银行公司介绍信

银行公司介绍信（精选12篇）

1.银行公司介绍信 篇一

一中国邮政储蓄银行公司业务介绍及对公业务开户的必须资料

一、产品介绍

基本存款账户：转账结算、现金收付

一般存款帐户：现金缴存、转入转出

专用存款账户：专项管理、专项使用

临时存款账户：临时经营、注册验资

单位协定存款：一个账户、两种利率

单位定期存款：约定存期、到期支取

单位通知存款：提前通知、约定支取

资金归集：闲散资金、实时归集、减少成本、提高效率

企业网银：足不出户、方便快捷

二、公司业务产品详细介绍

结算类帐户、基本存款帐户、一般存款帐户、专用存款帐户、临时存款帐户

1.基本存款账户

基本存款账户是单位因办理日常转账结算和现金收付需要开立的银行结算账户；基本户一般为单位的支出户。

基本存款账户是单位的主办账户。单位日常经营活动的资金收付及其工资、奖金和现金的支取，应通过该账户办理。

基本存款账户的开立、变更、撤销应通过中国人民银行行政许可。

2、一般存款帐户

一般存款账户是单位因结算需要，在基本户开户银行以外的银行营业机构开立的银行结算账户；一般户多为单位经营收入户。

基本存款账户与一般存款账户不得开立在同一个营业机构。

该账户可以办理现金缴存，但不得办理现金支取。

单位帐户多为基本户和一般户两种帐户

3、专用存款账户

专用存款账户是单位对其特定用途资金进行专项管理和使用而开立的银行结算账户。

对下列资金的管理与使用，单位可以申请开立专用存款账户:

基本建设资金；更新改造资金；财政预算外资金；证券交易结算资金；信托基金；住房基金；社会保障基金；收入汇缴资金和业务支出资金；党、团、工会设在单位的组织机构经费；其他需要专项管理和使用的资金。

4、临时存款账户

临时存款账户是单位因临时需要并在规定期限内使用而开立的银行结算账户。

临时存款账户用于办理临时机构以及单位临时经营活动发生的资金收付。有下列情况的，单位可以申请开立临时存款账户：

（一）设立临时机构。

（二）异地临时经营活动。

（三）注册验资。

临时存款账户应根据有关开户证明文件确定的期限或单位的需要确定其有效期限。临时存款账户的有效期最长不得超过2年。

临时存款账户支取现金，应按照国家现金管理的规定办理。

单位申请开立基本户、临时户和预算单位开立专用帐户实行核准制，须经人民银行核发开户登记证。单位申请开立单位银行结算账户时，应出具相关证明材料及复印件。(营业执照、组织机构代码证、税务登记证、法定代表人身份证件或负责人身份证件、代理人身份证件)

非结算类帐户：

单位协定存款、单位定期存款、单位通知存款

（单位办理非结算类业务，需先在银行开立结算帐户，单位定期存款不接收现金业务）

1、单位协定存款

单位协定存款是指单位与经办行签定协定存款合同，约定基本存款额度，对基本存款账户或一般存款账户中超过额度的部分，按协定存款利率单独计息的一种存款。

协定存款按“一个账户、一个余额、多个结息积数、多种利率”的方式管理，2、单位定期存款

是指单位预先规定存取时间的存款。

（一）起存金额为1万元，开“单位定期存款开户证实书”。

（二）存期：分3个月、半年、1年、二年、三年、五年、六个档次。

（三）支取：单位支取定期存款只能以转帐方式将存款转入其基本帐户，不得将定期存款用于结算或从定期存款帐户中提取现金。支取时，须出具证实书支取手续，同时银行收回证实书。

3、单位通知存款

是指单位在存入款项时不约定存期，支取时需提前通知银行，约定支取存款日期和金额方能支取的存款。

（一）办理单位通知存款

起存金额为50万元，存款单位需一次性存入。

（二）品种

不论实际存期多长，按单位提前通知银行的期限长短，供其自由选择的有1天通知存款和7天通知存款两个品种。1天通知存款必须提前1天通知约定支取存款，7天通知存款必须提前7天通知约定支取存款。

（三）支取

可一次或分次支取，最低支取金额为10万元。

三、帐户开立需提供的资料

（一）基本存款帐户开户资料

1.营业执照正本；

2.组织机构代码证正本；

3.税务登记证正本；

4.法定代表人或单位负责人身份证件。

法人代表或单位负责人授权他人办理的，应出具法定代表人或单位负责人的身份证件及其出具的授权书，以及被授权人的身份证件。

客户开户时需交验出具上述证明文件原件以外，还需给我行提供两份证明文件的复印件，并在复印件上加盖单位公章。

（二）一般存款帐户开户资料

1.2005年6月6日以后核发的基本存款账户开户许可证正本；

2.营业执照正本；

3.组织机构代码证正本；

4.税务登记证正本；

5.法定代表人或单位负责人身份证件。

法人代表或单位负责人授权他人办理的，应出具法定代表人或单位负责人的身份证件及其出具的授权书，以及被授权人的身份证件。

6.存款人因其他结算需要，应出具有关证明。

客户开户时需交验出具上述证明文件原件以外，还需给我行提供一份证明文件的复印件，并在复印件上加盖单位公章。

（三）客户需要填写的相关单式

各试点网点进行客户开户时，由客户填写《开立单位银行结算账户申请书》一式三联，客户在各联上加盖单位公章。并在印鉴卡（一式三联）正面加盖单位公章、单位财务章和法人章。客户填写、签章后，各试点网点将结算账户申请书和印鉴卡的三联一并进行留存，作为上线日客户开户准备资料。

联系电话：

区支行业务部：0315-5191258

新城道支行： 0315-3125491

支行营业部： 0315-5177300

2.银行公司介绍信 篇二

运用利率调期，公司可以将原有的利率形式转换为对自己比较有利的形式。例如，A公司在B银行的人民币贷款为50 000万元。期限为2007年6月21日至2011年6月21日。A公司第一年的贷款利息总支出约为3 277万元人民币，还本付息的压力较大，存在降低贷款成本的需求。根据2007年9月7日的国际市场状况，A公司与B银行拟订如下方案：

起始日：2007年6月21日

到期日：2011年3月26日

在每个利息支付日，A公司收取：年利率6.75%×N1/M1

其中，N1为计息期内USDCMS30-USDCMS2≥0的天数，M1为计息期总天数。

A公司支付：年利率6.18%×(1+N2/M2)

其中，N2为计息期内USDCMS30-USDCMS2<0的天数，M2为计息期总天数。

如果不发生倒挂，则该方案第一年可为A公司节约的债务成本=50 000×(6.75%-6.18%)=285(万元)。

一年当中，如果美元30年期利率低于2年期利率的倒挂发生15天，A公司依然保本。根据美元利率的情况，发生倒挂的几率太小，因此利用人民币债务利率调期能为公司赢得无形的利润。

利率调期的业务种类繁多，资金管理人员可以根据市场情况选择最合理的方式。

二、售后回租融资

售后回租，是指承租人将自有物件出卖给出租人，同时与出租人订立一份融资租赁合同，再将该物件从出租处租回的租赁形式。

公司可以利用现有设备或新增设备融资，盘活资金。下面列举A公司以现有设备签订融资租赁合同的交易举例。

方案：融资本金：150 000 000元;租赁期限：三年;涉及的银行借款利率：7.47%;租赁手续费(含保理费)：1.25%/年(每年按本金余额计);还本付息方式：等额还本付息。

单位:元

融资成本计算如下：

取得资金150 000 000元，如果社会资金的平均回报率为15%，则三年盈利67 500 000元，从而取得未来新增收益为44 830 000元。

三、票据质押筹资

现在最主要的结算工具是票据，银行承兑汇票使用频率最高。付款方总是希望出具期限最长的票据，而收款方总是希望收取期限较短的票据。因此，销货方在收到期限较长的大额票据的时候，最好的方式是与银行协议，以票据质押，签发新的票据，而不是选择贴现。

A公司2007年12月21日收到一张面值为5 000万元、期限为三个月的银行承兑汇票，可以到银行办理质押，重新签发需要付款的六个月承兑期的小额票据，同时原质押票据到期托收时转存定期存款，这样既延长了付款的期限，同时又取得定期存款的超额利息，减少了票据贴现的利息支出。根据2007年12月21日人民币存款利率表所列，活期存款年利率为0.72%，三个月定期存款年利率为3.33%，银行贴现率为3.5%，公司可以取得定期存款的超额利息32.625万元，同时少支付贴现利息43.75万元，既盘活了资金，同时又增利76.375万元。

而对于一个年销售收入达到100亿元的大企业来说，如果收到的票据的50%都采用票据质押的方式筹划资金，那么一年可以增利7 000万元。

四、签订合同有艺术

通过市场，每个企业都可以公平地赚取利益，利益不会平分给每个企业，而是靠企业的理财人运用科学合理的方法去取得。比如，不同的收款政策决定着合同双方在市场中盈利的分成比例。企业的产品呈现卖方市场的时候，商品供给量小，由于供不应求而不能满足市场的需求，即使商品质次价高也能销售出去，商品价格呈上涨趋势。这时，买方对商品没有选择的主动权，卖方在交易上处于主动地位，卖方市场的存在，意味着商品交换中买卖双方之间的平等关系已被商品的供不应求所打破。处于卖方市场的卖方企业可从中赚取尽可能多的利润。A公司年收款量为100亿元，如果采用预收款结算方式，款到签订合同，合同生效后半个月后发货，同时收取的承兑汇票要求期限在三个月之内。如此处理，一是可以占用对方资金半个月，并且可以缓解资金的缺口，二是收取的三个月到期的承兑汇票可以办理票据质换，票据到期托收转现后办理定期存款，可以获取定期存款利息。

五、办理企业—银行—客户三方协议业务

为开拓销售渠道，为客户融通资金，三方协议业务可以加快企业的资金流动。三方协议是指客户以企业与客户的供货合同项下的货物为质押，向银行申请银行承兑汇票敞口额度事项达成的合作协议。客户根据购买企业产品的月度计划量，向企业和银行同时提交加盖公章的书面订货计划，在其授信额度内向银行申请开具计划所需的银行承兑汇票，并向银行交足该批银行承兑汇票总额的一定比例的保证金，银行承兑汇票的收款人指定为企业，该银行承兑汇票用于客户向企业订购产品，实行封闭运作、专款专用。

六、利用银行保理业务获得资金

银行保理业务是在公司资金紧张的状况下，由需方、供方、银行三方共同合作的一项银行业务。业务流程如下： (1) 由需方与供方签订供销合同。 (2) 需方预付总货款的20%给供方(比例由三方协定)。 (3) 供方将货权转移给需方。 (4) 由需方财务部门核定全部货款金额后，向指定银行出具应付账款的确认函。 (5) 指定银行将80%的货款支付给供方。 (6) 到期后，需方将剩余80%的货款和保理费、银行利息支付给指定银行。保理业务资金成本高于贷款，但是没有银行规模的限制，对于资金紧缺的企业来说是一种很好的筹资方式。

另外，原燃料是构成大型钢铁企业产品成本的主要部分，为保证正常的生产，原燃料的正常存货量占用资金较多，我们可以利用此项资金占用作为质押，取得流动资金贷款，从而缓解规模扩张阶段资金的紧张程度。

参考文献

3.银行公司介绍信 篇三

该书以改革开放以来我国商业银行业务创新和发展为主线，从业务创新的客观原因、演变过程、现实作用、发展趋势等几个方面，对我国商业银行业务创新问题进行系统分析，既展示了三十多年来业务创新对我国商业银行成长壮大所起的巨大作用和影响，也揭示了我国商业银行未来在业务创新方面所面临的重大挑战和历史任务。

改革开放结束了我国单一银行体制，建立了商业银行体系，产生了商业银行业务创新和发展的行为主体，使这种创新活动有了外部压力、内部动力和客观条件。同时，金融监管当局也从国家战略出发，鼓励、支持、引导商业银行的业务创新活动。这是我国商业银行业务创新的基础，也是其特色。商业银行业务创新涉及许多方面，本书按照商业银行的不同业务类型，分别研究了其创新内容、经验、趋势和应该注意的问题。本书作为一本研究商业银行业务创新活动的著作，不以全面介绍商业银行业务为目的，而是试图通过对商业银行过去业务创新活动的回顾、分析和经验介绍，去探索商业银行业务创新的规律，把握商业银行业务发展的趋势。

沈炳熙同志曾长期在中国人民银行金融体制改革、政策研究和金融市场管理等部门工作，2009年至今一直在中国农业银行担任董事，并担任多所大学的兼职教授。已出版的著作主要包括《公开市场操作——原理、方法和技巧》、《中央银行国际惯例》、《资产证券化：中国的实践》和《中国债券市场：30年改革与发展》等。

作者单位：北京大学出版社

责任编辑：刘颖

4.银行公司介绍信 篇四

流程银行是通过重新构造银行的组织流程、业务流程、管理流程,颠覆性的改造传统以“部门”为核心的银行模式并使其彻底脱胎换骨,从而形成以流程为核心的新型商业银行管理模式。流程银行以客户为中心,以市场为导向,强调内部主要业务条线的系统营销、管理和核算,其核心是在细分客户的基础上,构建一系列能及时反应和满足客户需求的业务流程,并将经营决策点直接定位于业务流程执行的环节,提高银行金融服务的效率和质量。

银行流程再造是指商业银行为了适应市场需求,依托信息技术和内外部资源,采取积极措施向流程银行这种管理模式靠拢,彻底变革银行业务流程系统和内部组织结构,从而实现提高服务质量、降低成本、加强风险控制的目的。

流程银行以客户需求为导向,而银行流程正是了解客户需求和偏好的切入点和关键。以客户为中心再造银行流程,以银行流程为中心再造组织架构,从而缩短银行与客户之间的距离,及时地获取客户的金融需求信息,及时调整经营决策和措施,提高客户满意度。因此,流程银行是以银行流程再造为核心,而银行流程再造是构建流程银行的切入点。

二、中小股份制商业银行公司银行业务流程再造的必要性

(一)外部竞争加剧

中小股份制商业银行作为我国金融领域的新生力量,凭借其机制灵活、市场反应快、创新能力强等优势,经过二十年的发展壮大,在公司银行业务方面积累了一批数量可观的大中型优质公司客户,在改革相对滞后的国有商业银行“夹缝中”实现了公司银行业务的快速发展,具备了一定的市场竞争地位。然而,随着国有商业银行股份制改革和外资银行人民币业务的放开,中小股份制商业银行面临日益严峻的竞争压力,虽然在金融脱媒的形势下,不少中小股份制商业银行都提出了“零售转型”的发展战略,但在“渠道为王”的零售业务方面,国有商业银行在网店布局上具有得天独厚的先天优势,对于中小股份制商业银行而言,继续保持和扩大公司银行业务的竞争优势显得尤为重要,而提升竞争力的关键就是要建立一套行之有效、运行规范的业务流程、组织流程和管理流程。

(二)自身发展的需要

与国有商业银行相同,中小股份制商业银行在建立之初实行的也是“部门银行”的管理模式,即组织架构以总分行部门原有职责为主导进行设计,资源配置的权限按部门划分,公司客户的营销和维护主要集中在基层经营单位。随着金融市场的发展和金融产品的日益丰富,公司客户的需求也呈现出综合性、专业性和创新性的特点,对于中小股份制商业银行而言,“部门银行”模式下以基层经营单位为公司客户服务主体的组织结构已不能满足客户需求,这就需要通过对公司银行流程再造,将公司业务发展中心上移,发挥分行在资源配置、营销指导、产品支持等方面的作用,减少不必要的流程环节,优化设计流程,组建以“客户经理+产品经理+中后台支持”的专业团队,为重点公司客户提供“一户一团队,一户一策”的专属化服务,提升营销层次。

与此同时,公司银行业务的市场营销正在从“关系营销”向“产品营销”转变。随着同业竞争的加剧,大中型优质客户议价能力较强,对金融产品和服务的需求更为个性化和综合化,优质客户选择银行的重要依据是其能够提供优质高效的金融产品和服务。这就要求中小股份制商业银行,加快公司银行业务流程再造,建立科学高效的产品创新管理机制,规范从创意采集、市场调研、产品开发、上线推广到后评价和退出全过程的管理。

因此,在从“部门银行”到“流程银行”的转变过程中,中小股份制商业银行应充分发挥“船小好调头”的优势,首先在其具有比较优势的公司银行业务领域,以公司银行业务流程再造为切入点,搭建从市场末端到决策高端的高效顺畅的产品和服务流程。

三、中小股份制商业银行公司银行业务流程再造方案

(一)战略流程再造

战略流程是指用于规划和开拓组织未来的流程,战略流程再造的目的是明确商业银行公司银行业务的整体战略规划,使公司银行业务流程再造为之服务。

中小股份制商业银行在品牌、产品、服务等方面具备了一定的综合实力,面对日趋复杂的经济环境和竞争压力,公司银行业务的发展战略就是要明确市场定位,通过差异化的营销策略应对同业竞争,满足客户需求,巩固并扩大市场份额。市场定位的关键是确定目标客户,中小股份制商业银行进行公司银行客户定位时,必须考虑以下两方面的因素:一是以正确的经营理念为指引,通过选择合适的目标客户,实现银行市值的长期稳定增长;二是客户定位应结合国情和行情。对于大型优质客户,虽然中小股份制商业银行由于资金规模有限,其综合竞争能力逊于大型国有商业银行和外资银行,但这并不意味着就要把大型优质客户排除在目标客户之外。未来银行业务的发展将扩大“表外业务”的比重,业务处理并不依赖银行自身的资金而取决于本身的网络、专业经验和信誉。因此对于大型优质客户营销,中小股份制商业银行必须争优势保特色,为大型企业在国际国内结算、集团性账户管理、资产管理、一揽子资金支持方案、专业化的财务顾问咨询等方面提供特色服务。对于中型客户,要以资产业务为切入点,通过企业网银拓展结算存款,力争成为主办结算行和主要融资行。对于小型客户,要以供应链金融为切入点,通过动产质押、保理、票据贴现提供贸易融资支持,扶持企业做大做强,确立唯一结算银行地位。

(二)经营流程再造

经营流程是指用于实现组织日常功能的流程,公司银行业务经营流程再造的目标是实现商业银行在经营公司银行业务过程中,关注客户需求,通过提供个性化、差异化的服务,提升客户的满意度和忠诚度。

整合对公业务经营资源。针对大中型公司客户综合化、专业化、个性化的金融需求,改革基层网点对客户经营重心低、内部竞争以及风险控制能力弱的问题,将大中型公司客户的经营管理权上收到分行公司部和大型中心支行,通过经营重心的上移,提高对客户的综合服务能力和决策效率。将基层网点的公司业务定位于小企业,实现小企业客户经营重心的下沉,通过标准化流程提高小企业融资效率,建立专业化的小企业经营模式。通过客户和客户经理整合,实现了大中型客户集中经营和小型客户专业化经营的格局,增强了对细分市场的风险识别能力和专业服务能力,由以往粗放式经营向集约式经营转变,提高公司业务的资本回报率和资产收益率。

(三)保障流程再造

保障流程是为战略流程和经营流程提供保障的流程,如人力资源管理、会计统计、财务管理、信息系统等,是公司银行业务的“中后台”。公司银行业务保障流程的再造,就是要变革组织结构,理顺前中后台的关系。

事业部制是中小股份制商业银行公司银行业务组织架构发展的方向,公司银行事业部作为总行的利润中心,可以根据自身业务特点进行专业经营,总行的职能部门对事业部内部的相关职能部门进行横向控制和管理。在事业部运行模式下,信贷资源可在全行范围内配置,通过统筹全局利益和局部利益,实现资源配置最优化,同时提高了总体议价能力。事业部以客户需求为中心,客户经理可以充分利用全行资源为客户提供全面金融服务,有效提高了市场竞争力。在事业部运作模式下,信贷审批与后续监督由总行统一控制,便于从全局把握风险配置,有效控制信贷风险。

参考文献

[1]、陈小宪.中小股份制商业银行公司银行业务发展战略思考[J].中国金融,2007,(03).

[2]、农卫东.我国商业银行公司业务转型思考[J].金融市场,2008,(06).

[3]、施华强.“流程银行”和银行“流程再造”[J].银行家,2006,(08)

5.银行公司介绍信 篇五

平安银行荣获2013年《投资者报》最佳微信银行的理由也是在于，公司成为国内首家推出公司业务微信平台的银行。去年，平安银行还获得了中国互联网工作委员会颁发的“公司业务微信银行创新奖”。

首推公司业务微信银行

去年8月12日，平安银行公司业务微信正式上线，这是国内首家推出的公司业务微信银行。

据了解，平安银行公司业务微信可为客户提供金融业务介绍、实时账户余额和当日账户明细查询。此外，客户还可通过微信平台与平安银行客户经理或产品经理进行信息互动，例如客户可在办理业务前，先从微信上查询周边网点信息，选择到离自己最近的网点办理业务，有效地减少了客户的交通时间。

而为了让客户的操作更加便利，平安银行公司业务微信提供了全触摸式菜单，所有功能均可用点击方式进行操作，缩短了客户输入指令进行来回问答的等候时间，提升客户体验。

平安银行有关人士称，公司业务微信首期主要实现了四大功能：首先是查询，客户在微信上实现账户余额、账户明细的查询。其次是产品展示，平安银行将通过公众微信平台向客户展示最新、热销的产品资讯。第三是商机对接，陌生客户关注公众微信后，若对热销产品感兴趣，可以直接与分行微信管理人员联系，银行视产品与客户所在区域分派客户经理跟进服务；若是平安银行老客户对热销产品感兴趣，可以通过微信与主办客户经理互动，深入了解产品功能，在线帮助开办业务。此外，微信银行还精挑细选了对公客户最关心的“银企互动”频率最高的日常问题，设立“银企百事通”栏目，在线解答客户疑问，下一步，面向关键热词的搜索与在线服务即将面市。

微信银行丰富的交互体验，图文并茂的对话框都可在客户服务和业务办理中发挥更多的作用，提高业务办理的效率，提升用户体验。

打通公司业务沟通平台

平安银行有关人士称，此次推出的公司业务微信的定位是建立公司业务的沟通平台，打通客户、客户经理、产品经理和银行客服的沟通渠道。

同时，公司业务微信将是平安银行供应链金融平台移动渠道之一，与企业手机银行平行，微信提供信息服务，手机银行提供交易服务。

供应链金融是平安银行传统优势业务。“平深两行”整合前的原深圳发展银行早在2009年即推出线上供应链金融服务。2012年12月，平安推出供应链金融2.0服务，致力实现金融服务的“在线可得”与多方信息的“清晰可见”。

随着网络技术的发展，供应链金融在促进供应链加速协同步伐的同时，也对供应链管理、供应链金融的互动性与能见度提出了全新要求。由此建立与完善供应链金融平台的移动渠道成为必不可少的关键环节。公司业务微信银行就承担起了其中一个重任。

升级首推开户功能

去年年末，平安银行还升级其公司业务微信平台，推出微信开户功能。整个微信预约开户流程非常简单，任何人关注了“平安银行公司业务”微信服务号，即可获取所在地区平安银行分行的标准开户资料，客户通过拍照上传图片的方式就可将证件资料发送给平安银行，然后银行集中作业部门进行单证审核等，之后客户带齐资料临柜即可一次性完成开户。

通过微信预约开户这一全新功能，客户在线填写表单审核认证通过后，线下到银行网点柜台办理开户，开创了商业银行灵活利用O2O 两种渠道资源、创新服务的一个成功落地范式。平安银行还将沿着O2O思路，在B2B领域拓展更多的创新服务，陆续提升客户服务质效、体验和银行柜面服务的电子化替代率。

6.公司：中国银行／微软／亚马逊 篇六

“中国银行将不再有科级或处级这样的说法。”10月18日，中国银行总行新闻发言人王兆文如是宣布。中国银行约16.9万名在岗正式员工，将取消行政级别，而代之以与国际银行接轨的公司职衔等级，按管理、专业、操作三个序列级别制度来称呼，例如按管理序列分为总经理、副总经理、经理助理、主管等级别。

此外，中国银行将打破“铁饭碗”，代之“以岗定薪，岗变薪变”，同时，各岗位将取消任命制，代之以聘用制，实行双向选择。目前，中行总行近30个部门中，已有5个部门的岗位向全行员工公示，员工可以自由竞聘。据悉，总行的人事制度改革最快将在今年年底之前完成。分行改革正在江苏、四川分行进行试点，随后将全面推广。

以往国有银行的行长和副行长都是由国务院直接任命，此次中行改革的目标就是要让行长同所有员工一样，成为打工者。告别行政级别，就意味着行领导将不再是政府官员，这也是国有银行向真正的商业银行转变的重要标志之一。（刘燕玲）

微软低价策略暂时无缘中国

最近一段时间，围绕微软在中国市场推出“低价Win XP”的讨论受到了多方关注。不过，截至目前，微软中国仍然没有对此明确表示肯定，曾陆续在马来西亚、泰国、印度尼西亚、俄罗斯和印度五国市场上进行的“低价Win XP”试点计划暂时还没有登陆中国市场的迹象。微软表示，要考察该计划在这五国市场的推行情况才能确定该版本是否应该在其他国家市场上推广。

“低价Win XP”的设计初衷主要是为了微软与当地政府在一些特定项目上的合作，是面向特定人群的特定版本，功能有限。有许多分析家表示，这个新软件是微软狙击Linux继续蔓延的重要策略之一。此外，自从微软在今年年初改变了对待开源软件的仇视态度后，盖茨不止一次公开强调，“盗版软件比开源软件对微软的威胁还要大。”从10月27日开始，一项名为“正版Windows增值计划”的新举措将被正式纳入微软中国公司反盗版行动的整体框架内，暂时无缘中国市场的低价Windows XP恐怕也将是微软下一步行动的另一颗重要棋子。(陈琼)

亚马逊微调卓越防线

10月15日，亚马逊的三位全球副总裁和四位中层赶到中国“热身”，这是亚马逊高层在中国的首度公开亮相。“我们是合作不是收购”，亚马逊负责全球市场销售的资深副总裁迭亚戈透露，公司已经开始与产业链上下游的合作伙伴联络感情。迭亚戈表示，卓越高层不会发生变化，卓越的品牌不仅不会消失，还将从过去的精品路线向齐全转变，这种转变将会以价格战的方式展开，公司在全球奉行同样的市场战略，并努力提供同样的用户体验，“亚马逊曾经７年都没有盈利，在中国，我们同样不会着急。”

7.财务公司开展投资银行业务探讨 篇七

1 财务公司开拓投资银行业务领域的探讨

1.1 《企业集团财务公司管理办法》为投资银行业务提供了较好的法律基础

企业集团财务公司作为非银行金融机构, 在其定位和功能上, 与其它金融机构有较大的差别。它是产业资本和金融资本相结合的纽带和桥梁, 它既立足于企业集团, 又涉足于金融市场。一方面它是企业集团控股的公司, 随着集团的发展而发展, 另一方面它又是独立的非银行金融机构, 有其金融机构自身的定位和优势。因此财务公司应充分利用金融机构的平台, 积极开拓投资银行业务, 为集团提供较好的金融服务能力。

《企业集团财务公司管理办法》为财务公司从事投资银行业务提供了较好的法律基础。相对于我国目前从事投资银行业务主体的证券公司而言, 其投资银行业务的性质许多方面类似于证券公司, 但其服务对象主要局限在集团内部。目前证券公司的投资银行业务主要包括证券的发行、承销、经纪与自营等传统业务, 还包括基金管理、兼并和重组顾问、战略顾问、资金筹措及资本管理等业务。

在《企业集团财务公司管理办法》中, 界定财务公司是“以加强企业集团资金集中管理和提高企业集团资金使用效率为目的, 为企业集团成员单位 (以下简称成员单位) 提供财务管理服务的非银行金融机构。”, 笔者以为“财务管理服务”就涵盖了投资银行业务。除了财务公司的基本业务外, 在《企业集团财务公司管理办法》中就明确了:“对成员单位办理财务和融资顾问、信用鉴证及相关的咨询、代理业务”;“经批准的保险代理业务;”“对成员单位办理贷款及融资租赁”, 经批准可从事“经批准发行财务公司债券”;“承销成员单位的企业债券”;“对金融机构的股权投资”;“成员单位产品的消费信贷、买方信贷及融资租赁”等。这都是财务公司可以积极开拓的重点投资银行业务。

1.2 投资银行主要业务分析

(1) 发行和承销企业债券。

目前企业集团和成员企业需要更多的融资渠道, 而发行企业债券是很重要的一个方式。财务公司可以主动并积极参与集团和成员企业债券的发行, 并可将此项业务作为开拓投资银行业务的先导。目前企业集团在其经营发展过程中的主要融资除了银行贷款 (银团贷款) 等作为一个重要的融资渠道以外, 还可充分利用短期融资券、中期票据、企业债券等多种融资渠道。在利用上述融资渠道过程中, 财务公司应加强与银行和券商等金融机构的沟通, 积极拓展该项业务。

(2) 积极拓展保险代理等中间业务。

财务公司未来的发展, 除了基本的存货业务、结算业务, 还要积极拓展中间业务, 这是财务公司适应未来利率市场化的必然要求。从利率市场化的改革必然趋势来看, 财务公司仅靠传统的信贷结算等基本业务将对公司利润产生较大的冲击, 并对公司的可持续发展带来极大的挑战。按照公司所在集团产业发展状况和发展趋势, 寻找适合公司中间业务的发展模式, 是目前绝大多数财务公司的做法。根据财务公司的管理办法和目前财务公司拓展中间业务的情况, 财务公司可以积极拓展委托业务和代理业务等一些中间业务:

委托业务。这是目前财务公司开展得较多的业务。主要包括委托贷款和委托投资业务。

代理业务。主要是指财务公司以代理人的身份, 接受集团或成员企业, 代为办理其指定经济事务的业务。这是典型的金融中介服务。主要包括:代理收付业务, 代理买卖债券业务, 代理发行兑付成员单位企业债券业务, 代理会计业务, 代理清欠业务等。

(3) 积极开展财务顾问业务。

财务顾问是投资银行的重要功能, 企业集团的战略发展、兼并扩张、重组资源中离不开财务顾问的帮助, 财务公司在财务顾问业务上大有可为。财务公司可积极发挥非银行金融机构的投资银行业务功能, 加强同证券公司、银行、信托公司及其它机构投资者的沟通和接触, 为集团的产业结构调整、资产整合、兼并重组等提供财务顾问服务。

开展财务顾问服务还包括为集团和成员企业提供大量的财务咨询业务。该项业务主要是指财务公司接受企业集团或其成员企业委托, 以其专业的知识、专业人才优势、丰富的金融资源等企业集团或其成员企业的就宏观经济政策、货币财政政策、金融业务、市场状况、经济信息等方面内容, 提供可行性和专题性研究的研究报告, 为集团和成员企业的决策提供服务。财务顾问的内容非常丰富, 形式也多样。财务公司应积极培养财务顾问方面的专业人才, 加强与集团和成员企业和沟通, 了解金融服务需求, 提供有针对性的财务顾问服务。

2 培育财务公司投资银行业务能力的主要措施建议

2.1 通过内部培养和外部引进方式培育优秀的投资银行团队

目前大多数财务公司的投资银行团队人员少, 业务能力不强, 总体显得非常薄弱。未来可通过内部培养和外部引进相结合的方式来培育公司投资银行队伍。从主要从事投资银行业务的证券公司来看, 投资银行团队的规模和能力的好坏, 特别是保荐代表人的数量是投资银行实力标准的重要体现。保荐代表人作为投资银行业务精英的象征, 具有丰富的经验和优秀的投行业务知识。可以说, 优秀的投资银行团队对争取投资银行项目起到了决定作用。对财务公司而言, 可立足于内部培养为主, 外部引进为辅的原则培养投资银行团队。通过制定激励约束机制, 鼓励投资银行人员参加专业的投资银行人员从业资格考试, 委托证券公司进行培训等, 使公司投资银行人员尽快掌握投资银行方面的相关法律法规, 掌握开展投资银行业务的技巧。另外, 也可引进证券公司优秀的投资银行人才作为公司投资银行团队的补充, 通过“传帮带”使公司现有投资银行团队的专业能力和素质得到进一步提高。

2.2 加强与集团和成员企业的沟通了解投资银行业务需求

做好投资银行业务服务, 提升公司服务于集团和成员企业的金融服务水平, 关键是了解集团和成员的金融服务需求。财务公司应充分发挥信息优势和专业人才优秀, 研究国家宏观经济政策、财政政策和货币政策等相关政策的变化对集团和成员企业的影响进行分析, 并对集团和成员企业的应变措施提出建设性的建议。

在具体措施上, 可首先建立相关信息的平台, 如定期不定期提供内部信息专刊, 成为上下沟通的平台;二是为集团和成员企业提供如企业并购、重组、项目融资、基金管理、金融股权投资、财务顾问等信息和方案设计及资金支持等一系列的服务。

2.3 加强与其它金融机构的合作和联系, 积极进行投资银行业务创新

为了更好地满足集团的投融资需求, 财务公司应该为集团拓宽筹融资渠道, 创新融资方式做积极的服务。

(1) 拓宽融资渠道。

财务公司要加强与集团的联系, 及时掌握集团重大投资项目的投资情况, 所需资金情况, 资金缺口情况, 利用与商业银行、保险等金融和非金融机构的密切关系, 加强沟通, 为集团筹资做好服务咨询工作, 要分析比较, 尽量帮助集团降低融资成本。未来财务公司除了利用内源资金调剂余缺外, 应充分运用信贷资产转让、银团贷款、票据转贴现、票据再贴现、同业拆借、发行债券、提供担保等多种方式为集团提供资金, 满足集团融资需求。

(2) 创新融资方式。

未来财务公司应该利用专业优势, 积极创新更多的融资方式。比如对集团以基础设施为产业背景的, 财务公司可积极探讨基础设施更多的融资方式, 例如在BOT方式、TOT方式、PPP方式、PFI方式和ABS方式等多种方式的尝试和探索。

参考文献

8.银行业务办理介绍信 篇八

银行业务办理介绍信1

xxx_银行：

兹我xxx_单位，因支票丢失帐号暂时关闭。因公司业务需要（向某公司汇款或取现等）特申请xxx_，身份号xxx_到贵单位办理（汇款或取现告示）事宜。

特给予办理。

为谢！

此致

敬礼！

（单位盖公章）

20xx年xx月xx日

银行业务办理介绍信2

xxxxxx贵银行：

兹我xxxxxxxxxxxxxxxx单位，因支票丢失帐号暂时关闭。因公司业务需要（向某公司汇款或取现等）特申请xxx，身份号xxxxxxxxxxxx。到贵单位办理（汇款或取现告示）事宜。特给予办理。为谢！

单位（公章）

xxxx年xx月xx日

银行业务办理介绍信3

xxx银行：

兹我xxxxxx单位，因支票丢失帐号暂时关闭。因公司业务需要（向某公司汇款或取现等）特申请xxx，身份号xxxxx到贵单位办理（汇款或取现告示）事宜。

特给予办理。

为谢！

此致

敬礼！

（单位盖公章）

20xx年xxxx月xxxx日

银行业务办理介绍信4

工商银行xxxxxxxxxxxx支行，

我单位系你行代发工资客户，工作需要，现新增新员工xxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxx等十人，到你单位办理工资卡开卡事宜，请按相关规定授理相关手续。

为盼。

单位(公章)

年 月 日

银行业务办理介绍信5

xxxxx银行xxxxxxx支行：

我单为由于工作需要，特派出我单位工作人员xxxxxxx（身份证号：xxxxxxx工作证号：xxxxxxx）、xxxxxxx（身份证号：xxxxxxx工作证号：xxxxxxx）等前来贵行办理xxxxxxxxxxxxxx工作事宜，望贵行给予协助办理。

特此证明。

单位名称：xxx

xxxx年xx月x日

银行业务办理介绍信6

_______支行，

我单位系你行代发工资客户，工作需要，现新增新员工_______等十人，到你单位办理工资卡开卡事宜，请按相关规定授理相关手续。

为盼。

_______（单位盖公章）

____年____月____日

银行业务办理介绍信7

_______银行：

兹我_______单位，因支票丢失帐号暂时关闭。因公司业务需要（向某公司汇款或取现等）特申请_______，身份号_______到贵单位办理（汇款或取现告示）事宜。

特给予办理。

为谢！

此致

敬礼！

（单位盖公章）

20____年____月____日

银行业务办理介绍信8

xxxxxx贵银行:

兹我xxxxxxxxxxxxxxxx单位,因支票丢失帐号暂时关闭.因公司业务需要(向某公司汇款或取现等)特申请【人名】同志,身份号xxxxxxxxxxxx.到贵单位办理(汇款或取现告示)事宜.特给予办理.为谢!

单位(公章)

年 月 日

银行业务办理介绍信9

工商银行xxxxxxxxxxxx支行，

我单位系你行代发工资客户，工作需要，现新增新员工xxxxxxxxxx等十人，到你单位办理工资卡开卡事宜，请按相关规定授理相关手续。

为盼。

单位（公章）

xxxx年xx月xx日

银行业务办理介绍信10

_______支行，

我单位系你行代发工资客户，工作需要，现新增新员工_______等十人，到你单位办理工资卡开卡事宜，请按相关规定授理相关手续。

为盼。

公司（公章）

20____年____月____日

银行业务办理介绍信11

xxxxx银行xxxxxxx支行：

我单为由于工作需要，特派出我单位工作人员xxxxxxx（身份证号：xxxxxxx工作证号：xxxxxxx）、xxxxxxx（身份证号：xxxxxxx工作证号：xxxxxxx）等前来贵行办理xxxxxxxxxxxxxx工作事宜，望贵行给予协助办理。

特此证明

单位名称：xxxxxxx

9.试论商业银行公司治理问题 篇九

一、商业银行公司治理的现状与问题

1. 股权结构不合理, 存在“一股独大”的问题。

股权结构作为上市公司治理体系的产权基础, 它首先决定了上市公司的控制权结构, 进而决定了内部治理机构的构成和运作, 对整个公司治理的效率发生作用。有效的公司治理结构应当建立在一个健全的产权基础上, 股东所有权是公司治理结构的最终控制力量。从我国已上市的5家股份制商业银行来分析, 上市银行的国有股与法人股高度集中, 流通股占总股份的比例较小, 内部激励约束机制、风险控制机制和外部监督机制不健全。外资参股的商业银行相对较少、且外资参股比例较低, 不利于形成与国际惯例接轨的良好公司治理结构。

2. 投资者缺位导致监督效率低下和内部人控制等问题。

我国股份制商业银行的股权结构中主要为法人股、法人股股东, 行使权利的只能是法人的代表, 而这些代表本身并不拥有公司的剩余索取权、不是公司的最终受益人, 而仅仅是国家或企业的雇员, 因此, 法人作为股东, 其自身也存在投资者缺位的问题。

3. 经营管理者选择机制行政化, 导致经营发展目标的异化。

我国股份制商业银行目前尚未形成一支真正的职业经理人队伍, 多以党政干部标准来任免经营管理者, 公司治理结构流于形式, 金融创新的动力和活力不强, 。以行政方式任免经营管理者也就是代理人缺位的问题, 经营管理者对各种经济激励不能作出正确的反映, 其结果是银行经营管理目标的异化, 经营管理和创新能力严重不足。

4. 对经营管理者缺乏有效的激励约束机制。

由于目前各股份制商业银行的董事与监事主要由股东、尤其是大股东单位提名选举产生, 缺少中小股东提名的董事与监事、独立董事及外部监事, 导致公司治理结构缺少有效制衡, 监事会的监督流于形式, 难以发挥应有和及时的监督作用。导致所有者对经营管理者的监督失效和经营管理者行为的短期化。

二、完善公司治理的对策建议

公司治理是现代企业制度的核心, 也是现代商业银行制度的核心, 一个有竞争力的银行离不开其内部良好的公司治理。因此, 为进一步改善商业银行公司治理, 提出如下建议:

1. 优化股权结构, 改变公司治理的模式。

国有股 (法人股) 一股独大是目前我国股份制商业银行公司治理低效的根本原因, 国有股减持可以使商业银行“行政行为模式”变为“公司行为模式”。引进战略投资者不仅可以帮助银行改进决策和管理水平, 而且还可以引进先进的技术、产品、人才。提高核心竞争力, 从而有利于实现股东利益最大化;发展和扩大内部人持股, 不仅要使银行内的独立、执行董事和经理层持股, 而且还应该包括让职工持股, 充分地使股权分散化。

2. 完善内部治理结构, 建立长期激励约束机制。

(1) 建立规范的董事会制度, 加强监事会、独立董事的监督作用。目前我国已上市股份制商业银行中, 国有股和国有法人股所占比重达67%, 董事会成员由国有股、国有法人股按比例确定, 前十大国有股份公司在董事会成员中占54%。要真正完善公司治理的内部结构, 有两个问题非常值得重视:一是怎样完善董事会职能;二是怎样来保证董事会的独立性。要解决这两个问题, 首先必须很好地明确股东的身份, 建立清晰的委托代理关系。其次, 可以按照巴塞尔委员会的要求建立由独立董事组成的专业委员会、提名委员会、薪酬委员会、审计委员会、风险管理委员会。这样, 就可以大大提高决策的科学性。 (2) 进一步完善银行内部的长期激励和约束机制。完善我国股份商业银行的公司治理结构, 就必须要突出激励的导向和动力功能, 在董事会下设立薪酬委员会, 真正起到约束和激励的作用。 (3) 借鉴国外公司先进模式, 解决“内部人控制”问题。与我国的“内部人控制”为主要特征的银行公司治理模式相比, 英、美公司治理具有分散的所有权、独立董事占多数的董事会、高度的透明度、清晰的责任制和活跃的资本市场等特点, 是一种典型的“外部人控制”。我国可借此模式, 通过引进战略投资者包括国有企业、民营企业、外资企业以及引导国际先进的外资银行等投资人参股, 使股权多样化, 较好地实现企业财产所有权和经营权的分离, 妥善解决所有者、经营者与其他利益关联者之间的责、权、利关系, 使所有出资者收益共享、风险共担, 从而形成有一定刚性约束的资本经营机制, 从根本上完善我国股份制商业银行法人治理结构。 (4) 树立全面风险管理理念, 建立有效风险防范制度。银行应在完善公司治理和强化内部权力制衡的基础上, 树立全面风险管理理念, 优化风险评价机制。要根据全面风险管理的要求, 把银行整体目标分解为各产品线和各业务系统的目标, 根据各业务系统和产品线风险来分配资本, 并对所有风险实行组合管理。在信用风险管理方面, 要建立良好的信用评级制度, 规范数据处理和统计分析标准, 建立风险预警系统;在市场风险管理方面, 要引入风险值概念并设定相关限额。确定应监控的指标 (如业务增长率等) 和具体数据的收集、分析、上报程序, 强化包括行为准则、资产保全、人员管理、信息安全、合规、反欺诈意识和防范等内容在内的操作风险管理。

3. 加强公司治理外部环境建设。

10.美国银行控股公司监管改革及借鉴 篇十

银行控股公司控制着美国96%的银行资产,这一事实使得银行控股公司成为研究美国银行监管和银行业务运营绕不过去的领域。

根据美国《银行控股公司法》和美联储Y条例的定义,银行控股公司(Bank Holding Company,简称BHC)是指直接或间接控制一家或多家银行的公司,控制的认定标准为以下三种情况之一:一、持有被控制银行25%或以上有表决权的股票;二、拥有选举过半数董事的权限;三、拥有支配经营的权限。

要准确理解该定义,有两点特别值得注意:第一,银行控股公司是指控制银行的公司,而不是指银行控制其他机构;第二,银行控股公司不包括银行参资入股基金公司、保险公司等情形。根据其控股银行子公司的数量,又可分为单银行控股公司(One-Bank Holding Company,OBHC)和多银行控股公司(Multi-Bank Holding Company,MBHC)。

银行控股公司制的组织结构在美国最为流行,它最初是规避政府对设立分支机构进行管理的产物,之后发展成为一种常见的金融机构组织形式。

2007年美国爆发金融危机以来,银行控股公司自身的脆弱性、倒闭后对整个金融体系的冲击以及银行控股公司监管薄弱问题,都引发了人们的深刻思考。

一是监管机构对于大型、相互关联、高杠杆的银行控股公司对金融体系和整个经济的危害缺乏足够重视。

二是资本要求和流动性要求过低。监管部门并未要求银行控股公司持有足以覆盖交易性资产、高风险贷款与表外承诺项的充足资本,也未要求企业在经济情况良好时增资,为经济情况不好时做准备,同时没有要求企业作出计划来应对流动性的严重紧缩等。

三是监管分割导致并表监管不充分,监管套利严重。

2009年6月17日,美国财政部发布了《金融监管改革——新基础:重建金融监管》,在诸多改革建议中,特别强调了对大型金融机构特别是银行控股公司的监管改革。

本文在分析美国银行控股公司的监管改革方案的基础上,提出了中国金融集团监管和银行控股股东监管的相关建议。

一级金融控股公司的认定

此次美国金融监管改革方案,创设了一个新的监管类别:一级金融控股公司(Tier 1 FHC)。一级金融控股公司的认定,主要依据三方面因素:机构的倒闭将给经济及金融体系带来较大影响;机构的规模、杠杆率(含表外风险暴露)及对短期融资的依赖程度;机构作为家庭、企业、州及地方政府的重要信贷来源,以及作为金融系统流动性的重要来源。美联储将在与财政部协商的基础上,对此类机构的认定和监管制定专门的规则。

改革方案强调,一级金融控股公司应该受到比普通金融机构更严格、更审慎的监管。

根据方案,一级金融控股公司不局限于银行控股公司,任何可能对金融体系和经济造成严重冲击的金融机构,不管目前是否被界定为银行控股公司,不管是否控股保险存款机构,都可被视为一级金融控股公司。

此举旨在解决一些大型金融集团(如AIG)通过不控股银行,或控制不被《银行控股公司法》列为“银行”定义的联邦保险存款机构(federally insured depository institutions),从而逃避银行控股公司监管的问题。

改革方案同时还建议,对一级金融控股公司的监管应覆盖整个公司,包括母公司及其所有美国境内和境外的子公司(不管这些公司之前是否接受监管),而并非单单其子银行。与过去美联储强调以银行为中心的金融控股公司监管模式相比,新方案格外注重对金融控股公司母公司的并表监管。

金融监管改革报告建议,作为目前对银行控股公司实施审慎监管的主体,美联储应继续担负监管包括当前主要商业银行和投资银行在内的一级金融控股公司的责任,并承担对一级金融控股公司的认定责任。

改革方案认为,一级金融控股公司的监管重点应该是宏观审慎,充分考虑其可能带来的系统性风险。因此,美联储需要对其监管框架和监管理念作一定的调整,以适应新的监管责任。

例如,对银行控股公司的监管不应仅仅局限于子银行的安全和稳健,而要将该公司作为一个整体考量其给金融体系带来的风险;引入新的监管技术等。美联储应在2009年10月1日之前,就组织架构与治理改革提出一揽子建议。

金融监管改革方案建议,取消《金融服务现代化法》中对美联储监管金融控股公司的限制。根据《金融服务现代化法》,对于金融控股公司中已经接受功能监管的子公司,美联储在获取信息、检查、制定严格监管标准和限制其业务行为等方面均受到一定限制。

例如,《银行控股公司法》和《金融服务现代化法》规定,美联储应该最大限度地接受银行控股公司及其子公司已经提供给其他监管机构的报告,并且应该尊重其他监管机构的检查,尽可能地以审查其他机构业已做出的检查报告作为替代。

金融监管改革方案认为,上述条款限制了美联储作为并表监管机构的监管能力,不利于美联储真正从整个机构的视角监管银行控股公司,从而弱化了系统性风险的监管有效性。由此可见,改革方案特别强调美联储作为金融控股公司监管核心机构的权威性,上述限制一旦取消,无疑将极大地增强美联储对金融控股公司的监管责任和监管权力。

改革方案还建议取消美国证监会(SEC)的“投资银行控股公司监管计划”(Supervised Investment Bank Holding Company program),对投资银行控股公司的并表监管改由美联储承担。证监会对投资银行控股公司的监管权力是早在1934年的《美国证券交易法》(Securities Exchange Act)中就明确规定的,这一改革同时也极大提高了美联储在金融监管中的地位。

审慎监管标准

鉴于一级金融控股公司监管的重要性,改革方案要求美联储就一级金融控股公司认定标准及风险监管标准等问题,征求新成立的金融服务监督理事会(Financial Services Oversight Council)的意见。

金融服务监督理事会的职责是加强信息共享、讨论交叉监管事项、填补监管漏洞、促进政策合作、识别金融机构和市场行为中新出现的风险等。监管改革方案认为,金融服务监督理事会应有权推荐机构纳入一级金融控股公司监管范围。

而且,针对危机中暴露出的问题,金融监管改革方案要求以美联储为主的金融监管机构提高对一级金融控股公司的审慎监管标准。主要包括以下七个方面的内容。

一、资本要求。一级金融控股公司应持有足够的优质资本,以抵御经济衰退对其造成的压力;经济向好时,应注重增加资本以保证经济突然衰退时仍能满足最低资本要求;除了资本充足率要求,美联储还应及时对一级金融控股公司的资本实力进行监管评估,包括严重压力下的资本充足率测试、机构的信贷资产质量等。

二、及时矫正机制。当一级金融控股公司资本充足率下降时,一级金融控股公司及其监管机构要及时采取矫正措施。这一提议,实际上把一级金融控股公司的资本监管纳入了《存款保险促进法》(FDICIA)确定的及时矫正机制框架内。

三、流动性标准。改革方案认为,美联储应针对一级金融控股公司,制定更严格的流动性风险管理要求,建立明确的流动性风险敞口限额,要求其将流动性风险纳入整个风险管理架构。一级金融控股公司需要定期进行不同情景下的流动性压力测试,既包括短期压力情景,又包括持久压力情景;既有单个机构的情景,又有整个市场的压力情景。压力测试的范围不仅要包括表内敞口,也要包括表外敞口,甚至一些非合约化债务。

四、全面风险管理。一级金融控股公司要有效识别、计量和控制整个机构的集中度风险,包括信贷、业务条线、流动性等纬度的集中度风险。一级金融控股公司要建立合适的集中度风险限额并有效控制。

五、市场准则与信息披露。一级金融控股公司必须进一步改善信息披露,使市场更有效地评估其风险水平、风险管理能力和资本充足状况。

六、非金融业务限制。《美国银行控股公司法》规定银行控股公司的非金融业务要受到一定的限制,以建立商业与银行业务之间的防火墙。金融监管改革方案明确提出,不管是否控股联邦保险的存款机构,一级金融控股公司都必须遵守银行控股公司法,因此也必须受到非金融业务限制。对于此前不受银行控股公司法监管的一级金融控股公司,方案建议允许其在五年内过渡到符合非金融业务限制。

七、快速处置计划。方案提出,美联储应要求一级金融控股公司制定和及时更新严重压力下的快速处置计划。这一要求有助于金融机构更好地监测和简化组织结构,并使政府、投资者、债权人和交易对手等更有效地提前做好应对机构倒闭的准备。美联储定期对该方案的充分性进行审核。

扩大监管范围

金融监管改革方案,扩大了银行控股公司的范围。

按照美国银行控股公司法,“银行”被定义为:(1)吸收活期存款(demand deposit);(2)从事商业贷款(commercial loan)业务的机构。这一特殊的银行定义,被很多美国银行法专家和监管者认为难以理解(Macey,2001)。按照该定义,长期以来控制储贷机构、信用卡银行、工业贷款公司、接受联邦存款保险的信托公司、“非银行的银行”的公司都不被视同银行控股公司监管。

监管改革方案认为,这些机构长期以来规避了美联储的并表监管和银行与商业相分离的监管政策,倾向于用低资本、高杠杆过度承担表内外风险。监管改革方案认为,上述机构都应按照银行控股公司进行监管。

其次,监管改革方案也加强了对金融控股公司的资本和管理监管。《金融服务现代化法》提出,银行控股公司要转为金融控股公司应满足资本良好、管理良好的条件,但并没有要求金融控股公司成为资本良好、管理良好的机构。

在过去的监管实践中,美联储对金融控股公司的现场和非现场监管,明显弱于对一般商业银行的监管。例如,金融控股公司的现场检查没有固定的检查周期;一般不对金融控股公司进行全面的现场检查,而是根据非现场监测和监管会谈中的发现,进行专项的现场检查。在实际中,一般也不对非银行子公司进行现场检查,除非这些非银行子公司威胁到了银行和金融控股公司的稳健性。

次贷危机表明,许多金融控股公司持有的资本不足以应对其承担的风险。监管改革方案认为,金融控股公司应在并表基础上持续保持资本良好、管理良好的状况,加强对金融控股公司的监管力度。

第三,进一步加强银行与其附属机构间的防火墙。监管改革方案认为,对于银行与附属机构间的场外衍生产品交易和证券融资交易,监管机构应施加更多限制。银行与附属机构间的关联交易必须全额、满期担保。

借鉴意义

美国有关银行控股公司的最新改革方案,对于进一步加强中国的银行监管和金融集团监管具有诸多积极的借鉴意义。

第一,对银行控股公司的监管,实际上是对银行股东监管的一种延伸。有不少对银行控股公司的解读,误认为银行控股公司是指银行控制其他金融机构,例如,银行参资入股基金公司、保险公司等。实际上,银行控股公司是指控股银行的公司或股东。

前一种情形下,有关的风险监管可以通过银行的并表监管实施,不专属于银行控股公司监管范畴。美国对银行控股公司的监管,长期以来实际上就是对银行股东监管的延伸,美联储Y条例将银行的股东分为“控股股东”(controlling shareholder)和“大股东”(principal shareholder),前者指直接或间接持有银行25%或25%以上有投票权股份的股东,后者指直接或间接持有银行10%或10%以上(但低于25%)有投票权股份的股东。

在市场准入监管中,美联储对两类股东几乎同样关注。任何机构有意购买某美国银行超过10%的股份,不论其是作为积极投资者还是作为被动投资者(passive investor),都必须报经美联储批准。

《中华人民共和国银行业监督管理法》事实上也赋予了银监会对股东的监管权。该法第十七条规定:“银行业金融机构变更持有资本总额或者股份总额达到规定比例以上的股东的,国务院银行业监督管理机构应当对股东的资金来源、财务状况、资本补充能力和信用状况进行审查”;第三十七条第(四)款规定,银监会可以“责令控股股东转让股权或者限制有关股东的权力”。上述法律条文,为中国进一步制定银行控股股东监管规章提供了上位法基础。

第二,当前有必要制定专门的规章,加强对中国银行控股股东的监管。商业银行控股股东通常对商业银行的经营和管理具有较强的影响力甚至操纵权,一旦控股股东滥用控制权,就会严重侵害商业银行和存款人利益。在监管改革方案中,美国格外强调关联交易以及银行业务和商业业务的分离,很大程度上也是源自对控股股东风险的担忧。

中国正处在经济转轨时期,更容易出现股东把旗下的银行作为融资平台,从银行恶意圈钱的败德行为。

随着中国银行改革的不断推进,商业银行股权日益多元化,现实中大量的工商企业已经参资入股银行。例如,青岛海尔投资发展有限公司、青岛海尔空调电子有限公司,曾经合计持有青岛市商业银行44%的股份,实际上已经控制了该银行。

中国大多数工商企业参资入股银行后,并没有将它们对银行的股权或控制权与其商业活动相隔离,导致关联交易盛行。有些企业表面上没有直接从银行取得贷款,但背地里大量通过其设立的子公司或其他关联机构从银行获得贷款,或者操纵银行使用吸收来的资金从事高风险业务,严重威胁了银行的安全性。

因此,针对控股股东的重要性和高风险性,有必要制定专门的审慎监管规章规范控股股东的行为,对控股股东进行持续监管,以实现三个方面的主要目的:一是防止控股股东滥用控股权,损害银行的安全性与稳健性;二是防止控股股东的非银行子公司及其他关联机构的风险向其所控股的银行传递,严格控制工商企业股东与所持股银行间的关联交易风险;三是完善银行控股股东监管规章体系。

11.关于银行介绍信格式 篇十一

我单位系你行代发工资客户，工作需要，现新增新员工等十人，到你单位办理工资卡开卡事宜，请按相关规定授理相关手续。

为盼。

*公司(公章)

年月日

银行介绍信格式

1.标题

在第一行居中写“介绍信”三个字。

2.称谓

另起一行，顶格写收信单位名称或个人姓名，姓名后加“同志”、“先生”、“女士”等称呼，再加冒号。

3.正文

另起一行，开头空两格写正文，一般不分段。一般要写清楚：(1)派遣人员的姓名、人数、身份、职务、职称等。(2)说明所要联系的工作、接洽的事项等。(3)对收信单位或个人的希望、要求等，如“请接洽”等。

4.结尾

写上表示致敬或者祝愿的话，如“此致敬礼”等。

5.单位名称和日期

12.银行公司介绍信 篇十二

随着经济的发展, 企业融资模式日益多元化, 但长期以来, 并且在可预见的将来, 融资结构仍以间接融资为主, 银行贷款仍然是企业资金的主要供给者, 在企业融资中扮演着举足轻重的角色。因负债融资而导致的债权治理是公司重要的外部治理机制之一, 发挥着重要的公司治理效应。而相比小规模分散的诸如债券持有人、商业信用提供者等债权人而言, 银行作为大贷款人, 可以凭借其“专家式”的投资角色和所拥有的信息优势作为众多债权人的“受托者”对贷款企业进行监督, 在企业公司治理中具有独特优势, 值得特别重视。因此, 有必要将银行债权从各种债权中抽出来, 集中研究银行债权监督作为一种与各主体治理机制并列的机制, 研究其对公司治理效率的影响。

自20世纪90年代以来, 华尔街“金钱游戏”的全球化使以往主要以银行为代表通过借贷活动为实业提供资金, 从实业成功中获得利息回报的金融模式发生“异变”, 金融日益脱离实体经济自我膨胀导致2007年这场始自美国、区别以往、危害深远的金融危机的全面爆发, 这说明“美式金融资本主义”须深刻反省。在中国, 银行贷款仍是企业最为主要的外部资金来源, 并且市场化改革的推进使银行长期以来消极的资金提供者角色发生了明显变化。但即使最近, 就间接融资体系来说, 银行“有钱难贷”、企业“融资难”, 以及银行不良贷款余额和不良贷款率双升的现象也在多个区域, 尤其在经济和金融活动活跃的江浙地区表现突出, 说明金融脱离实体经济的问题严重存在, 良好的银企关系并未真正形成, 其症结之一可归结为银行缺乏对贷款企业发挥有效监督效应的机制和激励。市场风险是银行业面临的主要风险之一, 近年来, 各地的诚信社会、金融生态环境建设已取得突出进展, 资本市场不断完善。但是, 部分地区债务人躲债外逃, 无序的民间借贷行为严重扰乱了金融市场的正常运行, 直接影响到了银行业的风险管理。我国正处于经济转轨时期, 政府在整个宏观经济体系中仍然占主导地位, 各地政府政治绩效主要依靠经济指标带动, 促使地方政府严重干预银行信贷资源配置。在此背景下, 我国银行债权的公司治理效应是弱化的。鉴于银行在公司治理中的独特地位, 探索后金融危机时代公司治理理论创新与实践, 除继续完善公司内部治理机制外, 在进一步改进包括多层次的资本市场在内的外部治理机制的过程中, 尤其需要充分重视发挥银行债权监督的作用。那么如何才能强化银行的债权监督效应, 这仍是一个非常值得研究的问题。

银行债权监督作为一种外部公司治理机制, 并不是孤立地存在和发挥作用。银行债权治理机制与其他外部公司治理机制及内部公司治理机制相互作用, 才能最终发挥作用。鉴于外部环境对银行监督机制的影响, 以及银行在金融市场的重要作用, 将银行债权监督与其他外部治理机制作用关系的文献进行梳理并探索进一步研究的方向具有特别重要的意义。

郑志刚 (2006) 指出, 公司外部治理机制包括政治经济环境、公司控制权市场、产品市场竞争、声誉市场。本文主要从银行债权与政治、法律制度的关系, 银行债权与控制权市场的关系, 银行债权与产品市场竞争机制的关系及银行债权与声誉机制的关系这四方面进行文献梳理。

二、银行债权与政治、法律制度

分权化改革促使地方政府保护区域经济, 地区的经济指标成为政治家政治晋升的首要因素, 导致各地政府对地方市场经济的干预。政府干预破坏了银行与企业之间以经济利益效率最大化为原则的自由信贷契约, 导致银行信贷资源的不合理配置。法律制度是维护投资者和债权人利益的有力武器, 在一定程度上能够抑制政府的软约束力, 提高债权治理效应。鉴于目前我国政府干预导致银行债权的软约束力及债权人保护的法律制度并不完善这一现象, 我国学者对银行债权与政治、法律制度的关系这一研究领域进行了较为全面的研究, 主要从政治关联、政府干预、债权人保护这三方面展开。

(一) 政治关联影响银行债权治理效应

目前, 学者对“政治关联”这一现象进行了较为全面的研究, 国内外学者主要研究了政治关联对企业贷款政策的影响, 政治关联对国有企业和民营企业的贷款差异, 政治关联与企业恶性增资的关系, 政治关联对银行风险管理的影响及政治关联对银行债权监督效应的影响这几方面。国内外学者普遍认为“政治关联”虽然能缓解企业融资问题, 使企业获得贷款优惠, 但会产生过度投资、恶性增资的现象, 增加银行信贷风险, 导致银行债权治理效应弱化甚至恶化。

第一, 政治关联有助于企业获得更多的贷款优惠政策。政治关联与企业贷款优惠政策呈正相关。杜颖洁、曾泉 (2011) 研究发现, 政治关系和银行关系对企业的贷款优惠程度呈明显的正相关关系。Faccio (2006) 对42个国家进行相关研究, 发现具有高度政治关系的企业在融资方面成本更低, 还能得到更多的优惠政策。这种现象在政府干预程度高的地区表现得尤为明显。Yin-Hua Yeh、Pei-Gi Shu和Shean-Bii Chiu (2013) 利用两个外生事件———2000台湾“总统”大选导致了民进党与国民党的50多年的执政党转换以及2004年国民党最终输给民进党来探讨三个问题:政治联系如何影响银行贷款优惠, 根深蒂固执政党的地位如何影响银行贷款的优惠类型和公司治理结构是如何影响银行贷款优惠。研究发现, 在2004年大选前, 与国民党政治关联 (民进党政治关联连接) 的公司是伴随着更高的 (低) 非正常回报。在2004年意想不到的结果产生后, 这种回报出现了逆转。研究发现, 政治连接与银行贷款优惠呈正相关。Charumilind等 (2006) 从政治关系角度出发, 研究了在泰国企业中, 较强的政治关系可以获得长期银行贷款, 并且贷款时也只需提供较少的抵押资产。

第二, 政治关联对民营企业的贷款优惠影响明显。李维安、郝项超 (2012) 通过实证分析了政治关联方式差异对民营企业新增银行贷款优惠的影响。实证结果表明, 政治关联对于民营企业获得更多银行贷款优惠的确有显著的影响, 但不同政治关联方式其影响存在较大的差异。民营企业家的政府官员背景能帮助企业获得银行贷款优惠, 而人大代表和政协委员政治身份的影响并不显著。同时, 研究还发现, 董事的地方政府官员背景不仅可以帮助企业获得更多的贷款额, 还可以帮助企业获得更长的贷款期限和更为宽松的贷款条件。因此, 民营企业聘请具有地方政府官员背景的董事也是获取银行贷款优惠的一个重要替代机制。

第三, 政治关联导致恶性增资, 产生负面的银行债权监督效应。张敏、张胜等 (2010) 认为, 政治关联使企业享有更多的银行贷款优惠政策, 但是会导致过度投资, 影响银行信贷资源的配置效率, 导致负面的银行债权治理效应。张兆国、曾牧、刘永丽 (2012) 对政治关联、银行债权与过度投资的关系进行研究。研究表明, 政治关联有助于企业获得更多贷款, 但导致过度投资, 影响企业价值。同时, 对不同性质的投资做了分析, 分析表明贷款投放更多资金在无形资产和长期股权投资上。唐洋、高佳旭、刘志远 (2012) 认为, 在信贷约束下, 银行对信贷的审查过程中, 企业无形资产和股权投资的风险可识别性、可控性小, 而固定资产的可控性更强, 企业更愿意向企业的资产投资发放贷款, 这与张兆国的研究相冲突。因此, 唐洋加入了信贷资源配置这一因素, 研究了政治关联、信贷资源配置与恶性增资这三者的作用机理。研究表明, 政治关联越强信贷资源可获得性越强, 越容易产生恶性增资。

(二) 政治干预导致银行债权治理效应弱化

目前, 关于政府干预对银行债权治理效用的影响这一研究领域已经较为全面, 国内外学者主要从“信贷歧视”、政府干预导致银行债权软约束、降低政府干预是否有利于银行债权治理效用更好地发挥这三方面进行研究。

第一, 国有企业与民营企业之间存在“信贷歧视”, 降低了银行的风险识别能力。白俊、连立帅 (2012) 的研究结果表明, 我国国有企业与非国有企业间的信贷资金配置差异主要源于禀赋差异。我国商业银行市场化改革总体有效, 但由于政府干预的存在, 尚未取得持续性进展;在银根紧缩时期信贷资金配置差异中合理部分亦有所下降。李斌 (2006) 选取1999~2002年沪市上市公司为样本, 研究了在我国的制度环境下, 银行在对不同性质的公司发放长期贷款时是否存在差别贷款行为。研究表明, 相对民营上市公司, 国有上市公司能获得更多长期借款, 然而在政府干预程度比较低及金融发展水平比较高的地区, 国有银行的差别贷款行为有所减弱。

第二, 政府干预导致不良贷款, 导致银行债权软约束。Lau (1999) 、陈信元 (2010) 、王鲁平 (2011) 认为, 国有银行受到国家的控制, 政府对企业的扶持会导致银行风险贷款的增加, 降低银行对企业的风险识别能力和企业甄选力度。Firth等 (2009) 认为, 政府的强制干预及银行的非市场竞争环境, 会导致银行资源配置效率低下、不良贷款率增加、银行监督效果弱化。谭劲松、简宇寅、陈颖 (2012) 研究了政府干预与不良贷款的关系。研究发现, 政治晋升政府绩效目标是导致政府干预的主要动力, 政府干预导致了银行大量的不良贷款。这种现象在国有企业和民营企业中有所差异, 国有企业的不良贷款相比民营企业数量更大, 贷款期限越长, 担保条件越低。La Porta (2002) 认为, 信贷歧视会破坏市场经济条件下的公平原则, 降低金融市场的运作效率, 会导致坏账的增加。

第三, 政府减少干预有助于提高银行债权治理。方军雄 (2007) 通过实证研究发现, 政府干预的减少, 会大大提高银行的自主性, 金融歧视的程度也会相对降低, 能在很大程度上改善银行信贷的配置效率, 使银行在发放信贷时, 更多地以企业的实际会计信息、经营状况、还款能力、信用状况等方面为依据, 对借款人进行详细审核, 减少信贷风险, 增强银行对债务人的监督。王建军 (2011) 利用双重任务约束模型框架分析了政府干预与银行信贷风险的关系。结果表明, 政府干预虽然在短时间没有导致银行不良信贷的增加, 但如果一直保持这种干预力度, 将会造成极为严重的信贷资源配置失效。因此, 他认为, 政府应该适度减少对国有银行的干预, 尤其是政策性银行的干预, 在进行政策干预时, 不能一味追求地方经济和政治指标, 要重点解决银行和企业之间的信息不对称及银行信贷的风险问题。

(三) 我国债权人的法律保护

目前, 学者关于债权人法律保问题的研究已较全面, 主要研究了目前我国法律制度对债权人保护的完善及目前我国债权人法律制度保护不足这两方面问题。葛军 (2005) 认为, 债务人人参与公司治理的动力主要源于自身利益的保障的激励, 但是银行也必须有一定的法律制度保障才能更合理有效地参与公司治理。

第一, 我国现行法律对银行债权人的保护不断完善, 增强了银行参与公司治理的积极性。丁希炜 (2011) 对我国债权人法律制度保护进行详细研究。他认为, 2007年实施的新《破产法》中的“破产管理人制度”规定了由专门人士担任破产管理过程, 严格按照市场规则运行, 避免了行政干预;“破产重整程序”强调了债权人可以申请破产重整程序, 预防了债务人利用破产制度违约。新公司法对股东滥用有限责任和公司法人独立地位、逃避债务的行为及对关联交易行为严厉打击。2006年, 刑法修正案对债务人的欺诈行为进行更为严厉的处罚。由此可见, 债权人法律制度保护措施在不断完善, 这些法律制度为银行参与公司治理提供了保障, 同时也使银行更有动力参与银行治理, 提高公司治理治理效率。

第二, 我国债权人法律制度保护不足制约了良好金融生态环境的构建, 一定程度上制约了银行的债权监督。慈东 (2011) 认为, 虽然现行法律对债权人的保护有直接或间接的规定, 但是直接的债权人保护法律制度比较少, 还不能完全保障债权人的利益。李杨 (2007) 认为, 某地区的金融环境除了政府, 还有企业本身、金融机构、地方的法律法规政治制度、地方的风俗习惯文化背景, 这些因素共同构成了完整的金融生态系统。由此可见, 债权人保护的法律制度不完善会直接导致一个地区的金融生态环境的恶化, 影响银行债权公司治理效应。谢德仁、陈运森 (2009) 研究了金融生态环境对融资性负债治理效应的影响。研究发现, 相对于在金融生态环境较差地区, 金融生态环境较好地区上市公司的融资性负债水平与债务重组之间的正相关关系较弱。他认为, 作为市场运行的“基础设施”, 金融生态环境有助于融资性负债发挥治理效应, 但此效应会被政府作为国有控股上市公司最终控制人所削弱。谢德仁、张高菊 (2007) 研究了金融生态环境、负债的治理效果与资产重组的关系, 研究发现金融环境越差发生债务重组的可能性越高。改善金融环境、提高金融机构的风险控制能力有助于更好发挥负债的治理功效。

从上述文献可以看出, 目前学者关于银行债权与政治制度环境的关系的研究已经较为全面也切合实际。这些研究为完善银行监督机制提供了参考:银行发挥债权监督效应就必须处理好银行、企业、政府之间的关系。同时, 解决银行债权软约束必须严格落实政企分开, 加强法律制度建设, 建立公平的市场竞争环境。但是, 对于法律制度与银行债权监督的关系研究相对缺乏, 大多数学者还停留在法律制度对债权人保护的法规制度研究上, 缺乏实证研究和案例研究。

三、银行债权与控制权市场

银行作为控制权市场的重要参与者具有特殊的优势, 基于银行与企业的借贷关系, 银行掌握了企业客户的信息, 这些信息对于控制权市场中企业收购兼并有着至关重要的作用, 银行的这一作用也激励了企业管理者的合理管理动机, 提高了银行债权的公司治理效应。根据这一理论, 目前对银行债权与控制权市场的研究日益丰富。学者主要研究了银行债权在控制权市场中的作用、银行贷款与公司收购的关系及银行如何通过控制权市场加强银行债权的公司治理效应等。

(一) 银行在控制权市场中的作用

银行掌握贷款企业的信息, 通过信息的传递在公司兼并收购过程中发挥重要作用。目前, 学者主要研究了银行在企业收购兼并中的作用。

第一, 银行在兼并收购过程中, 会与收购方产生利益冲突。Huong N.Higgins (2013) 研究了日本银行与企业在收购兼并过程中的利益冲突, 银行与收购目标公司存在借贷关系, 银行掌握了目标公司的信息, 银行具有鉴证作用, 但是银行为了自身利益会扭曲信息, 导致收购方的财富增益和银行关系呈负相关。

第二, 银行贷款与借贷公司成为收购目标呈正相关关系。Ivashina (2005) 研究了银行贷款在公司控制权市场中的作用。研究表明, 银行贷款与借款者成为收购目标正相关, 并且并购的成功率与借款强度也呈正相关关系。他认为, 银行债权在控制权市场中发挥着重要作用。

第三, 我国银行贷款与借贷公司成为收购目标呈负相关关系。邓莉、张宗益等 (2008) 验证了我国银行贷款对借贷公司成为收购目标的关系, 以及被成功收购的概率, 结果表明, 企业与银行的贷款强度与该公司成为收购目标呈负相关, 我国银行贷款在控制权市场这一公司治理机制上是弱效的。

(二) 银行通过控制权市场加强公司治理

我国关于银行与控制权市场的关系的研究还比较少, 近几年主要研究该领域的学者是邓莉。国内外学者普遍认为, 银行在控制权市场中具有信息优势, 通过控制权市场能有效发挥银行债权的公司治理效应。

第一, 银行在控制权市场中具有信息优势。Fama (1985) 认为, 银行贷款的信息优势是银行成为控制权市场上的重要参与者。Allen和Jagtiani (2004) 认为, 收购方在选择银行作为自己的咨询方式时会考虑该银行与目标公司的贷款关系, 借助其所选咨询银行的信息优势来增加收购的成功率, 银行被选为咨询方的可能性更大, 从中获取收益。

第二, 银行的信息优势提高了银行债权监督效应。Ivashina (2005) 研究了银行愿意将信息传递给收购方发的原因, 研究表明, 银行为了减少劣质客户违约风险, 有动力寻求更优质的客户, 刺激企业提高公司业绩, 降低被收购兼并的风险, 从而发挥银行债权的公司治理效应。邓莉、张宗益 (2007) 认为, 银行作为大贷款人, 承担了较大风险, 在贷款决策中对贷款申请者的信息审核也会比较严格, 内部资料也要求提供得更为详细。因此, 在贷款审批这一环节会产生很多的信息流, 银行可以借助这些信息去纠正公司管理上的失误, 使不称职的管理者产生强大的破产、被收购和兼并的压力, 从而达到参与公司治理的目的。邓莉 (2008) 认为, 由于我国资本市场不发达, 银行是企业的主要资金供给者, 是企业的大债权人, 但我国限制商业银行持有企业的股份, 因而银行也只能是企业的债权人。而我国的法人治理结构中, 没有债权人董事, 银行不能更好地通过银行董事、银行股东等方式参与公司治理。因此, 银行可以利用其贷款人的信息生产和传递功能, 通过控制权市场来实施对公司的治理。

从上述文献可以看出, 实证分析与理论是一致的, 表明银行在控制权市场的确发挥了重要作, 为银行参与控制权市场提供了理论依据。但是, 银行债权与控制权市场的关系研究中, 国内研究严重缺乏, 仅有少量的实证分析研究。

四、银行债权与产品市场竞争

产品市场竞争对信息透明度有重要关系。一般理论认为, 产品市场竞争能够确保公平有序的市场竞争环境, 提高信息透明度, 减少银行企业之间的信息不对称。西方与中国的市场竞争环境不同, 西方在成熟的市场竞争环境中, 银行债务能发挥正效应, 但是在中国竞争机制尚未完善的基础上, 银行债权在产品市场竞争中发挥的作用不明显甚至弱化。目前, 学者主要从债权融资在产品市场竞争的作用及产品市场竞争对银行债权治理效应的影响两方面进行研究的。

(一) 债务融资在产品市场竞争中的作用

关于债权融资对产品市场竞争的文献表明, 债务融资的“双刃剑”特点导致债务融资对产品市场的影响具有两面性, 一是债务融资可以增强企业产品市场竞争力, 增强企业价值;二是债务融资会削弱产品市场竞争力, 降低企业价值。

第一, 债务融资可以增强企业产品市场竞争力, 提升企业价值。Brander和Lewis (1986) 认为, 对于盈利较高的企业来说, 债务融资能够发挥有效的财务杠杆作用, 这类企业利用规模效应, 降低产品价格, 在同类型企业中赢得竞争优势, 提升企业价值。他们在研究债务融资对产品市场竞争行为的影响时发现, 竞争均衡时, 企业的债务融资会带更高的产量。

第二, 债务融资会削弱产品市场竞争力, 降低企业价值。曾宏、王后华、汪莹莹 (2008) 认为, 对于盈利低的企业而言, 债务融资会增加其经营风险, 导致竞争对手的市场资源掠夺及攻击性行为, 降低企业价值。他们进一步研究了不同期限债务融资对产品竞争市场的影响, 研究表明, 短期债务融资对企业产品市场竞争的影响不显著, 长期债务融资降低了企业的产品市场竞争能力, 降低了企业价值。

(二) 产品市场竞争对银行债权治理的影响

产品市场竞争作为一种外部公司治理机制, 对信息透明度有着重要作用, 银行根据企业信息发放贷款, 进行债权监督, 从而发挥银行债权的公司治理效应。

第一, 产品市场竞争有助于企业信息传递, 减少银行与企业信息不对称。Botosan (2005) 认为, 企业通过产品市场竞争向潜在和现有竞争者传递信息, 信息透明度越高, 规范性越好的企业越容易得到外部投资者的信任。王雄元、刘焱、全怡 (2009) 认为, 虽然向相竞争对手传递企业内部信息会导致竞争对手对客户市场资源的掠夺, 但是在中国, 信息不对称问题一直存在于资本市场上, 企业通过传递信息减少信息不对称问题, 可以获得投资者和银行的认可, 缓解融资问题。大企业竞争力强, 核心技术和信息即使传递给竞争对手也难以被模仿, 因此这些企业更倾向于在产品竞争市场中披露企业内部信息。

第二, 产品市场竞争有助于银行债权监督效应的发挥。王雄元、刘焱、全怡 (2009) 认为, 在中国, 虽然企业通过产品市场竞争传递了企业的信息, 但是却能获得更多的融资。信息披露使公司外部投资者及债权人更多了解企业信息, 缓解了信息不对称问题。同时, 企业通过传递信息, 让债权人和投资者认可企业价值就能够更好获得资金。债权人通过产品市场竞争中的信息披露降低了贷款风险, 同时也有利于银行对企业的监督, 更好发挥银行债权治理效应。曾宏、王后华、汪莹莹 (2008) 认为, 企业在原材料采购和谈判中处于优势地位时, 传递的正面信息, 才能更容易获得银行的结算融资贷款。银行根据企业竞争地位及信息的了解实现银行监督, 发挥银行债权治理效应。

从目前研究银行债权治理机制与产品市场竞争机制关系的文献可以看出, 不同的市场竞争环境下银行债权的效用不一样。这些研究为进一步完善市场竞争提供了实证数据, 也为银行如何在产品市场竞争中发挥债权治理效应提供了理论依据。

五、银行债权与声誉机制

信贷市场中的信息不对称产生的逆向选择问题是银行风险控制中的主要问题之一。在贷款之前, 银行并不能全面了解贷款企业的真实信息, 导致贷款合约不合理性。银行更倾向于向风险较小的企业提供担保贷款。但是, 信用贷款在银行总贷款中的比重加大, 如何控制信用贷款风险, 寻找优质信用贷款人成为了目前学者研究的问题。目前, 学者普遍认为贷款者的声誉是解决这一问题的重要参考指标。学者们主要研究了声誉与贷款优惠政策的关系及银行通过声誉机制提高债权治理效应这两方面。

(一) 声誉影响企业贷款优惠

金融市场上存在较为严重的信息不对称, 银行信贷市场也会产生较为严重的逆向选择和道德风险, 声誉越差的企业此类问题更为严重, 因此声誉成为银行制定贷款政策的重要考虑因素。

第一, 良好声誉有助于企业获得更多贷款优惠。Benjamin (2001) 认为, 公司风险与声誉负相关, 高经营风险会导致企业难以从外部获得债务融资。Cianci (2010) 认为, 良好的声誉会使企业在陷入困境时更容易得带投资者的鼓励和帮助。Hall (2004) 认为, 管理者的个人声誉会带给整个组织极大的正面影响, 能在很大程度上增加利益相关者的信任度。Allen (2005) 认为, 声誉和私人关系是企业融资的重要因素。

第二, 企业控制人声誉问题直接影响企业债务融资。叶康涛等 (2010) 研究了企业最终控制人的声誉对银行贷款的影响。研究表明, 声誉差的企业控制人在银行贷款政策上有较大的限制约束条件, 银行贷款与最终控制人的声誉呈正相关, 与企业整体声誉并没有明显关系, 这说明银行关注的是最终控制人的声誉。金融发展程度不同, 声誉对债务融资的影响也不同, 金融发展程度与声誉对债务融资的影响程度呈负相关, 这说明市场化程度与声誉存在相互替代的关系。

(二) 银行通过声誉机制提高债权治理效应

Diamond (1989) 认为, 银行关注贷款企业的声誉, 贷款人的违约行为会直接影响到未来企业的贷款政策, 为了避免违约风险和声誉丧失, 高信誉的贷款人会避免高风险的投资, 防止高风险的出现, 也降低了银行的金融风险。银行通过这种传导机制迫使企业经营者加强声誉的建设, 有助于提高企业整体价值, 发挥良好的银行债权治理效应。Gopalan (2005) 认为, 较差的企业声誉, 一方面预示着贷款人的违约风险大, 同时债权人的金融风险也会增加, 债权人通过对企业声誉评估确定贷款政策。

从上述文献可以看出, 声誉机制可以作为一种非正式替代机制在资本市场中发挥作用, 为银行选择合理贷款者提供了理论依据。

六、主要结论及研究展望

(一) 主要结论

第一, 本文主要围绕政治、法律制度, 控制权市场, 产品市场竞争, 声誉机制四个方面开展银行债权监督与公司其他外部治理机制间作用关系的研究, 其中银行债权与政治、法律制度的关系是研究的重点。这一研究范围整体上是较为全面的, 得出的结论也是符合实际的。但是, 关于银行债权与控制权市场、银行债权与产品市场竞争、银行债权与声誉机制这三方面的研究相对缺乏, 尤其是银行债权与声誉机制关系的研究严重缺乏。

第二, 从研究银行债权监督与其他公司外部治理机制关系的文献中可以归纳出一些有价值的观点。关于银行债权与政治、法律制度关系的研究, 国内外学者普遍认为, 政治关联可以使企业获得更多的银行贷款, 但是会导致过度投资、恶性增资, 削弱银行债权的治理效用;政府的过度干预会导致银行信贷资源配置效率低下, 导致银行债权治理效应弱化, 减少政府干预有助于更好发挥银行债权的监督效应;目前我国债权人法律保护制度不断完善, 但仍然存在不足, 良好的法律制度环境有助于银行债权发挥治理效用。关于银行债权与控制权市场关系的研究, 国内外学者普遍认为, 银行通过信息的传播在控制权市场中发挥着重要作用;银行贷款强度与公司收购关系密切, 由于我国金融环境还不完善, 银行债权在控制权市场发挥的作用是弱化的;银行可以通过控制权市场更好发挥债权治理效应。从关于银行债权与产品市场竞争机制的关系文献可以看出, 银行债权对产品市场竞争的影响具有两面性, 银行能够通过有效的产品市场竞争发挥债权治理效应。有关于银行债权与声誉机制的研究表明, 企业良好声誉在银行信贷过程中发挥重要作用。

第三, 从研究银行债权监督与公司外部的三个治理机制的互动关系文献中可以看出, 由于各个国家制度背景、经济环境的不同, 国内外学者在银行贷款与公司兼并收购关系这一问题上尚未得到统一结论。这表明, 在银行债权与公司外部治理机制关系的研究问题上要充分考虑经济环境变量, 必须结合各国的经济体制和时代背景。

(二) 研究展望

上述文献中学者们主要研究了银行债权与其他外部公司治理各个机制之间的关系, 并未研究银行债权如何通过公司其他外部治理机制的影响, 从而影响公司价值的作用机理及效用, 也缺乏银行债权治理机制的具体研究。内容上, 大部分学者仍停留在银行债权与其他治理机制的单一关系研究上, 并未从互动角度进行研究。结构上, 将各主体治理机制分裂开来分别研究各个机制与银行债权治理机制的关系, 并未从整体框架上研究各个治理机制的相互作用。研究银行债权监督与其他外部公司治理机制间互动效应主要是为了更好解决我国目前债权软约束力的问题。目前, 银行债权监督弱化的问题亟待解决, 通过深入研究银行债权与公司内部治理机制的作用机理, 制定合理的银行债权监督机制, 为银行提出相应的对策建议。因此, 如下研究显得极为必要。

第一, 研究治理机制之间的交互关系是未来公司治理研究的重要方向。未来关于各种公司治理机制之间的交互关系的研究具有非常广阔的前景。公司治理机制之间彼此不是独立的, 一种机制的选择取决于另外一种机制, 孤立研究某个机制必然导致结论失真和政策失误。为深入研究银行监督的公司治理效应及其机制, 必须充分考虑治理机制间互动性和相关性。

第二, 针对银行监督的具体机制展开研究。需要在构建银行债权与其他主体治理机制相关性的框架下, 进一步对理论和实践中银行监督的具体机制进行适当归类, 分析其中最重要的几种机制 (如贷款合约、贷款人的监督、关系贷款、银行间的信息共享等, 或事前监控、事中监控与事后监控等) 的公司治理效应及机理, 进一步找出其中的制约因素和不完善之处。深入研究银行债权的监督效应, 对重要的互动关系进行深入研究, 分析其产生的根源, 通过重要相关性的研究, 完善银行债权监督机制, 提出具体有针对性的建议。

第三, 深入研究我国的银行债权监督的效应。我国学者的相关研究大多是利用国外学者的相关理论成果, 结合我国的制度背景并利用我国的实际数据进行的。在我国特有的制度背景条件下, 要考虑企业与银行的所有权。目前, 学者对国有银行的研究较丰富, 缺乏对非国有银行及非国家控股企业的相关研究, 尤其是对我国银行债权治理机制及其实际实施状况的案例分析和实证研究仍然十分缺乏。未来的研究要立足于国情, 深入研究中国的案例及机理。

第四, 深入研究声誉机制。声誉机制作为公司外部治理机制之一, 在公司治理中发挥着重要作用, 银行通过声誉机制能更好地发挥债权治理效应, 但目前学术界关于声誉机制与银行债权监督的研究相对缺乏, 需要更加全面的研究。

摘要：本文主要从政治法律制度、控制权市场、产品市场竞争、声誉机制四个方面综述关于银行债权监督与公司外部治理机制间作用关系的文献。综述表明, 政治关联有助于企业获得更优惠的银行贷款政策, 但是会导致过度投资、恶性增资。政治干预产生“信贷歧视”, 导致我国银行债权治理效应的弱化。我国债权人法律保护制度不断完善, 但仍然存在不足;银行通过控制权市场发挥着积极的公司治理效应;产品市场竞争对银行债权监督发挥着重要作用;银行对企业声誉的关注有助于提高银行债权的公司治理效应。现有文献主要研究了银行债权与公司治理各个机制之间的关系, 但并未充分研究银行债权如何通过其他外部公司治理机制的影响从而进一步影响公司价值的作用机理及效用, 也缺乏银行债权治理机制的具体研究。同时, 大部分学者仍停留在银行债权与其他治理机制的单一关系研究上, 并未从互动角度进行研究。