把当前宏观调控作为推动转型发展的机遇，练好内功，加快产业结构调整和经济发展方式转变，推动经济增长从要素驱动向创新驱动转变，从粗放发展向集约发展转变。为了更好地支持我县小微企业的发展提升小微企业报务出以下的意见和建议。转变思想观念，提高对支持小微企业发展的认识。小微企业在国民经济发展中

有着重要的地位。因此县委县政府提出了“以湖兴县、工业强县”的战略目标。农村信用社作地方金融机构应正确的理解县委县政府所提出的内涵与实质，把支持我县小微企业发展促进县域经济与服务“三农”紧密地联系在起来，认真贯彻落实《意见》之精神，加强对小微企业的金融服务，提高支持力度，促进我县小微企业稳步发展。改进服务方式，提升小微企业服务。一是认真贯彻落实《意见》之精神，根据我县小微企业发展实际，进一步加大考核力度，以确保完成两个高于的目标。二是开展各种形式的小微企业与银行业金融机构的融资合作，加强银企沟通，推动金融机构与担保机构建立互利合作、风险分担机制。三是完善小微企业信息资料库。以“走千家、访万户、共成长”活动为契机，在对小微企业进行全面走访调查的基础上，进一步完善小微企业信息资料库，为小微企业提供金融服务提供方便；四是主动探索小微企业贷

款的品种创新，根据小微企业规模小总量小的特点，在现有贷款品种的基础上，积极开发适合小微企业需求的金融服务产品。为满足不同层次小微企业金融需求，加大小微企业信用贷款产品以及小微企业仓单质押贷款产品推进力度。逐步建立起我县小微企业融资的多品种、多方式、多结构的立体化融资平台，为小微企业提供更好的金融服务。加强小微企业客户经理队伍建设，进一步充实小微企业信贷人员。根据我县实际，联社本级由信贷管理部负责小微企业信贷业务的管理、业务发展部负责小微企业信贷业务的营销策划与服务，合规风险管理部负责小微企业授信管理。在营业部、千岛湖、文昌信用社已配备专职小微企业信贷员的基础上再对汾口、威坪、临岐信用社配备专职企业信贷员，在营业部和千岛湖信用社增加配备小微企业信贷人员，其他信用社由农贷信贷员兼管小微企业信贷业务，以适应小微企业业务发展。同时认真做好小

微企业客户经理的业务培养训，提高小微企业信贷人员业务素质和管理水平，为小微企业提供高效优质的服务。完善小微企业贷款六项机制建设。根据银监会“三法一指引”的实施，联社将结合实际，修订小微企业贷款管理实施细则，完善六项机制建设。

建议政府部门应加大财政扶持力度，增强企业发展信心。一是依法运用财政扶持手段，确保财政对小微企业投入逐年增加，对小微企业专项资金做出明确规定。完善财政资金使用方式，变分散使用为集中使用，提高财政资金使用效应。发挥财政资金引导作用，充分运用税收优惠、缓征或先征后返等方式对小微企业进行间接扶持。二是加大小微企业贷款风险补偿支持力度，进一步扩大小微企业贷款风险补偿资金规模，鼓励各金融机构服务小微企业资金投入。三是完善小微企业信用担保机构风险补偿政策，组建再担保机构，提高小微企业贷款担保风险补偿资金规模，重点服务小

10.小微企业融资问题分析 篇十

1、问：哪些小微企业能享受增值税免税优惠政策？

答：根据《财政部国家税务总局关于暂免征收部分小微企业增值税和营业税的通知》(财税〔2013〕52号)的规定，暂免征收增值税的小微企业，是指增值税小规模纳税人中月销售额不超过2 万元的企业或非企业性单位。

2、问：符合条件的小微企业享受增值税免税优惠需要专门申请吗？

答：不需要专门进行申请。增值税小规模纳税人（企业或非企业性单位）在纳税申报时，只要月销售额不超过2万元，都可以按免税申报。

3、问：“月销售额不超过2万元”与“起征点”的把握是一样吗？

答：略有不同。为体现公平原则，小微企业中的小规模纳税人，若当月申报的不含税销售额未超过2万元（含2万元）的，可以免征增值税；这与个人（个体工商户及其他个人）当月申报未达起征点的略有不同，起征点是当月申报的不含税销售额超过2万元（包含2万元整）的，应全额计算缴纳增值税。

4、问：当月销售额超过2万元，但次月符合条件，是否还能享受免税？

答：可以。小微企业中的小规模纳税人，符合条件暂免征收增值税是按月计算的，当月销售额超过2万元全额缴纳增值税，并不影响次月的免税。

5、问：已申请代开增值税专用发票的小微企业还可以享受免税优惠吗？ 答：月销售额不超过2万元的小规模纳税人（企业或非企业性单位），已到税务机关代开增值税专用发票（含货物运输业增值税专用发票）及普通发票的，当期因代开增值税专用发票（含货物运输业增值税专用发票）和普通发票已经缴纳的税款，在发票全部联次追回后可以向主管税务机关申请退还。

6、问：某小微企业（小规模纳税人）当月销售额3万元，应如何计算缴纳增值税额？ 答：该小微企业当月不含税销售额3万，应按3万元全额计算缴纳增值税。这是因为，个人（个体工商户及其他个人）当月申报的全部销售额未达增值税起征点的，免征增值税；达到起征点的，全额计算缴纳增值税。为公平起见，增值税小规模纳税人中的企业和非企业性单位当月申报的不含税销售额超过2万元的，不能按扣减2万元的差额计算缴纳增值税。

7、问：混业经营的小微企业，如何享受免税优惠政策？

答：小微企业中的“营改增”试点小规模纳税人，若有混业经营的，可以按不同业务分别适用免税优惠政策，即销售货物及提供修理修配劳务月销售额未超过2万元的和提供应税服务销售额未超过2万元的，都可以享受暂免征收增值税的优惠政策。